Обзоры рынков

GBP/USD обновила сессионные минимумы опустившись ниже 1.5490.
4-часовой график нацелился вниз, RSI вышел из нейтральной зоны и приближается к уровню перепроданности.
CCI также снизился и подошёл к отметке -100.
Публикация протокола июньского заседания ФРС спровоцировала повсеместное укрепление USD, поскольку QE3 завис в неопределенности.

Сужение испанских кредитных спрэдов помогло EUR/USD восстановиться от минимумов вчерашнего дня к максимуму 1.2296. C публикацией протокола FOMC пара ущла к двухлетнему минимуму 1.2211, затем восстановилась на 20 пунктов под закрытие.

GBP/USD укреплялась в течение всего дня на позитивной динамике GBP в кросс-курсах и оптимистичными настроениями на рынке. Паре достигла максимума 1.0576, но к завершению торгового дня цены откатились в район 1.5500 на повсеместном укреплении доллара после публикаций отчёта о заседании ФРС.

USD/JPY ослабла к минимуму 79.14 под воздействием снижения спроса на USD, но позитивные данные по торговому балансу восстановилась к максимуму 79.58.Опубликованный протокол последнего заседания FOMC довел пару до 79.75 на расколе мнений среди представителей Комитета в вопросе необходимости дальнейшего стимулирования экономики.

AUD/USD испытала особый спрос на фоне возвращения оптимизма на рынки. Пара получила поддержку со стороны продолжающихся распродаж EUR/AUD, где была пробита ключевая поддержка 1.2000.
Австралийское потребительское доверие достигло 5-месячного максимума, поддержав прорыв ближайших уровней сопротивления парой AUD/USD: 1.0200 и 1.0235.
Достигнув максимума 1.0280, цены откатились в район 1.0245.

Опубликованный вчера протокол FOMC вызвал больше вопросов, чем определенности в монетарной политике, все экономические события США вплоть до заседания будут вызывать реакцию рынка.
Сегодня наибольшее внимание к данным по рынку труда.

По материалам ГК «FOREX CLUB», Алена Афанасьева.

Неделю общеевропейская валюта завершает очень сдержанно. Курс консолидируется в пределах узкого диапазона, ограниченного уровнями 1.2180 -1.2216. При этом ни слабоватые данные из Поднебесной, ни понижение агентством Moody’s кредитного рейтинга Италии не произвели на пару особого впечатления. Не увидели мы и активного закрытия позиций в последний рабочий день недели, что позволяет предположить сохранение медвежьих настроений. Впереди еще будут данные по потребительскому доверию от университета Мичигана. Хорошие цифры смогут в краткосрочной перспективе поддержать доллар, спровоцировав падение пары к уровню 1.2160.

Начало новой недели может быть достаточно интересным. Будут опубликованы данные по потребительской инфляции в еврозоне. Снижение ценового давления может вызывать дальнейшее падение евро к уровню поддержки 1.2100, прорыв которого откроет путь вниз к 1.2040. Дополнительным негативным фактором для общеевропейской валюты могут стать и данные по розничным продажам из США. Ну и, конечно, не следует забывать о мировых экономических прогнозах от МВФ. Недостаток оптимизма в этом релизе только усилит давление на пару евро-доллар. Поэтому, на ближайшие сессии прогноз по евро остается умеренно негативным.

ГК FOREX CLUB

Неделю общеевропейская валюта завершала сдержанно. Курс консолидировался между уровнями 1.2180 -1.2216.
Ни слабые данные из Китая, ни понижение кредитного рейтинга Италии не впечатлили евро.
На ближайшие сессии прогноз по евро был умеренно негативным.
Евро находился под сильным понижательным давлением, по мнению аналитиков Commerzbank
«сдержать рост USD и, соответственно, ограничить потери евро, смогут лишь спекуляции в отношении того, что глава Федрезерва Бернанке в ходе своего 2-дневного доклада по монетарной политике в среду-четверг, намекнет на высокую вероятность нового раунда количественного смягчения (QE3)» .
UBS пошёл ещё дальше : «Во 2-м квартале 2012 г. валютные рынки демонстрируют явный тренд к продаже евро, и мы ожидаем, что такое положение дел будет поддерживаться и дальше», - пишет Крис Уокер, стратег UBS. «Согласно нашему прогнозу, к концу года EURUSD снизится к отметке 1.15."
"Имплицированная волатильность в кроссах с евро остается исторически низкой, поэтому «мы намереваемся воспользоваться преимуществами текущих котировок и подготовиться к дальнейшему снижению евро. Мы уже держим короткие позиции по EURJPY и EURUSD, но сейчас добавляем шорты по EURJPY и немного – по EURGBP».

