Ежедневный анализ фундаментальных данных

Сегодня экономический календарь практически пуст, Уже вышел лучше прогнозов индекс цен производителей Франции. Еще нас ожидают данные аукциона по продаже 6-месячных долговых обязательств Италии. В начале европейских торгов евро/бакс вырос на фоне поочередного исполнению стоп-ордеров на покупку. На данный момент, в условиях тонкого рынка рост продолжается с целями на 1.3800 и 1.3850. Хотя никакими фундаментальными данными этот рост не подтверждается.
В американскую сессию в США выйдут данные по изменению объёма запасов сырой нефти по данным министерства энергетики. министерства энергетики. Рост доходности 10-летних американских облигаций выше отметки 3% может поддержать спрос на американскую валюту. Но не забываем, что сегодня пятница и на фоне закрытия позиций перед выходными в конце дня возможны резкие скачки в ту или иную сторону.
Что касается пары фунт/бакс, то в отсутствии публикации макроэкономической статистики фунт растёт вслед за баксом, цели на 1.6500, 1.6550 и 1.6580.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на 27 декабря 2013 года

Мы не исключаем, что в пятницу разнонаправленная динамика по парам сохранится. Рынки по-прежнему будут низковолатильными.

Традиционно, в послерождественский период лучше всего торговать на основании технических уровней, так как количество публикаций в новостной ленте будет крайне умеренным

Так, по евро интересными будут уровни 1,3715-1,3728, от которых может произойти отбой вниз. По паре GBP/USD можно использовать для торговли внутри дня уровни сопротивления 1,6440 – 1,6480.

По материалам Fxclub.org

В своем посте выше я писал, что никакими фундаментальными данными этот рост не подтверждается. Но вот нашлось этому объяснение. Фунт вырос до самого сильного уровня более чем за два года по отношению к доллару на фоне роста уверенности в восстановлении экономики Великобритании, вызванной возрождением рынка жилья и снижением безработицы, пишет агентство Bloomberg. Стерлинг готовится закрыть ростом против американской валюты свой второй год подряд после того, как Казначейство Великобритании заявило, что в настоящее время рассматривается вопрос об изменении правил, направленных на облегчение доступа на рынок банковских и финансовых услуг малых и средних компаний. Nationwide Building Society сообщит на следующей неделе, что британские цены на жилье выросли на 0,7 % в декабре, по сравнению с увеличением на 0,6 % в прошлом месяце, согласно среднему прогнозу аналитиков, опрошенных Bloomberg News. Британская торгово-промышленная палата (BCC) ранее в этом месяце высказала мнение, что экономика Великобритании превзойдет докризисный пик в 2014 году. Росту британской экономики способствуют быстрые темпы роста населения, главным образом за счет иммиграции, меньшая зависимость от торговли с континентальной Европой, а также относительно низкие налоги по европейским меркам.

В то же время, доллар падает против большинства основных валют на фоне спекуляций о том, что его последние достижения были чрезмерными и технические индикаторы сигнализируют о его перекупленности по отношению к иене, отмечает Bloomberg News.

Источник: Forexpf.Ru

Прогноз на неделю, 30 декабря – 3 января

На следующей неделе начнется январь, но будет это только в среду. Причем, это будет выходной банковский день практически во всем мире, а потому важные релизы начнут поступать только с четверга. Данные по рынку труда из США будут опубликованы 10-го января. Из новостей, способных оказать существенное влияние на позиции доллара, можно выделить лишь отчет по индексу PMI в промышленном секторе США (2 января, 15:00 GMT). Макроэкономическая статистика из крупнейшей экономики мира в последнее время поступает позитивная, и мы ожидаем хороших данных. Однако они вряд ли смогут существенно изменить расклад сил на рынке. В денежно-кредитной политике ФРС сейчас нет значительных неопределенностей.

Для участников торгов по единой европейской валюте на период с 30 декабря по 3 января также не запланировано выхода ключевых макроэкономических отчетов. В Германии выходной банковский день также приходится и на вторник, а потому активность торгов в паре EUR/USD может упасть уже 30-го числа, и начнет возвращаться в нормальное русло только с четверга 2-го января. В любом случае, в отсутствие важных макроэкономических ориентиров, любые тренды, формируемые валютной парой, могут быть неустойчивыми.

