Ежедневный анализ фундаментальных данных

Прогноз на четверг, 14 ноября 2013 года

Сегодня большой день для финансового рынка США, а, впрочем, и для мирового. Сенаторы будут «с пристрастием» допрашивать Джанет Йеллен в рамках слушаний по назначению кандидата на пост главы ФРС. Должность, конечно, не из легких, учитывая, что работа сопровождается большой ответственностью, причем в рамках всего мирового финансового сообщества. Здесь надо быть не просто умным и опытным экономистом, но еще и умело выходить из сложных ситуаций, четко выражать свои мысли, не допуская двусмысленных фраз, а также уметь отвечать на самые каверзные вопросы журналистов. Сегодня мы увидим, как Джанет может выступать, а также в общих чертах получим ее взгляд на экономические перспективы США. Если утверждение пройдет гладко, Йеллен станет первой женщиной-председателем. Тем не менее, в перспективе для доллара США такой вариант может быть не очень позитивным, так как именно она считается одной из самых мягко настроенных представителей FOMC.

EUR/USD, наконец-то, сегодня получит катализатор в виде собственных экономических данных. Еврозона, в целом, и Германия, в частности, публикуют отчеты по ВВП за 3 квартал. Гораздо больший интерес будут представлять именно данные из крупнейшей экономики Е-17, и замедление темпов роста у «локомотива» Европы может вернуть пару к поддержке 1,34 с последующим пробоем в случае сильных данных по рынку труда США.

Великобритания дала GBP/USD все основания для роста: когда-то летом новый глава Банка Англии Карни настроил рынок на ожидания 7%-ного уровня безработицы, который должен был быть достигнут во втором квартале 2016 года. Однако во вчерашнем отчете прогнозы по темпам роста были повышены, и достижения 7%-ной цели теперь ждут в третьем квартале 2015 года. Сегодня мы получим отчет по розничным продажам, который также может показать укрепление показателя выше прогнозов, учитывая снижающееся инфляционное давление и соответствующий рост покупательной способности населения. Все это может подтолкнуть пару к дальнейшему движению вверх с ближайшей целью на 1,6070.

USD/JPY откатилась под давлением двух факторов: снижающегося Nikkei и падающей доходности по «трежериз», однако вероятность укрепления пары в район 99,90 велика, учитывая разность курса монетарной политики ФРС и Банка Японии. Таким образом, текущий откат воспринимает как удобную точку для входа на рынок.

По материалам Fxclub.org

Уже вышли не очень хорошие данные по ВВП Франции и Германии, индекс потребительских цен и изменение числа занятых в несельскохозяйственном секторе Франции и ежемесячный экономический отчет ЕЦБ. Еще сегодня в европейскую сессию в Великобритании выйдут данные по розничным продажам, ВВП Еврозоны, пройдет встреча Еврогруппы. Если и эти данные будут негативными, то евро/бакс опустится к 1.3400.
В американскую сессию в США выйдет торговый баланс, данные о первичных обращениях за пособием по безработице, изменении уровня производительности рабочей силы в несельскохозяйственном секторе экономики, изменении запасов нефти по данным министерства энергетики, перед банковским комитетом Сената выступит вновь назначенный председатель ФРС Джанет Йеллен. Выход позитивных данных по торговому балансу окажут поддержку евро/баксу и тогда можно ожидать снижение пары к уровню поддержки 1.3360.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня можно ожидать снижение пары фунт/доллар до1.5950.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на пятницу, 15 ноября 2013 года

Джанет Йеллен не сделала ничего сверхъестественного и не сказала ничего радикального, но и не стала идти на уступки перед банковским комитетом Сената. Все знали, что кандидат в председатели отличается особой «мягкостью» в отношении монетарной политики, однако надеялись, что она сдастся под напором финансового сообщества, жаждущего завершить «эру стимулирования» в ближайшее время. Тем не менее, Джанет стояла на своем и четко дала понять, что рынок труда пока в плохом состоянии, и что раньше марта следующего года радикальных решений принимать не стоит. Это расстроило рынки, и те инвесторы, которые делали ставки на начало сворачивания в декабре, принялись сокращать лонги по USD.

EUR/USD вроде бы закрепилась выше 1,3450, однако пока чувствует себя неуверенно. Виною тому, естественно, является слабый экономический фон, который мы наблюдаем в еврозоне. Темпы роста региональной экономики остаются очень низкими, постоянно угрожая вновь скатиться в рецессию. Хороший пример тому - последние показатели из Франции. Сегодня будут опубликованы данные по инфляции, которые могут определить динамику пары на ближайшее время. Напомним, что угроза дефляции становится вполне реальной с каждым новым показателем CPI, а, значит, ЕЦБ придется идти на дополнительное смягчение, чтобы противостоять. Если данные выйдут хуже прогнозов, это окажет давление на пару. Ближайшая цель – 1,34.