Гром грянул среди ясного неба : cпекуляции на тему того, что в сентябре ЕЦБ может понизить депозитную ставку до отрицательного значения, спровоцировали резкий скачок евро к отметке 1.2243 от минимума на 1.2162.
Хотя предпосылки были : аналитики консалтинговой компании из США предупреждали в средине дня, что после того, как ЕЦБ на прошлой неделе понизил депозитную ставку до нуля, объем депозитов на его счету резко сократился и возможен переход к отрицательной депозитной ставке уже в сентябре.
Кто не отреагировал - проиграл.
Кратковременное ли это явление и кризисные факторы пересилят увидим на следующей неделе.

По материалам ГК FOREX CLUB.

19 июля. /Dow Jones/. Пара новозеландский доллар/доллар США может вырасти к сопротивлению в районе 0,8040-0,8060, получая поддержку от сохраняющегося интереса к австралийскому доллару, говорит главный менеджер HSBC по Новой Зеландии Дэниел Брданович. "Новозеландский доллар получает хорошую поддержку… Дальнейшее укрепление австралийского доллара является его движущей силой в настоящее время", - отмечает Брданович. Пара новозеландский доллар/доллар США торгуется по 0,8011 против 0,7967 вечером в среду. По словам Брдановича, "сейчас на рынке нет никаких факторов, способных его напугать". "На рынке существует мнение, что третий этап количественного смягчения /денежно-кредитной политики/ не так далек, и я думаю, что все рассчитывают на это". Тем не менее, рост новозеландского доллара выше сопротивления будет затруднен, отмечает он. По мнению Брдановича, поддержка для пары будет расположена в районе 0,7980.

События последнего рабочего дня прошлой недели подкосили евро. В понедельник пара открылась с гэпом вниз на уровне 1.2120 и продолжила падение, в рамках которого протестировала поддержку 1.2100 и обновила двухлетний минимум на 1.2082.Подобная динамика не удивляет. Доходность по 10-летним гособлигациям Италии и Испании (уже 7,5%) растет. Все это наводит на мысль о том, что Испания может обратиться за полноценной помощью к ЕС и МВФ. Не добавляет оптимизма и тот факт, что Moody’s поместило рейтинг Испании в список на пересмотр в сторону возможного понижения. И, если это произойдет, то рейтинг ее будет понижен до «мусорного» статуса. Поэтому попытки восстановить потери и «закрыть окно» сейчас выглядят всего лишь коррекционным откатом.

В отношении общеевропейской валюты на ближайшие сессии настроения остаются умеренно негативными. При условии, что цены закрепятся ниже уровня 1.2100 возможно движение к поддержке 1.2040. А при наличии дополнительных катализаторов (дальнейший рост доходности испанских и итальянских ценных бумаг, негативные комментарии официальных лиц и т.п.) далее, к 1.2000. Хотя, если данные по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности окажутся достаточно позитивными (хотя бы сигнализируют о замедлении ее спада), евро-доллар может продолжить откат в район сопротивления 1.2160.
ГК FOREX CLUB

Колонка Dow Jones Newswires, автор Джерри Тэн

СИНГАПУР, 23 июля. /Dow Jones/. Ниже представлен технический анализ по семи основным валютным парам на эту неделю:

