Фундаментальный анализ рынков

Текущая динамика

Пара USD/CAD показывает смешанную динамику, консолидируясь вблизи отметки 1.3740: активность на рынке остаётся сниженной, поскольку участники торгов ожидают публикации макроэкономической из США.

На дневном графике EURUSD продолжается построение восходящей волны B, в составе которой сформировалась первая волна 1 of (А) of B, завершилась коррекция в качестве второй волны 2 of (А) of B и наблюдается третья волна 3 of (A) of B. В настоящий момент образуется третья волна младшего уровня iii of 3, в составе которой продолжается волна (iii) of iii. Если предположение верно, то пара EUR/USD вырастет в район 1.1140–1.1470. Критическим уровнем стоп-лосса для данного сценария является отметка 1.0775.

Изменение политического и экономического ландшафта порождает сомнения в бурной реакции EURUSD на данные по американской инфляции за июль. Однако смена режима говорит о другом.

Шторм не проходит безболезненно. Последствием Черного понедельника стало изменение мировоззрения инвесторов. Плохие новости от экономики уже не являются хорошими для рынков. Торговый план по EURUSD.

Разочаровывающая статистика по занятости стала ловушкой для «медведей» по EURUSD. Но гринбэку удалось выбраться из капкана. 

Если иена из гадкого утенка превратилась в прекрасного лебедя, то со стерлингом все наоборот. Вчерашний лидер сдает позиции на фоне рыночных потрясений и проблем Лейбористов с реализацией обещаний. Торговый план по GBPUSD.

Падение доходности казначейских облигаций и фондовых индексов США возвращает рынки к нарративу о рецессии и способствует росту котировок EURUSD. Доллар беспокоят требования инвесторов к ФРС о снижении ставок

Рынки пришли в себя после шторма, что превратило вчерашних победителей в проигравших и наоборот. При этом намерение RBA держать ставку на уровне 4,35%, как минимум, 6 месяцев, разогнало атаку AUDUSD. 

Гринбэк сумел использовать зло во благо. Рыночная паника улеглась, и EURUSD рискует упасть ниже 1,09 на фоне отсутствия рецессии в США и чрезмерной переоценки инвесторами масштабов монетарной экспансии ФРС. Торговый план EURUSD.

Паника насчет приближения рецессии в экономике США прокатилась как цунами по финансовым рынкам от Азии до Северной Америки. Котировки EURUSD взлетели до 1,1, максимальной отметки за 7 месяцев. Торговый план EURUSD.

Отчет о рынке труда США за июль стал первым признаком замедления занятости по каждому показателю (безработица, зарплаты и рабочие места). Это усилило риски приближения рецессии и подняло шансы агрессивной монетарной экспансии ФРС. Торговый план по EURUSD.

На дневном графике фунт доллар сформировалась восходящая первая волна старшего уровня (1), завершилась коррекция в качестве второй волны (2) и наблюдается третья волна (3), в составе которой развивается третья волна младшего уровня 3 of (3). В настоящий момент продолжается волна iii of 3, в составе которой окончена волна (i) of iii, образовалась коррекция в качестве волны (ii) of iii и началась волна (iii) of iii. Если предположение верно, то пара GBP/USD вырастет в район 1.3350–1.3750. Критическим уровнем стоп-лосса для данного сценария является отметка 1.2707.

Текущая динамика

Фунт активно теряет в стоимости в ходе азиатской сессии 2 августа, развивая сильный «медвежий» импульс, сформированный после оглашения итогов заседания Банка Англии по монетарной политике. В настоящий момент котировки тестируют отметку 1.2720 на пробой вниз, обновляя локальные минимумы от 3 июля.

Рынки могут заблуждаться относительно скорости монетарной экспансии ФРС. Но что если экономика США начнет резко охлаждаться? Не придется ли Федрезерву действовать агрессивно, и как это повлияет на EURUSD?

Инвесторы ждали сигналов о снижении ставки по федеральным фондам в сентябре, но не в таком количестве. Даже ссылки Джерома Пауэлла на аполитичность ФРС можно расценивать как подсказку. Торговый план по EURUSD.