GBP/USD, возможно, проведет пятницу в режиме консолидации, учитывая отсутствие экономических данных, запланированных Великобританией на сегодня. Вчерашний отчет по розничным продажам, конечно, разочаровал, но есть ощущение, что это не тренд, а лишь сезонный фактор. Таким образом, рынку надо дать время и новую пищу, чтобы пара продолжила движение.

USD/JPY смогла закрепиться выше отметки 100,00, что неудивительно после выступления Йеллен. Фондовые индексы США и Японии яро отреагировали на желание будущего председателя ФРС притормозить со сворачивание программы стимулирования, и, возможно, азиатская сессия вновь пройдет для Nikkei в «зеленом» цвете. Если так, пара попытается укрепиться в район 100,44.

По материалам Fxclub.org

Сегодня в европейскую сессию в Великобритании c речь. выступит член Комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии Мартин Вила, в Еврозоне выйдет индекс потребительских цен, пройдет встреча совета министров финансов стран Евросоюза. Хотя вчера день и был богат на макроэкономическую статистику, особого движения евро/бакса не было. В случае выхода хороших новостей из Европы евро/бакс предпримет очередную попытку штурма уровня 1.3500.
В американскую сессию в США выйдет индекс активности в производственном секторе от ФРБ Нью-Йорка, индекс цен на импорт, данные о промышленном производстве, использовании мощностей и товарных запасах на складах оптовой торговли. В США будут опубликованы данные по промышленному производству за октябрь. Если сегодняшние данные будут лучше прогнозов то евро/бакс попытается опустится к 1.3420, 1.3400 и разовьет движение к 1.3380. В целом сегодня по паре евро/бакс можно ожидать диапазонную торговлю, границами которой выступят отметки 1.3385-1.3500. Но не забываем, что сегодня пятница и на фоне закрытия позиций перед выходными возможно движение евро/бакса в ту или иную сторону.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня можно ожидать диапазонную торговлю, границами которой выступят отметки 1.6000-1.6100.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на неделю, 18 – 22 ноября

Основными событиями грядущей недели, способными оказать существенное влияние на позиции доллара, станет выступление главы ФРС Б. Бернанке в Вашингтоне во время ежегодной встречи Национального клуба экономистов (20 ноября, 00.00 GMT), а также публикация протоколов последнего заседания Комитета по открытым рынкам ФРС США (20 ноября 19.00 GMT).

Американский регулятор недалек от начала цикла сокращения программы количественного смягчения, а потому участники сейчас внимательно отслеживают все новости связанные с ФРС. Согласно опросам, проводимым информационным агентством Bloomberg, большинство экспертов ожидают, что регулятор сократит QE3 на 15 млрд. по итогам заседания в марте. Любые значимые сигналы на более раннее сворачивание программы могут стать поводом для укрепления доллара.

Участникам торгов по единой европейской валюте предстоит пережить горячую неделю. Во вторник 19 ноября (10.00 GMT) центр экономических исследований Германии ZEW опубликует свой отчет Индексу делового оптимизма, в четверг (08.00 и 08.30) Markit представит данные по индексам PMI в промышленности Франции и Германии, а в пятницу (22 ноября, 09.00 GMT) Ifo выпустит отчет по Индексу делового климата. Все эти релизы относятся к ключевой макроэкономической статистике и могут обрести особую значимость сейчас, когда широко обсуждаются дефляционные угрозы и необходимость дополнительных монетарных стимулов.

С точки зрения технического анализа стоит выделить поддержку 1,3380, являющуюся первым локальным минимумом, восходящего импульса, начавшегося 4 ноября после тестирования отметки в районе 1,3280. Его преодоление вниз может стать сигналом на попытку возобновить нисходящий тренд, но движение также должно поддерживаться соответствующей макроэкономической статистикой. Целью снижения в таком случае станет 200-дневная скользящая средняя 1,3240.

Банк Англии опубликует протоколы последнего заседания Комитета по монетарной политике в среду 20 ноября в 09.30 GMT. «Минутки» любого Центробанка внимательно отслеживаются участниками валютного рынка, но от британского регулятора не ждут никаких сюрпризов. В его денежно кредитной политике царит предельная ясность. Дальнейшего смягчения в ближайшее время не планируется, а ставка будет повышаться после достижения уровнем безработицы отметки 7,0%. Мы полагаем, что никаких сюрпризов тут ожидать не стоит, а потому реакция стерлинга будет носить ограниченный характер. Тридцатью минутами позже состоятся слушания по инфляции в парламенте, и в свете последних слабых данных по ИПЦ комментарии Марка Карни обретают дополнительную значимость и могут быть способными спровоцировать масштабные движения.