ПАРА ДОЛЛАР США/ЯПОНСКАЯ ИЕНА

1-й уровень поддержки – 77,65 /умеренный/

1-й уровень сопротивления – 78,80 /второстепенный/

2-й уровень поддержки – 77,35 /второстепенный/

2-й уровень сопротивления – 79,17 /второстепенный/

Пара доллар/иена на этой неделе, вероятно, будет торговаться при балансе рисков, смещенном в сторону снижения, пока она остается ниже максимума пятницы 78,80. Индикатор схождения-расхождения скользящих средних /MACD/ и стохастик на дневном графике указывают на снижение, но последний находится на уровне перепроданности. Поддержка расположена на реакционном минимуме 1 июня 77,65; после ее прорыва пара нацелится на минимум 14 февраля 77,35. В случае дальнейшего падения пара нацелится на реакционный минимум 1 февраля 76,02. Однако рост выше 78,80 ослабит краткосрочные негативные перспективы пары, нацелив ее на максимум вторника 79,17, а затем – на максимум 12 июля 79,97. В случае дальнейшего роста пара нацелится на реакционный максимум 5 июля 80,10, а затем – на максимум 25 июня 80,63. Среднесрочные позитивные перспективы пары ослабли, так как стохастик на недельном графике начал сигнализировать о снижении, а скользящая средняя за пять недель теперь движется в боковом тренде. Падение ниже 77,65 сделает среднесрочные перспективы пары, скорее, негативными, нацелив ее на поддержку 76,02, а затем – на рекордный минимум 75,31, достигнутый 31 октября. Однако рост выше сопротивления 80,63 восстановит среднесрочные позитивные перспективы пары и откроет ей дорогу к максимуму 15 марта 84,17.

ПАРА ЕВРО/ДОЛЛАР США

1-й уровень поддержки – 1,2000 /умеренный/

1-й уровень сопротивления – 1,2325 /второстепенный/

2-й уровень поддержки – 1,1876 /сильный/

2-й уровень сопротивления – 1,2407 /второстепенный/

Пара евро/доллар на этой неделе, вероятно, будет торговаться при балансе рисков, смещенном в сторону снижения, пока она остается ниже максимума четверга 1,2325. Скользящие средние за пять и 15 дней падают. Между тем индикатор MACD и стохастик на дневном графике указывают на снижение, но последний находится на уровне перепроданности. Поддержка находится на психологически важной линии 1,2000; ее прорыв нацелит пару на снижение к минимуму 7 июня 2010 года 1,1876, далее – к минимуму 15 ноября 2005 года 1,1640. Однако рост выше 1,2325 ослабит краткосрочные негативные перспективы пары и нацелит ее на 1,2407 – прежнюю базу, сформированную 28 июня. В случае дальнейшего роста пара нацелится на максимум 3 июля 1,2627, далее – на реакционный максимум 29 июня 1,2693. Среднесрочные перспективы пары негативные, так как скользящие средние за пять и 15 недель падают. Падение ниже поддержки 1,1640 откроет паре дорогу вниз, к минимуму 3 сентября 2003 года 1,0763 в предстоящие недели.

ПАРА АВСТРАЛИЙСКИЙ ДОЛЛАР/ДОЛЛАР США

1-й уровень поддержки – 1,0232 /второстепенный/

1-й уровень сопротивления – 1,0445 /второстепенный/

2-й уровень поддержки – 1,0096 /умеренный/

2-й уровень сопротивления – 1,0474 /умеренный/

Пара австралийский доллар/доллар США на этой неделе, вероятно, будет консолидироваться при балансе рисков, смещенном в сторону снижения, пока она остается ниже максимума четверга 1,0445. Индикатор MACD на дневном графике указывает на рост, но стохастик на дневном графике стал сигнализировать о снижении, находясь на уровне перекупленности. Поддержка находится на минимуме вторника 1,0232; ее прорыв нацелит пару на снижение к реакционному минимуму 12 июля 1,0096, а затем – к минимуму 28 июля 0,9992. В случае дальнейшего падения пара нацелится на реакционный минимум 25 июня 0,9965, а затем – на минимум 14 июня 0,9918. Но рост выше 1,0445 восстановит краткосрочные позитивные перспективы пары и нацелит ее на реакционный максимум 27 апреля 1,0474, а затем – на максимум 27 марта 1,0557. Среднесрочные перспективы пары позитивные, так как индикатор MACD и стохастик на недельном графике сигнализируют о росте, а скользящая средняя за пять недель находится выше скользящей средней за 15 недель и растет. Рост выше сопротивления 1,0474 в предстоящие недели откроет дорогу вверх, к максимуму 29 февраля 1,0856. Но падение ниже поддержки 1,0096 ослабит среднесрочные позитивные перспективы пары.