С точки зрения технического анализа, важным видится возможность преодолеть сопротивление в области 1,38. Прорыв этой отметки делает следующей целью движения 1,40 с промежуточным уровнем сопротивления – круглым числом 1,3900.

Центр независимой финансовой информации Markit опубликует отчеты по индексам PMI в промышленном (2 января, 09.30 GMT) и строительном (3 января, 09.30 GMT) секторах Великобритании. Экономика «Туманного Альбиона» активно восстанавливается в последнее время и относится к кандидатам номер один среди развитых стран на повышение учетной ставки. Мы ожидаем, продолжения этой тенденции и появления дополнительных поводов для укрепления стерлинга. Целью движения для текущего восходящего тренда сейчас является отметка 1,67.

В Австралии и Новой Зеландии, также как и в Германии, выходными банковскими днями будут 31 и 1 января. Никаких макроэкономических релизов, способных повлиять на позиции этих валют, на грядущей неделе опубликовано не будет. Мы полагаем, что динамика «ауси» и «киви» против доллара будет определяться общим поведением «американца» вдоль всего рынка. Однако при этом, считаем, что потенциал для роста тут в любом случае невысок. Гораздо охотнее они могут двигаться вниз. Целью движения вниз для пары AUD/USD мы сейчас определяем отметку 0,87.

В Японии с 31 по 3 января выходные банковские дни. Активность торгов во время азиатских сессий будет невысокой. Динамика пары USD/JPY будет зависеть от поведения доллара, но тут также потенциал для укрепления японской валюты минимален. Пара USD/JPY продолжит пребывать в восходящем тренде.

По материалам Fxclub.org

Что понедельник нам готовит

Понедельник 30 января имеет все шансы стать очередным скучным днем, коими являются они все во время рождественских каникул. Никакой важной макроэкономической статистики опубликовано не будет. Однако интенсивный рост европейских валют против доллара, имевший место быть в пятницу, придаст ему определенную интригу. Смогут ли они продолжить движение выше годовых максимумов, или, найдя там сопротивление, двинутся вниз, определить сейчас сложно. Тем не менее, некоторые предпосылки для ослабления доллара присутствуют.

Детальный анализ планов по сокращению QE3 со стороны ФРС дает возможность предположить, что 2014 год вряд ли станет годом значительно ужесточения денежно-кредитной политики в США. Именно поэтому рост по-прежнему демонстрируют фондовые площадки, а доходность по «десятилеткам» не растет так бурно как в мае.

С позиций технического анализа если права EUR/USD сможет закрепиться выше сопротивления 1,3822, то следующей преградой на пути к 1,40 может стать лишь относительно круглое число 1,39. Стерлинг может коснуться отметки 1,66.

По материалам Fxclub.org

Пятница на валютном рынке прошла достаточно интересно. После нескольких дней затишья наблюдалась повышенная волатильность. Евро/бакс установил в пятницу свежий годовой максимум. На фоне низкой ликвидности и пустого макроэкономического календаря, в европейскую сессию евро/бакс взлетел вверх, затем в американскую сессию наблюдалось резкое снижение пары. В первый торговый день новой недели Еврозона не порадует участников рынка макроэкономической статистикой. Сегодня в европейскую сессию в Великобритании пройдет аукцион по размещению 15-летних казначейских ценных бумаг, Италия разместит 5-ти и 10-ти летние долговые обязательства, Германия разместит 6-месячные долговые обязательства, Франция разместит 3-х, 6-ти и 12-ти месячные долговые обязательства.
В американскую сессию в США выйдут данные по незавершенным сделкам по продаже жилья, индекс деловой активности ФРБ Далласa, пройдет аукцион по размещению 3-х, 6-ти месячных и 4-недельные долговых обязательств. Не стоит ожидать сильной реакции на данные по объему незавершенных сделок по продаже жилья, поскольку рынок всё еще низколиквидный и многие участники продолжают отдыхать. Поддержку баксу может оказать рынок государственных облигаций. Если доходность продолжит расти, то мы увидим краткосрочное укрепление бакса. В целом, в евро/баксе сегодня можно ожидать флет в интервале 1.3690- 1.3790.
Что касается пары фунт/бакс, то фунт выглядит по прежнему привлекательно для покупок. Однако в отсутствии публикации важных макроэкономических показателей фунт будет консолидироваться в интервале 1.6550 – 16450.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на 31 декабря и 2014 год