С точки зрения технического анализа стерлинг выглядит сильнее всех своих конкурентов. Он уже отыграл назад все потери предыдущей недели и готовится к движению в сторону годовых максимумов в районе 1,6240. Сигналом к этому станет преодоление сопротивления 1,6120.

Резервный банк Австралии опубликует протоколы своего последнего заседания во вторник 19 ноября в 00.30. Австралийский регулятор не раз в этом году преподносил сюрпризы участникам рынка, а потому они будут внимательно изучать этот документ. Мы полагаем, что он не будет содержать намеков на необходимость дальнейшего снижения ставки и имеет больше шансов оказать незначительное влияние на рынок. С позиций технического анализа важнейшим уровнем поддержки на грядущую неделю будет 0,9260. Его преодоление вниз может двинуть котировки в район 0,9150.

Японская иена после пробития сопротивления 100,00 и на фоне позитивной динамики на фондовых площадках имеет все шансы протестировать отметку 101,45. Банк Японии проведет очередное заседание в четверг и в течение дня огласит его итоги. Однако заседания японского регулятора в последнее время оказывают ограниченное влияние на рынок. Все свои изменения в денежно-кредитной политике он озвучил еще в начале года.

По материалам Fxclub.org

Ежедневный фундаментальный анализ нужен .Я торгую на паре евро - доллар и меня больше интересуют новости по этой паре. Вот следующая неделя оценивая положение в некоторых странах Евросоюза будет напряженной.

Прогноз на понедельник, 18 ноября 2013 года

Несмотря на то, что в долгосрочной перспективе мы продолжаем ожидать дальнейшего укрепления доллара США, на текущий момент позиции его немного ослабли, и непоследнюю роль здесь играет перспектива вступления на пост главы ФРС Джанет Йеллен. На прошедшей неделе она четко дала понять, что свою "ультрамягкую" позицию она менять не собирается, так как состоянии экономики США оставляет желать лучшего. Таким образом, вряд ли сворачивание начнется в декабре, а это уже серьезная преграда для USD на пути вверх. На ближайшей неделе нам предстоит увидеть пару интересных американских отчетов: объем розничных продаж США и протокол прошлого заседания FOMC.

По поводу последнего стоит сказать отдельно. Мы знаем, что большинство официальных представителей Комитета выступают как раз в поддержку сворачивания программы стимулирования в ближайшее время, и если это подтвердится в рамках протокола, спрос на USD резко вырастет. Однако стоит помнить, что за несколько часов до его публикации выйдут данные по розничным продажам, которые могут преподнести неприятный сюрприз. Если потребительский спрос вновь упадет, изменение монетарной политики в декабре отменяется, и это оказывает давление на доллар США.

EUR/USD на прошедшей неделе демонстрировала неплохую динамику, и на этой неделе пара может продолжить идти вверх. Впереди нас ждут несколько важных отчетов, способных поддержать спрос на единую валюту: данные по деловой активности, а также исследования деловых настроений от IFO и ZEW. По прогнозам, показатели могут подтвердить укрепляющееся доверие к экономическим перспективам еврозоны, что позволит паре пройти отметку 1,35

Что касается GBP/USD, ее росту не смогли помешать даже слабоватые данные по розничным продажам, так как Банк Англии пересмотрел на повышение прогнозы по темпам роста экономики. На ближайшей неделе мы увидим протокол прошлого заседания по монетарной политике, который обычно привлекает всеобщее внимание рынка. Однако на этот раз вряд ли мы увидим что-то новое - основные заявления регулятор сделал уже в рамках недавнего квартального отчета. Таким образом. Динамика пары скорее будет определяться рыночными настроениями в отношении USD и EUR.

USD/JPY сделала на прошлой неделе большое дело - закрепилась выше 100-пунктовой отметки. Однако ничего удивительного - иена всегда теряет свои позиции, когда фондовые рынки начинают демонстрировать позитивную динамику. В этот раз мы наблюдали хороший рост и со стороны американских, и со стороны японских индексов. Кроме того, в долгосрочной перспективе разрыв курсов монетарной политики Банка Японии и ФРС будет только увеличиваться, что обязано обеспечить длительный период укрепления пары, начиная со следующего года. На текущей неделе на повестке заседание Банка Японии, однако, вряд ли здесь мы увидим что-либо интересное для валютного рынка.

По материалам Аkmos.ru.