/Продолжение следует/

Moody's понизило прогноз по рейтингам Германии, Нидерландов и Люксембурга (AAA) со стабильного до негативного

- Агентство подтвердило рейтинг Финляндии AAA и стабильный прогноз по нему
- Причиной для пересмотра была названа усилившаяся неопределенность в отношении исхода долгового кризиса в еврозоне и рост вероятности оказания коллективной поддержки Испании и Италии

Минфин Германии в ответ на заявление Moody's

- Германия остается оплотом стабильности в еврозоне
- Уверенная экономическая и финансовая политика Германии обеспечит поддержание страной статуса безопасного убежища
- Риски, на которые ссылается Moody's, не новы
Рынок на заявлению Moody's не очень реагировал. Сейчас игроки ожидают публикации предварительного индекса PMI HSBC Китая.

"Сегодня начинается ключевой 2-3 дневный период для Европы, в ходе которого выйдут показатели, которые могут помочь ЕЦБ найти оправдания для агрессивных действий в ходе заседания на следующей неделе", комментируют аналитики Macro Strategy и Deutsche Bank Дж. Рид и С. Тан. Во-первых, предварительные PMI Германии, Франции и еврозоны за июль - все вышли ниже прогнозов, что ослабило доверие инвесторов в ходе европейской сессии.

"Хотя ранних признаков с периферии мы не видели, эти данные показывают, что экономика континента не сильно растет", - говорят они. Однако инвесторы по прежнему ждут отчета по кредитованию ЕЦБ и данных по денежной массе М3 в Е-17, которые также выходят на этой неделе.

"Слабые отчеты могут дать ЕЦБ повод активировать LTRO III и/или вновь снизить залоговые требования на том основании, что механизм влияния монетарной политики работает не очень хорошо", предупреждают аналитики. Однако даже если этого не случится, рынок может начать закладывать смягчение в цены, если показатели выйдут слабыми. А поскольку средства ESM станут доступными, не будет ли это поводом для того, чтобы ЕЦБ решил, что та или иная страна нуждается в помощи?"
По материалам ГК FOREX CLUB.

24 июля. /Dow Jones/. Хотя пара евро/доллар США держится в районе 1,20, в BNP Paribas сохраняют свой прогноз, согласно которому, пара в текущем квартале снова направится к 1,30. В банке полагают, что возможность стимулирования со стороны ФРС должна дать евро толчок к росту против доллара. Прогноз BNP для евро – один из самых позитивных среди крупных банков, оперирующих на валютном рынке, и банк только что дал рекомендацию открывать длинные позиции по паре. "Мы были немного удивлены слабостью пары евро/доллар, но мы на самом деле думаем, что она была несколько преувеличенной", - говорят в BNP.

В условиях продолжения стремительного роста доходности периферийных облигаций и тревожных заявлений европейских властей, во вторник единая валюта отправилась к новым 2-летним минимумам вблизи отметки $1.2040, что еще больше усилило бегство от рисков.

Мировые инвесторы тяготели к безопасным активам, что помогло доллару укрепиться повсеместно. Евро завершил торги на уровне $1.2063. Что касается других валют, невзирая не бегство от рисков, оззи и канадский доллар держались довольно стойко, проведя минувшую сессию в диапазонах $1.0210-$1.0316 и C$1.0154-C$1.0227 соответственно.

Евро/иена обновила многолетние минимумы на разговорах о полномасштабном спасении Испании и покупках японской валюты в качестве убежища. Доллар/иена попыталась пробить минимум 78.10, но застряла на уровне 78.16.

Фунт обосновался в районе минимумов овернайт 1.5487, после чего восстановился до 1.5517.
По материалам ГК FOREX CLUB.

Рынок бурно отреагировал на заявление главы ЕЦБ Драги: "ЕЦБ готов сделать все необходимое - в рамках мандата - для сохранения евро, и поверьте мне, этого будет достаточно".
Похоже, что игроки так отчаянно хватаются за соломинку, что пока пропустили мимо ушей оговорку о "рамках мандата".

Евро/доллар восстановился от утренних минимумов у $1.2118 и уже подобрался к стопам над $1.2175. Если они будут поглощены, цене будет расчищен путь к офферам в районе $1.2200. Более сильный интерес отмечен на $1.2230.