Сегодня последний торговый день 2013 года и рыночные объемы будут стремиться к нулю – вряд ли мы увидим какие-либо движения в течение вторника. Пары будут придерживаться узких диапазонов не только в связи с приближающимися праздниками, но и с ограниченным числом экономических данных, публикуемых странами. В обычных условиях нашего внимания были бы достойны два отчета из США: PMI Чикаго и потребительское доверие от Conference Board. От первого ожидается ослабление, а от второго – рост, однако оба индикатора указывают на стабильные темпы восстановления американской экономики, так что лишь резкое превышение прогнозов может вызвать интерес рынка в виде соответствующего роста спроса на доллар США.

Впереди нас ждет довольно позитивный год, если учесть постепенное восстановление мировой экономики, которое будет выражаться в ускорении темпов роста, укреплении деловой активности и увеличении инвестиционных потоков. Обычно, в таких условиях больше всех выигрывают развивающиеся экономики, однако и основные мировые валюты могут продемонстрировать укрепление.

Еврозона ускорит темпы роста, однако, скорее всего, будет не дотягивать до показателей, которые продемонстрируют остальные крупнейшие экономики мира. Несмотря на предполагаемое укрепление ВВП до 1,1% от текущих -0,4%, уровень будет значительно ниже ожидаемых 3% в США. Особое опасение вызывает Франция, которая на протяжении последних месяцев балансирует на грани возвращения в рецессию. Учитывая, что это вторая по размерам экономика Е-17, она станет серьезным тормозом в рамках восстановительных процессов. Опасность представляет и социальная напряженность во Франции – рейтинги Олланда падают, что может привести к досрочной смене власти и подорвать спрос на евро. И, наконец, самым значительным фактором давления на евро способна стать денежно-кредитная политика ЕЦБ, который может все же решиться на дополнительное смягчение в форме LTRO или понижения ставки. В этом смысле особое значение будет уделяться инфляции – показатель последнее время падает, угрожая развитием «японского сценария», а, значит, регулятор вполне может решиться на дополнительные шаги, лишь бы предотвратить такой исход. Таким образом, в первой половине года можно ожидать более существенного ослабления EUR/USD, а к концу 2014 пара способна перейти в режим консолидации.

Перспективы Великобритании выглядят гораздо радужнее. GBP может получить поддержку со стороны нескольких факторов, среди которых восстановление рынка недвижимости, стабилизация банковского сектора и рост мировой деловой активности. Успешно реализованные программы финансирования ипотечного кредитования (Funding for Lending Scheme и Help to Buy) помогли снизить процент по ипотеке, стимулировать спрос на рынке жилья и вызвать рост цен на недвижимость. Что касается банковского сектора, списание больших объемов плохих долгов должно вернуть стабильность на данный рынок, а восстановление инвестиционных потоков, благодаря мировому росту, только закрепит этот процесс. Таким образом, у GBP хорошие шансы продолжить укрепление против большинства валют. Однако стоит отметить, что в паре GBP/USD укрепление может носить ограниченный характер в связи с разностью курсов денежно-кредитной политики.

В ситуации с Японией интерес представляет реакция экономики на грядущее повышение налога с продаж с 5% до 8% в апреле и затем до 10% в октябре 2015 года. Опасность состоит в том, что последний раз, когда власти осмелились повысить налоги (1997 год), это отправило экономику в рецессию. Сейчас Япония только встала на тернистый путь восстановления, и процесс может с легкостью прерваться – население, только пережившие дефляционный период, еще не успело сформировать новую психологию потребления, так что под угрозой темпы роста ВВП. Вероятно, монетарные власти в качестве предупреждающих мер могут пойти на дополнительное стимулирование путем расширения программы количественного смягчения. В таком случае USD/JPY способна достичь новые рекордные максимумы в район 108,00.