Сегодня в европейскую сессию в Еврозоне выйдет сальдо платежного и торгового баланса, банк Испании обнародует данные по проблемным кредитам. Хорошие показатели сальдо баланса внешней торговли и платежного баланса могут помочь евро/баксу укрепится к 1.3520/40.
В американскую сессию в США выйдет индекс состояния рынка жилья от NAHB, выйдут данные по объему покупок американских ценных бумаг иностранными инвесторами, с речью выступит член Комитета по открытым рынкам ФРС У. Дадли. Конец прошлой недели отметился укреплением евро. Этому способствовали слабые экономические данные из США и комментарии будущего председателя ФРС Джанет Йеллен, которая заявила, что не стоит ожидать сокращения программы QE3 в ближайшие месяцы. Если сегодняшние данные из США выйдут значительно лучше прогнозов, то можно ожидать снижения евро/бакса у 1.3450/30. В целом сегодня можно ожидать диапазонную торговлю, границами которой выступят отметки 1.3430-1.3540.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня можно ожидать умеренно восходящую динамику с целью на отметке 1.6170.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на вторник, 19 ноября 2013 года

Всплеск интереса к более рискованным активам обусловили динамику валют понедельника, причем свою роль в таких настроениях сыграл и пересмотр ожиданий по монетарной политике ФРС и известия из Китая.

Итак, власти опубликовали КНР детальный план реформ: государство предоставит фермерам больше прав, позволит развивать совместное владение и обеспечит возможность сотрудникам обладать долей в таких компаниях, планирует открыть частным инвесторам доступ к государственным проектам, создаст «зоны свободной торговли», освободит большинство проектов корпоративного сектора от необходимости получать госутверждение, и, наконец, будет отчислять 30% прибыли, получаемой государственными предприятиями, в госбюджет. Все это должно обеспечить стабильный рост китайской экономики даже в условиях кризиса, а, значит, может рассеять страхи, причем не только основных торговых партнеров КНР, но и всего мира.

Сегодня внимание рынков привлекут показатели из еврозоны. Данные исследования деловых настроений германского института ZEW могут поддержать пробой области сопротивления 1,3540/50 в паре EUR/USD. Дело в том, что от индекса ждут роста до 3,5-летнего максимума на уровне 54,6, и такой исход вполне вероятен, учитывая, позитивную динамику в рамках исследований деловой активности Германии.

GBP/USD достигла вчера 3-недельного максимума 1,6147, однако сил на продолжение роста ей не хватило. Кроме того, учитывая практически пустой календарь экономических событий Великобритании, динамику пары будут определять настроения по американской валюте. Если сегодня EUR/USD удастся взять новый уровень сопротивления, у «британца» тоже все шансы достичь района 1,3590.

USD/JPY так и не смогла закрепиться в районе 100,40, который мы наблюдали в последний торговый день прошлой недели. После достижения максимума 100,43 цены начали откат и на текущий момент вернулись в район 99,95. Тем не менее, полагаем, что потенциал роста пара не исчерпала, и пара вполне может вновь возобновить укрепление при наличии серьезного катализатора, к примеру, в виде сильных розничных продаж из США.

По материалам Fxclub.org

Сегодня в европейскую сессию в Еврозоне выйдет индекс настроений в деловой среде от института ZEW, изменение объема строительства и экономический обзор ОЭСР, в Германии выйдет индекс настроений в деловой среде от института ZEW. Из сегодняшних европейских новостей наиболлее интересны от института ZEW для Германии и Еврозоны. В случае, если значения выйдут лучше прогнозов можно ожидать роста евро/бакса до 1.3550 и далее 1.3580.
Из США сегодня не ожидается публикации важной макроэкономической статистики. В американскую сессию в США выйдет индекс стоимости рабочей силы и изменение объёма запасов сырой нефти по данным API, выступит с речью министр финансов США Джейкоба Лью, член Комитета по открытым рынкам ФРС У. Дадли, член Комитета по открытым рынкам ФРС Ч. Эванс. Если сегодняшние данные из- за океана выйдут лучше прогнозов, тогда можно ожидать краткосрочное укрепление бакса и евро/бакс может опустится к 1.3450с целью на 1.3400.
Что касается пары фунт/бакс, то в Соединенном Королевстве сегодня не ожидается публикации важной макроэкономической статистики. Фунт сегодня, вероятно будет в интервале 1.6060 - 1.6160.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на среду, 20 ноября 2013 года

Несмотря на временное падение спроса на доллар США в связи с определенными негативными факторами, валюта сумела восстановить свои позиции уже к завершению вторника. Инвесторы постепенно готовятся к двум ключевым событиям текущей недели – розничным продажам и протоколу прошлого заседания FOMC. Что интересно, результаты могут оказать разнонаправленное влияние на курс USD, причем пока неясно, какой из релизов будет иметь большее значение.