Евро/иена также пронзила отметку Y95 и поглотила сопротивление на Y95.05/09, отметив максимум на Y95.20.
По материалам ГК FOREX CLUB.

После комментариев Драги о готовности ЕЦБ поддержать евро доходность по 10-летним бондам Испании снизилась под отметку 7%.

Евро/доллар передвинул максимум к $1.2287, пробив техническое сопротивление на $1.2258, и теперь под угрозой оказался максимум 19 июля $1.2325.

Фунт/долар взял два круглых уровня - 1.55 и 1.56.
Сырьевые валюты агрессивно укрепились против бакса.

Эйфорию испытывают не только рынки, но и аналитики. Как пишет экономист BTM UFJ Крис Рапки, "сегодняшнее радикальное заявление Драги" может положить конец кризису. Теперь настала очередь ЕЦБ покупать ценные бумаги. "Наконец-то в конце туннеля загорелся свет".

Эксперты Credit Agricole пишут, что рынки ожидают от ЕЦБ "выдачи банковской лицензии ESM, или нового раунда покупок ценных бумаг в рамках SMP, или чего-то еще более радикального".
По материалам ГК FOREX CLUB.

Евро хочет укрепиться и на каждой позитивной новости.
Комментарии Марио Драги о том, что Европейский Центробанк готов сделать все необходимое для сохранения евро, оказали благотворное влияние на пару. В результате цены обновили максимум текущей недели на уровне 1.2225 и протестировали сопротивление 1.2260.

На ближайших сессиях движения будут зависить от данных США.
Возможно, что евро окажется под давлением, независимо от того, какими будут цифры по темпам роста американской экономики: слабые - могут вызвать бегство от рисков, сильные - лишний раз подчеркнуть, как в Штатах все более-менее ровно в отличие от еврозоны.Вполне можно ждать возврата пары к поддержке 1.2100 и, в случае ее прорыва к минимумам недели на 1.2042.
Падение может задержать только явная перепроданность евро, а отправить его вверх способны лишь позитивные комментарии официальных лиц.

© ГК FOREX CLUB, Ирина Рогова

Как сообщило сегодня агентство Reuters, Испания осознала, что ей может потребоваться полномасштабное спасение со стороны ЕС и МВФ стоимостью Е300 млрд., так как доходность гособлигаций страны достигла точки невозврата (7,6%).

Сообщается, что министр экономики страны Луис де Гуиндос обсудил с министром финансов Германии Шойбле возможность спасения.

По словам Reuters, Германию идея спасения Испании не обрадовала.

Испания неоднократно заявляла, что полномасштабная помощь ей не потребуется. Представитель правительства сегодня заявил: "Мы полностью отвергаем такой сценарий и даже не обсуждаем его".

По данным Reuters

Министр финансов Германии Вольфганг Шойбле в интервью немецким СМИ заявил, что никаких интервенций на долговом рынке не планируется, а Греция может не расчитывать на смягчение условий бюджетной консолидации.

В беседе с корреспондентом Welt am Sonntag Шойбле выразил уверенность в том, что ЕЦБ не вернется на рынки облигаций периферийных стран, и дал понять, что заявление председателя ЕЦБ Марио Драги о том, что ЕЦБ готов сделать все необходимое для защиты евро, не гарантирует скорого принятия конкретных мер.

Министр отметил, что "правительство страны, принявшее необходимые решения, в том числе о повышении налога на добавленную стоимость и снижении пенсий госслужащих, заслуживает уважения". Он не стал уделять большого значения высокому уровню доходности испанских гособлигаций. "Финансовые рынки не признают важность проведенных в стране реформ, однако это произойдет со временем, - добавил он. - Доверие потерять легко, однако вернуть его можно лишь постепенно".

Однако Шойбле отметил, что Германия больше других стран выиграла от введения единой валюты, поэтому она должна участвовать в процессе нормализации.

Министр финансов считает, что Афинам не стоит рассчитывать на пересмотр условий финансовой помощи. Нынешние условия и так, по его словам, являются максимально мягкими. "Я не вижу возможности для предоставления Греции дальнейших послаблений", - заявил он.