P.S. Это последний обзор в текущем году. В следующем году мы увидимся с вами 2 января в обычном режиме. Желаю вам в 2014 году приумножить свои прибыли, войти в стабильный восходящий тренд и вовремя фиксировать профиты!

По материалам Fxclub.org

Сегодня на финансовых рынках вероятнее всего сохранится умеренная волатильность торгов и резких колебаний по финансовым инструментам вряд ли стоит ожидать. Вместе с этим сегодня будут опубликованы важные статистические данные, способные оказать значимое влияние на котировки евро и американского доллара. Так, в первой половине дня рекомендуем обратить внимание на данные по индексу производственной активности PMI Еврозоны и Великобритании. Аналитики не ожидают изменения показателя в странах зоны евро, который находится достаточно высоко. При этом британский фунт может понести потери, поскольку прогнозируется снижение индекса до отметки 58,0 пункта с ранее 58,4 пункта. Во второй половине дня на ход торгов окажут влияние данные по недельным заявкам на пособие по безработице в США, а также индекс производственной активности PMI страны и индекс производственной активности (ISM).

Аналитическая служба uTrader

Прогноз на 3 января 2014 года

Рынок вновь заинтересовался американским долларом, благодаря стабильным сигналам из крупнейшей экономики мира. Несмотря на то, что показатель деловой активности в обрабатывающей промышленности ISM США снизился в декабре от 57,3 до 57,0, по прогнозам, индекс должен был потерять еще больше. Обратите внимание, компоненты занятости и новых заказов набрали в весе, что сулит дальнейшее стабильное восстановление американской экономики и может только уверить представителей ФРС, что они на верном пути сокращения объемов программы стимулирования. Такие перспективы будут и далее поддерживать спрос на американскую валюту, особенно учитывая, что ситуация в других странах пока не так стабильна. PMI в Великобритании, Китае и Австралии замедлили рост в декабре, порождая отток капитала из рискованных активов.

Окончательные данные по деловой активности еврозоны подтвердили рост индекса в обрабатывающей промышленности 6-й месяц подряд. Страны Е-17 компенсируют друг друга: сила Германии, Италии и Греции против слабости Франции, однако это создает неблагоприятную обстановку для дальнейшего укрепления EUR/USD. Пока США и Великобритания подают четкие сигналы восстановления экономики, еврозона балансирует на грани. Сегодня интересных данных из Е-17 не ожидается, однако слабые данные из Китая и падение азиатских фондовых индексов может ускорить падение пары к поддержке 1,36/1,3590.

Великобритания сегодня публикует отчет по деловой активности в строительном секторе, который не играет большой роли для динамики GBP/USD, однако в свете недавнего разочарования от PMI, падение и этого индекса может вызвать новую волну распродаж. Ближайшей целью в таком случае станет отметка.1,6380.

Коррекция USD/JPY – это хорошая возможность войти на рынок. Пара все еще обладает хорошим потенциалом роста, благодаря диаметрально противоположным курсам денежно-кредитной политики ФРС и Банка Японии. Тем не менее, на текущий момент большое значение будет играть и динамика фондовых индексов: падение котировок обычно вызывает спрос на валюту-убежище иену в ущерб позициям USD/JPY. На ближайшее время пара может продолжить коррекционное ослабление с целью на 104,30.

По материалам Fxclub.org

В пятницу на финансовых рынках ожидается достаточно высокая активность инвесторов, которая в основном придется на вторую половину дня. Взор игроков сконцентрирован на выступлении председателя ФРС Бена Бернанке, заявления которого относительно программы количественного смягчения могут значительно укрепить американскую валюту. Евро окажется под влиянием данных по денежному агрегату М3 и частным займам Еврозоны, при этом аналитики не ожидают сильного изменения показателей. Рекомендуем обратить внимание на данные по индексу деловой активности в секторе строительства и ипотечное кредитование Великобритании. Эксперты ожидают снижения показателей, что может оказать давление на британский фунт, который начал вчера снижение по отношению к ближайшим конкурентам.