По сути, именно фундаментальная картина позволит определить сроки, в течение которых Федрезерв сможет начать сворачивание программы стимулирования. Прошлый отчет по розничным продажам продемонстрировал снижение потребительского спроса, и все говорит о том, что и на этот раз рынки могут разочароваться. Уже опубликованные отчеты Redbook по активности покупателей в торговых центрах говорят о том, что продажи «идут со скрипом», и ритейлерам придется бороться за каждого покупателя. Данные исследования агентства Bloomberg уже пророчат, что текущий сезон покупок может стать самым малоактивным с 2009 года. Итак, если розничные продажи действительно разочаруют, даже сверхагрессивный настрой представителей FOMC в рамках последнего заседания не смогут вернуть веру в USD.

Тем временем, EUR/USD пока занимает не очень стабильные позиции. Опубликованные вчера данные по деловым настроениям подтвердили замедление темпов роста в крупнейшей экономической системе Европы. Если об этом же будут говорить данные PMI и IFO, паре придется отдать все заработанное за последнее время. Сегодня пару спасут лишь плохие данные из США – ближайшая цель расположена в области 1,3590 сразу после закрепления пробоя 1,3550.

Сегодня Банк Англии публикует протокол прошлого заседания. Обычно это событие вызывает на рынках массу эмоций, однако вряд ли мы увидим что-то подобное на этот раз. Опубликованный на прошлой неделе ежеквартальный отчет четко описал настроения в стенах центробанка, так что маловероятно, что рынки получат какую-то новую информацию. Скорее всего, динамика GBP/USD вновь будет определяться рыночными настроениями. В случае разочарований из США, пара может устремиться в район 1,6160.

USD/JPY, несмотря на долгие метания, все же вернулась выше 100,00. Тем не менее, публикуемые сегодня данные могут дать основания для новой волны распродаж. Коррекционный откат может ограничиться районом 99,55.

По материалам Fxclub.org

Сегодня в европейскую сессию в Великобритании выйдут протоколы заседания Банка Англии, выступят с речью главный экономист Банка Англии Спенсер Дейл и член комитета по денежно-кредитной политике Банка Англии Мартин Вила, в Германии выйдет индекс цен производителей. Вчера данные из Еврозоны вышли хуже прогнозов и этого оказалась достаточно, чтобы “медведи” сумели снизить курс евро/бакса до 1.3490. Сегодняшние новости из Европы вряд ли смогут помочь евро существенно вырасти, максимум до 1.3580.
В американскую сессию в США выйдет индекс потребительских цен, данные по розничным продажам, продажам жилья на вторичном рынке, товарно-материальным запасам, изменению запасов нефти по данным министерства энергетики, будет опубликован протокол встречи FOMC, выступят с речью члены Комитета по открытым рынкам ФРС У. Дадли и Д. Буллард. Вчера бакс понес потери после публикации индекса себестоимости рабочей силы в США. На этом фоне евро/бакс сумел восстановить утраченные позиции. По прогнозам сильных данных американской экономики не ожидается, а слабые данные безусловно негатив для бакса. Сегодня можно ожидать евро/бакс в коридоре 1.3480 - 1.3600.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня можно ожидать диапазон 1.6060 - 1.6170.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на четверг, 21 ноября 2013 года

Доллар США все еще не может восстановить к себе доверие, даже несмотря на публикацию довольно позитивных данных по розничным продажам. Увеличение показателя розничных продаж на 0,4% вместо ожидаемого 0,1% должно было вызвать всплеск эмоций на рынке, однако реакцию мы увидели лишь в паре EUR/USD, и то, потому что инвесторы не совсем уверены в позициях единой валюты на фоне слабоватых экономических данных еврозоны. Протокол FOMC также подтвердил оптимистичный настрой представителей Комитета и готовность пойти на сворачивание QE3 в ближайшее время.

Собственно, если брать все последние отчеты из США в совокупности, картина рисуется весьма позитивная: рынок труда ускоряет темпы генерации новых рабочих мест, потребительские настроения растут, что выливается в увеличение розничных продаж, деловая активность остается на довольно неплохих уровнях, и это все на фоне произошедшего в октябре политического ступора, больно ударившего по ВВП страны. Что бы было с данными, если бы не проблемы с « потолком» госдолга? Таким образом, несмотря на комментарии официальных лиц, можно утверждать, что декабрьское сворачивание все же пока не стоит полностью исключать.