Во вторник пройдет встреча Шойбле и его американского коллеги Тимоти Гайтнера. Они обсудят европейский долговой кризис и проблемы на рынке межбанковского кредитования, связанные со ставкой LIBOR.
vestifinance.ru

Показатель "Производственная активность в Китае" в прошлом месяце изменился меньше, чем ожидалось. Об этом свидетельствуют официальные данные за среду.
В отчете, который был предоставлен организацией, которая называется "Логистический Информационный Центр Китая", было сказано, что показатель, который отображает показатель "Индекс производственной активности PMI Китая" изменился, с учетом годового уровня до 50.10 с 50.20 за прошлый месяц.
Аналитики ожидали, что показатель "Индекс производственной активности PMI Китая" подъем 50.30 в прошлом месяце.

Валюта Евро понизилась против Американского Доллара.
EUR/USD торгуется 1.2285, теряя к моменту написания данного комментария 0.16%.
Похоже, что пара нашла поддержку на уровне 1.2226, что соответствует лоу понедельника. Сопротивлением пока является уровень 1.2390 - хай пятницы.
Между тем, Евро упал против Британского Фунта и Японской Йены. EUR/GBP потеряв 0.06%, достиг 0.7844 и EUR/JPY падая на 0.28%, достиг 95.86.
Forexpros

В преддверии решения по монетарной политике, которое на американской сессии огласит Федрезерв, пара евро - доллар ведет себя достаточно сдержанно. Но при этом евро не оставляет попыток развить восходящее движение. Цены в самом начале торговых суток зафиксировались выше уровня 1.2300, где и удерживаются до сих пор. Максимум был отмечен на уровне 1.2335. При этом, опубликованные данные по деловой активности в секторе обрабатывающей промышленности, отразившие продолжающееся замедление, особого эффекта не произвели. Но шансы на то, что пара снизится к поддержке 1.2260 и, далее, к 1.2200, есть. Условие - отсутствие намеков на скорый запуск QE3 со стороны ФРС.

Прогноз
Интересной будет и предстоящая сессия. ЕЦБ также объявит о своих планах в отношении монетарной политики. Скорее всего, никаких мер не будет принято - ЦБ дождется мер, принимаемых правительствами европейских стран для стабилизации ситуации. А динамика пары будет зависеть от того, даст ли Центробанк четко понять, на что он готов, чтобы поддержать все те заявления официальных лиц, которые были сделаны в конце июля. Если это произойдет, можно будет ждать краткосрочного восстановления евро к 1.2360 - 1.2400. В противном же случае (и этот исход полностью исключать не стоит), пара продолжит снижение к 1.2100.

ГК FOREX CLUB

Доллар США растет против основных валют после того, как Федрезерв дал понять, что "обеспечить дополнительную аккомодацию, если будет необходимо" для стимулирования экономики, но пока воздержался от принятия новых мер.
Сегодня EUR/USD торгуется 1.2234, прибавляя к моменту написания данного комментария 0.07%.
Похоже, что пара нашла поддержку на уровне 1.2219, что соответствует лоу сегодняшнего дня. Сопротивлением пока является уровень 1.2390 - хай пятницы.
Между тем, Евро вырос против Британского Фунта и Японской Йены. EUR/GBP увеличиваясь на 0.01%, достиг 0.7871 и EUR/JPY поднявшись на 0.06%, достиг 95.94
NZD/USD торгуется 0.8100, прибавляя к моменту написания данного комментария 0.30%.
Похоже, что пара нашла поддержку на уровне 0.7992, что соответствует лоу пятницы. Сопротивлением пока является уровень 0.8143 - хай сегодняшнего дня.
Между тем, Новозеландский доллар вырос против Австралийского Доллара и Евро. AUD/NZD потеряв 0.14%, достиг 1.2932 и EUR/NZD падая на 0.16%, достиг 1.5115.
Forexpros

Секцию торговых валют медленно,со скрипом разворачивает на низ и ощущается как с каждым новым часов быкам все труднее и труднее удерживать свои позиции на нынешнем уровне.Считаю,что сегодня произойдет прорыв и на фоне обвального падения цен на нефть(как потом нам объявят в новостях) и торговые валюты сильно потеряют в цене