Аналитическая служба uTrader

Нервозность на валютных рынках наблюдалась в течение всей прошедшей недели. В пятницу важных отчетов не публиковалось, однако мы наблюдали выступления нескольких официальных лиц: Бернанке, Плоссера, Лэкера и Штайна, которые не произвели большого впечатления на рынки. В результате, EUR/USD закрылась на отметке 1,3582, а GBP/USD – на уровне 1,6402.

EUR/USD продолжила распродажи даже на фоне пустого экономического календаря. Похоже, неспособность закрепиться выше отметки 1,38 может вызвать череду неудач для пары. В пятницу от уровня открытия 1,3669 пара ушла к месячному минимуму 1,3582, где и завершила торги.

Падение GBP/USD продолжилось в пятницу, однако носило более сдержанный характер. Опубликованные в пятницу данные только подтвердили неустойчивость текущего восстановления британской экономики: пока цены на рынке жилья от Nationwide растут выше прогнозов (1,4% м/м против ожидаемых 0,8%), показатели деловой активности в строительном секторе до них не дотягивают (62,1 против 62,3), также как и объемы кредитования частных лиц. В итоге, пара от уровня открытия 1,6450 скатилась к минимуму 1,6394 и завершила торги на отметке 1,6402.

Японские рынки были закрыты в четверг и пятницу, что обусловило торговлю USD/JPY исключительно на аппетите к риску. Пара после резкого падения смогла восстановиться: от уровня открытия 104,77 она скатилась к 2-недельному минимуму 104,07, однако к закрытию недели вернулась к отметке 104,76.

Прогноз на неделю, 6-10 января
Наступивший год обещает быть позитивным для американской экономики, и даже несмотря на недавнее снижение индекса ISM в обрабатывающей промышленности, пока все данные указывают в пользу ее продолжающегося восстановления. Тем не менее, у стабилизации есть и обратная сторона – сокращение программы стимулирования, которая долгое время поддерживала потребительский и корпоративный секторы. Теперь более высокая стоимость кредитования удорожит процесс ведения бизнеса и может отрицательно сказаться на динамике фондового рынка. Тем не менее, для USD развитие текущей ситуации дает хорошие основания для укрепления. Причем дополнительным фактором может выступать и наблюдаемое последнее время охлаждение китайской экономики. Замедление темпов роста в Поднебесной сделает американские активы более привлекательными.

Ближайшая неделя поможет убедиться в развитии подобных тенденций: США опубликуют данные по деловой активности в сфере услуг и рынку труда, а также протокол прошлого заседания FOMC, который отразит взгляд монетарных властей на экономические перспективы страны. Тем временем, Китай представит отчеты по деловой активности в сфере услуг, торговому балансу и инфляции. Если в первом случае мы будем видеть укрепление показателей, а во втором – их снижение, можно ждать дальнейшего усиления спроса на USD, что особенно явно будет проявляться в паре USD/JPY, так как календарь японских экономических событий совершенно пуст.

EUR/USD в течение прошедшей недели несла существенные потери, вызывая подозрения, что пара натолкнулась на довольно сильное сопротивление, которое может завершить восходящий тренд. В фундаментальном плане, противоречивые экономические показатели и мягкий настрой ЕЦБ – два основных фактора давления на котировки. На ближайшей неделе мы увидим серию отчетов по деловой активности в сфере услуг из разных стран региона, а также отчеты по рынку труда, инфляции и торговому балансу Германии и еврозоны в целом. Ключевым событием станет заседание ЕЦБ по ставке, однако все предшествующие релизы помогут нам подготовиться к пресс-конференции Марио Драги и предположить, чего ждать от регулятора.