Еврозона вчера вновь укрепила опасения инвесторов по поводу вероятности перехода экономики в режим дефляции: PPI Германии показал вчера падение на 0,2% против прогнозного прироста на 0,1%, так как падающие цены на энергоносители и растущая национальная валюта создают для этого все условия. Сегодня все внимание будет приковано к данным по деловой активности, так как они продемонстрируют, на самом ли деле ли темпы роста в экономике региона замедляются. Если так, пара может спуститься к поддержке 1,34.

GBP/USD пока не поддается на провокации со стороны американских данных, так как стабильность роста британской экономики мало у кого вызывает сомнения, а вот с США пока все неясно. Сегодня Великобритания вновь не представит ничего интересного рынку, так что пара продолжит находиться под влиянием рыночных настроений. Скорее всего, после неудачной попытки пробить поддержку 1,61 пара перейдет в режим консолидации.

USD/JPY пока удерживается вблизи 100-пунктовой отметки. Негативная динамика фондовых рынков США может перетечь и в азиатскую сессию, что будет оказывать давление на пару, однако мы полагаем, что падение будет ограничено поддержкой 99,80. Запланированное заседание Банка Японии по монетарной политике вряд ли привлечет внимание инвесторов.

По материалам Fxclub.org

Сегодня в европейскую сессию в Великобритании выйдут данные о чистых заимствованиях гос. сектора и баланс промышленных заказов Конфедерации британских промышленников, во Франции, Германии и Еврозоне выйдут индексы деловой активности в производственном секторе и секторе услуг, кроме того в Еврозоне выйдет индекс уверенности потребителей, выступят с речью член правления ЕЦБ Йенс Вайдман и президента ЕЦБ М. Драга. Вчера, после того как агентство Bloomberg распространило информацию о возможном введения отрицательных процентных ставок в Еврозоне, евро/бакс буквально обвалился более чем на 100 пунктов. Сегодня, в случае выхода индексов деловой активности в зеленой зоне евро/бакс попытается восстановится выше 1.3450, в противном случае он опустится к 1.3400. Еще сегодня интересно выступление Драги, еще не ясно куда пойдет евро после комментариев Драги.
В американскую сессию в США выйдет индекс цен производителей, индекс деловой активности в производственном секторе, производственный индекс ФРБ Филадельфии, выйдут данные о первичных обращениях за пособием по безработице, выступят с речью члены Комитета по открытым рынкам Д. Буллард и Джером Пауэлл. Опубликованные накануне протоколы последнего заседания ФРС помогли баксу, т.к.было объявлено, что руководство Фед Резерва рассматривает возможность сокращения покупок до улучшения экономической ситуации. Сегодняшние экономические показатели США, если они выйдут в зеленой зоне могут помочь евро/баксу закрепится ниже 1.3400.
В целом сегодня можно ожидать движение евро/бакса в интервале 1.3390 - 1.3480.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня можно ожидать диапазон 1.6060 - 1.6140.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на пятницу, 22 ноября 2013 года

Вчерашние данные по деловой активности еще раз подтвердили увеличение разрыва между темпами роста крупнейшей экономики Европы и остальными представительницами еврозоны. Германия не сможет вечно оставаться локомотивом Е-17, что говорит о высокой вероятности дополнительного стимулирования экономики региона уже в ближайшие несколько месяцев. Осознание инвесторами таких перспектив будет и далее давить на евро.

Совсем недавно на рынке вновь появились разговоры о том, что ЕЦБ рассматривает вариант «мини-снижения» ставки по депозитам, что впервые в истории регулятора приведет показатель на отрицательную территорию. Несмотря на то, что эта идея совсем не нова и от Драги мы уже слышали намеки на реализацию такого варианта стимулирования экономики, мало кто верил, что это действительно произойдет. Тем не менее, на фоне растущей угрозы дефляции и последнего снижения процентной ставки идея отрицательных ставок становится все реальнее, а это, значит, что велика вероятность ослабления евро в среднесрочной перспективе. Сегодня будет опубликован отчет по экономическим ожиданиям от IFO Германии, который, по прогнозам, должен вырасти. Любое разочарование приведет к распродажам пары. Ближайшей целью для EUR/USD на текущий момент может стать район 1,34, пробой которого может укорить движение вниз.

GBP/USD сумела вернуться в район максимумов текущей недели, отчасти благодаря позитивным экономическим ожиданиям в отношении Великобритании, отчасти благодаря динамике EUR/GBP. Даже несмотря на то, что Банк Англии всеми силами пытается успокоить рыночную общественность, заявляя, что ужесточение монетарной политики начнется нескоро, позиции пары выглядят довольно стабильно. Впереди еще один день без событий с вероятностью консолидации в рамках узких диапазонах.

В паре USD/JPY сравнение курса политики Банка Японии и ФРС дало четкий стимул для покупки доллара США. Похоже, пара готова возобновить ралли, которое мы наблюдали с конца прошлого года до середины мая. Если USD/JPY удастся пройти сильное сопротивление 101,60, возможно достижение новых рекордных максимумов в ближайшие недели.

По материалам Fxclub.org

Сегодня в европейскую сессию в Германии выйдут данные по ВВП, индекс делового климата IFO, индекс текущих условий IFO и индекс ожиданий IFO. Вчера евро/бакс сумел восстановить часть утраченных позиций, несмотря на то, что новостной фон из Еврозоны был смешанный. Сегодня в случае, если новости из Германии выйдут положительные, то евро/бакс попытается закрепится выше 1.3500, с целью на 1.3520. В противном случае пара опустится ниже 1.3450 с целью на 1.3400.
В американскую сессию в США выйдет уровень вакансий и текучести рабочей силы, выступит с речью член Комитета по открытым рынкам ФРС Истер Джордж. Данные из США вряд ли внесут корректировку в движение евро/бакса, только к концу дня возможны колебания при закрытии позиций перед выходными.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня можно ожидать В целом сегодня можно ожидать диапазонной торговли с границами 1.6100-1.6190.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на неделю, 25 – 29 ноября

Грядущая неделя будет последней неделей месяца, а потому на нее не запланировано большого числа макроэкономических релизов, способных оказать существенное влияние на позиции доллара. Основным событием станет отчет по заказам на товары длительного пользования, намеченный к публикации на среду 27 ноября в 13.30 GMT. Данные из крупнейшей экономики мира в последнее время поступают смешанные, а потому возможны любые отклонения от медианы прогнозов. Тем не менее, отчет вряд ли существенно повлияет на настроения инвесторов и может спровоцировать лишь краткосрочный рост волатильности.

В четверг 28 ноября в США выходной банковский день. Страна будет праздновать День Благодарения. В пятницу активность во время американской сессии может быть минимальной, так как традиционно весь уик-энд является праздничным временем.

Для участников торгов по единой европейской валюте предстоит также спокойная неделя. На этот период не запланировано никаких важных макроэкономических релизов и событий, способных изменить перспективы евро. Динамика пары EUR/USD в этот период будет определяться поведением доллара вдоль всего рынка, а также уровнями поддержки и сопротивления. С точки зрения технического анализа важной отметкой для пары EUR/USD видится 1,3575. Его преодоление может открыть дорогу в район 1,3650.

Британский фунт будет ожидать пересмотренных данных по ВВП за третий квартал (27 ноября, 09.30 GMT), а также выступления Марка Карни (28 ноября, 10.30 GMT). Позиции стерлинга сейчас очень крепки и он имеет все шансы продолжить рост на будущей неделе. Однако для этого ему будет необходимо преодолеть сопротивление в области 1,6240, хотя для этого необходима фундаментальная поддержка. В случае если это удастся, то целью движения вверх станет район 1,6350.

Для австралийского и новозеландского долларов в экономическом календаре также не значится важных событий, способных существенно повлиять на их позиции. Тем не менее, «ауси» может продолжить пребывать под давлением. Обеспокоенность Резервного банка высоким курсом может также найти отражение и в дополнительном снижении ставки, как только инфляционные тренды предоставят такую возможность. Целью движения вниз для пары AUD/USD является отметка 0,8870.

Японская иена также склонна будет продолжить свое снижение. Так или иначе, шансы на то, что ФРС начнет сокращать программу количественного смягчения в ближайшие полгода, высоки, а Банк Японии с не менее высокой вероятностью продолжит работать над увеличением денежной базы для борьбы с дефляцией. Ожидаем тестирования сопротивления 103,30 в ближайшие недели.

По материалам Fxclub.org

Прогноз на понедельник, 25 ноября 2013 года

Текущая неделя в США обещает быть спокойной на фоне относительно пустого экономического календаря, а также в связи с грядущим Днем благодарения. Из отчетов, представляющих интерес, можно отметить рынок жилья, потребительское доверие и PMI Чикаго, однако вряд ли хоть один из них поможет прояснить настроения представителей FOMC в отношении курса монетарной политики.