Все же неожиданное ослабление PMI в обрабатывающей промышленности Великобритании стало неприятным сюрпризом для GBP/USD, и напомнило инвесторам, что восстановительные процессы британской экономики пока носят неравномерный характер. Впереди нас ждет серия важнейших отчетов, которые помогут нам прояснить фундаментальную картину, складывающуюся на текущий момент. Обратите внимание на показатели деловой активности в сфере услуг, торговый баланс, промышленное производство и ВВП от NIESR. Кроме того, на четверг запланировано решение по ставке от Банка Англии, однако вряд ли в этот раз мы увидим что-то новенькое.

Что понедельник нам готовит
Несмотря на то, что в понедельник некоторые страны все еще продолжат празднование Нового года, экономический календарь предоставит нам немало интересных катализаторов для движения валют. Стоит отметить, что день пройдет под знаком отчетов PMI в сфере услуг, которые внесут свою лепту в ожидания по ключевым событиям недели: заседание ЕЦБ и отчет Non-Farm Payrolls.

Старт даст отчет по деловой активности из Китая, который окажет наибольшее влияние на товарные валюты и динамику пары USD/JPY. Если индекс укажет на продолжающееся замедление темпов роста, это поддержит спрос на валюты-убежища, в данном случае, укрепив позиции иены. Ближайшей целью станет район 104,30.

Затем эстафету переймет Европа: PMI еврозоны и Великобритании будет особенно интересен, так как недавние сигналы из других секторов носили неоднозначный характер. Дальнейшее ослабление индексов может вызвать новую волну распродаж EUR/USD и GBP/USD с ближайшими целями на 1,3550 и 1,6360, соответственно. А публикуемый в американскую сессию ISM в сфере услуг может только усилить распродажи, если компонент занятости вновь продолжит расти хорошими темпами.
По материалам fxstreet.ru

Прогноз на неделю 6 января – 10 января:

Евро/доллар:

Грядущая неделя будет первой полноценной торговой неделей нового месяца, а потому будет традиционно богата на события. Участникам торгов по паре евро/доллар особое внимание следует уделить публикации данных по инфляции в Еврозоне во вторник и заседанию ЕЦБ в четверг. Причем первое событие будет оказывать сильное влияние на второе, поскольку европейский регулятор в последние месяцы сильно озабочен возможным развитием дефляционных процессов в регионе. Что касается самого показателя инфляции, то можно ожидать выхода данных на уровне медианы прогнозов.
В пятницу 10 января в Штатах будет опубликован отчет по рынку труда. В течение недели участники рынка получат данные по занятости в сфере услуг от ISM, а так же показатель от агентства ADP, которые помогут подготовиться к итоговому релизу по рынку труда. Последние позитивные данные по индексу потребительской уверенности от Conference Board позволяют рассчитывать на выход хороших отчетов от ADP и ISM. В целом в течение недели можно будет наблюдать умеренное снижение котировок пар евро/ доллар, ближайшая сильная поддержка расположена на отметке 1.3525.

По материалам Freshforex.ru.

Уже вышли в пределах ожиданий индексы деловой активности в секторе услуг Франции, Германии и Еврозоны, ни помогли евро/баксу удержаться возле максимума сессии. Еще сегодня в европейскую сессию в Великобритании выйдет индекс PMI в секторе услуг, в Германии выйдет индекс потребительских цен, в Еврозоне выйдет индикатор уверенности инвесторов от Sentix, пройдет аукцион по продаже 3, 6 и 12-месячных долговых обязательств Франции. Выход этих данных в зеленой зоне поможет евро баксу вернуться к 1.3620 и далее 1.3640.
В американскую сессию в США выйдет индекс деловой активности в сфере услуг, выйдут данные по производственным заказам и занятости в непроизводственной сфере, пройдет голосование по вопросу назначения председателя ФРС. В последнее время из Штатов приходят позитивные данные. В этот раз так же можно ожидать хорошего отчета по индексу ISM для непроизводственной сферы, что поддержит спрос на бакс и он устремится к 1.3550 и далее 1.3520. В целом, сегодня можно ожидать флет в рамках диапазона 1.3525 -1.3660.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня будет опубликован отчет по индексу PMI для сферы услуг. В случае выхода сильных позитивных данных, можно ожидать роста к отметке 1.6480. В противном случае пара фунт/доллар будет находится под давление, вследствие чего будет наблюдаться снижение к 1.6330.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на 7 января

В ночь на Рождество самые худшие опасение инвесторов начали подтверждаться – наблюдаемое во втором полугодии восстановление мировой экономики все еще носит очень неуверенный характер, и очень быстро может вновь сойти на нет. Индекс деловой активности ISM США в сфере услуг не дотянул до прогнозов, составив 53,0 вместо ожидаемых 54,6, однако стоит отметить, что позитивные моменты тоже были – компонент занятости значительно укрепился от предыдущего показателя: 55,8 против 52,5. Это означает, что в пятницу мы все же можем увидеть довольно сильные показатели уровней занятости в рамках NFP. В этом смысле, стоит внимательно следить за оставшимися опережающими индикаторами с рынка труда США: исследование частного сектора ADP, объемы массовых увольнений от Challenger и отчет по числу заявок на пособие по безработице.

Сегодня утром пройдет голосование по утверждению нового председателя ФРС, однако это событие имеет лишь номинальное значение и вряд ли окажет влияние на рынки. А вот в Европе интерес будет представлять серия отчетов из Германии: розничные продажи и рынок труда отразят состояние потребительского сектора крупнейшей экономической системы мира. Если показатели все же продолжат расти, это может оказать некоторую поддержку EUR/USD: закрепление выше 1,3640 позволит паре дорасти до 1,3690.

GBP/USD понесла внушительные потери с начала года, так как инвесторы начали пересматривать свои сверхоптимистичные ожидания по поводу восстановления британской экономики после череды разочаровывающих отчетов. Возможно, потенциал роста пары на ближайшее время будет ограничен: несмотря на довольно хорошие фундаментальные показатели, темпы роста, похоже, достигли своих пиковых уровней. Таким образом, Банку Англии можно не торопиться с ужесточением монетарной политики, а, значит, на ближайшем заседании мы вновь ничего не увидим. Сегодня Великобритания публикует лишь второстепенные отчеты, так что пара будет находиться под влиянием событий в еврозоне и США. Закрепление выше 1,6420 позволит ценам добраться до 1,6470.

Учитывая тот факт, что это первая полноценная торговая неделя, и азиатские инвесторы впервые вернулись на рынке после продолжительных выходных, мы можем наблюдать высокую волатильность по кроссам с иеной в утренние часы. Обратите внимание на динамику индекса Nikkei – если он закроется на этот раз в плюсе, USD/JPY может быстро вернуться в район 105,00.

По материалам Fxclub.org

Уже вышли чуть лучше прогнозов данные по розничным продажам Германии, они смогли вернуть евро/бакс выше 1.3620, но надолго ли? Еще сегодня в европейскую сессию в Великобритании выйдет индекс цен на жилье от Halifax, в Германии выйдут данные по изменению количества безработных и уровню безработицы, во Франции выйдет индикатор уверенности потребителей, в Еврозоне выйдет индекс цен производителей и индекс потребительских цен. Вчера евро/бакс вырос на двух факторах – закрытии коротких позиции в европейскую торговую сессию и слабых данных по американскому индексу ISM для сферы услуг. Торговый день евро/бакс закрыл выше 1.3600, что краткосрочно благоприятно для “быков”. Сегодняшние данные из Германии по розничной торговле и рынку труда вряд ли сильно вырастут и можно ожидать сдержанную реакцию рынка. Основным событие европейской сессии будет отчет по индексу потребительских цен в Еврозоне Рост этого показателя поможет евро/баксу закрепится выше 1.3620 и продолжить рост 1.3650 и 1.3680.
В американскую сессию в США выйдет торговый баланс и данные об изменении объёма запасов сырой нефти по данным API. Лишь только сильные отклонения показателей по балансу внешней торговли от прогнозов могут вызвать существенную реакцию рынка на это событие. В целом, сегодня можно ожидать развития боковой тенденции, в рамках диапазона 1.3585 -1.3685.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня можно ожидать диапазонной торговли, границами которой выступят отметки 1.6350 – 1.6460.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на 8 января