Германия продолжает поставлять доказательства своего стабильного роста, в отличие от "коллег по цеху" Е-17. Даже вторая по размерам экономическая система еврозоны - Франция - балансирует на грани, угрожая переходом в рецессию. Несомненно, такая контрастная картина развития будет создавать конфликт между "периферией" и "ядром", причем Меркель будет всеми силами противостоять дополнительному стимулированию экономики, в то время как остальные страны будут надеяться на реализацию проекта "отрицательные ставки". Что касается динамики EUR/USD, здесь стоит понимать, что курс монетарной политики ЕЦБ и ФРС очень сильно разнится, так что если в краткосрочной перспективе евро еще может немного подрасти, то в дальнейшем, оснований для такой динамики будет все меньше.

GBP/USD в течение всей пятница пыталась пробить 1,62, однако даже несмотря на то, что паре удалось закрепиться выше, не факт, что текущую неделю пара проведет в режиме дальнейшего роста. Годовой максимум 1,6260 не за горами, но впереди слишком мало действительно значимых событий, которые помогли бы "британцу" отметить новый рекорд. Великобритания представит скорректированный ВВП за 3 квартал, данные по потребительскому кредитований и одобренные заявки на ипотеку. Лишь значительные отклонения от прогнозов могут повлиять на динамику пары.

Бернанке в одном из своих выступлений четко обозначил сроки завершения программы количественного смягчения - 2014 год, и, скорее всего, представители FOMC будут придерживаться своего плана. А это значит, что USD будет расти, по крайней мере, в среднесрочной перспективе. Единственной ситуацией, при которой USD/JPY может вновь испытать кратковременные распродажи - корректировка позиций со стороны тех, кто делает ставку на начало сворачивания уже в 2013 году, а не в 2014. На ближайшей неделе важных экономических релизов не предвидится, а, значит, пара вновь будет ориентироваться на динамику кредитных и фондовых рынков.

По материалам Аkmos.ru.

Сегодня в европейскую сессию в Великобритании выйдут одобренные заявки на ипотечные кредиты по данным BBA, пройдут аукционы по продаже 3,6 и 12-месячных долговых обязательств Франции, и 12-месячных облигаций Германии, выступит с речью член правления ЕЦБ Йенс Вайдман. Позитивные данные из Германии в конце недели приободрили “быков” на открытие длинных позиций и евро/бакс смог восстановить утраченные позиции. Сегодняшние данные из Европы вряд ли смогут сильно повлиять на курс евро/бакса. Однако заслуживает внимание речь главы Бундесбанка Вайдмана, в свете того, что в последнее время взгляды ЕЦБ и Бундесбанка на изменение процентных ставок ЕЦБ сильно разнятся, Бундесбанк утверждает, что нулевые процентные ставки ЕЦБ ставят "под угрозу финансовую стабильность" в Германии.
В американскую сессию выйдут данные по незавершенным сделкам по продаже жилья и индекс деловой активности ФРБ Далласa. Последние отчеты по рынку жилья из Штатов показывают умеренно негативный фон. В случае выхода данных хуже прогнозов евро/бакс подымится до 1.3580, с целью закрепится выше 1.3600. В противном случае пара попытается вернуться ниже 1.3500.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня фунт ожидаю в интервале 1.6180 -1.6260.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на вторник, 26 ноября 2013 года

EUR/USD натолкнулась на непроходимый уровень 1,3580 и теперь застряла в рамках 180-пунктового диапазона. Сил на движение вверх нет, так как опасения по поводу дальнейшего смягчения монетарной политики ЕЦБ все же ограничивают потенциал роста, однако и падать пара не может, учитывая череду стабильных показателей из Германии, подтверждающих хорошие позиции крупнейшей экономической системы мира. В среднесрочной перспективе путь 1,32 выглядит вполне реально, однако на текущий момент мы будем продолжать отслеживать экономические данные из еврозоны. На сегодня интересных отчетов из Е-17 не запланировано, так что больше внимания привлекут данные из США: рынок жилья и потребительское доверие. Если данные подтвердят рост показателей в соответствии с прогнозом, это станет еще одним поводом для падения в район 1,3480 в ближайшее время.

GBP/USD несколько ослабла, отчасти в ожидании сегодняшнего выступления главы Банка Англии Марка Карни. Мы знаем, что монетарные власти Великобритании не торопятся со сменой курса политики, предпочитая недооценивать экономические перспективы, чем переоценивать их. Пара откатилась в преддверии очередных «мягких» комментариях, но вполне может вновь вернуться в район 1,6240 при появлении первых же комментариев председателя.

Для USD/JPY наступают интересные времена – с каждым днем пара все ближе к историческим максимумам, которых мы ждали еще с самого начала года. Большую роль будут играть отчеты из США, которые должны будут подтвердить стабильность роста крупнейшей экономики мира. Если индекс потребительского доверия сегодня окажется выше прогнозных значений, можно ждать укрепления пары в район 102,00

По материалам Fxclub.org