Сегодня мы особое внимание уделим публикации протокола прошлого заседания FOMC. Этого события хотелось бы коснуться отдельным образом в виду его особенности – именно на прошлом заседании представители Комитета решились на долгожданное начало сворачивания QE3, правда, обозначив лишь символическое сокращение стимулирования. Таким образом, детали принятия такого решения могут оказаться довольно интересными и волнующими для рынка. Если инвесторы увидят высокую мотивированность монетарных властей, а также готовность к дальнейшему более значительному сворачиванию, это может усилить спрос на USD в ущерб его противникам. И в пользу такого исхода говорят многие факторы: недавнее агрессивное выступление обладающего правом голоса Плоссера, а также комментарии Бернанке о возможности сокращение программы на каждом заседании. Для USD/JPY это будет означать возвращение выше 105,00.

Однако есть небольшая вероятность, что члены FOMC с неохотой шли на такой шаг, особенно, если вспомнить, что управляющий ФРБ Бостона Розенгрен и вовсе выступил против, ссылаясь на слишком высокий уровень безработицы и слишком низкий уровень инфляции. В таком случае USD/JPY пострадает еще больше, с вероятностью возвращения в район 103,80.

Что касается EUR/USD, то у пары помимо протокола заседания FOMC есть и другие факторы давления. Дефляционные тенденции в еврозоне вызывают все больше опасений у монетарных властей Е-17, так как они явно указывают на недостаток конечного потребления. Несмотря на то, что текущая экономическая ситуация в некоторых периферийных странах начинает выправляться, Италия и Франция значительно тормозит развитие. В этом плане будет интересно посмотреть на выступление Марио Драги сразу после заседания ЕЦБ, запланированного на четверг. Будут ли намеки на дефляцию и пути борьбы с ней, пока остается загадкой. Но шансы на такое развитие событий растут с каждым экономическим отчетом, поэтому в четверг падение EUR/USD очень вероятно. А в среду пара будет двигаться под влиянием публикации отчета по промышленным заказам Германии, а также результатов протокола FOMC, причем последний будет иметь гораздо большее значение. Если протокол окажется более позитивным, чем ожидается, это может отправить пару в район 1,3550.

Великобритания опубликует отчеты по ценам на жилье и условиям на рынке кредитования. Обычно данные по недвижимости вызывают интерес трейдеров, однако сегодня большинство инвесторов все внимание сконцентрируют на грядущей публикации протокола FOMC, так что возможно позиционирование в течение дня, причем не в пользу «британца». Ближайшей целью для GBP/USD может стать область 1,6350.

По материалам Fxclub.org

Уже вышли хуже ожиданий данные по торговому балансу Германии. На этих данных евро/бакс продолжил снижение в район 1.3600. и Еврозоны, ни помогли евро/баксу удержаться возле максимума сессии. Еще сегодня в европейскую сессию в Великобритании выйдет отчёт Банка Англии о состоянии кредитного рынка Великобритании, в Еврозоне выйдут данные по розничным продажам и уровню безработицы, в Германии выйдут данные по производственным заказам. Что касается релиза по уровню безработицы, то можно ожидать выхода данных на уровне прогнозов. В целом, умеренно позитивные данные окажут краткосрочную поддержку евро/баксу и он вернется к 1.3630, 1.3650.
В американскую сессию в США выйдут данные по изменению числа занятых от ADP, по объему потребительского кредитования, изменению запасов нефти по данным министерства энергетики. Если сегодня данные от ADP выйдут лучше прогнозов, можно ожидать уверенного укрепления бакса. И конечно же самым интересным событием сессии будет публикация протокола встречи FOMC. Если руководство ФРС заявит о правильности выбранного курса – мы увидим усиление спроса на бакс. В целом, по паре евро/бакс в американскую сессию можно ожидать умеренного снижения ниже 1.3600 к 1.3580, 1.3550.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня можно ожидать продолжение диапазонной торговли, границами которой выступят отметки 1.6350 – 1.6460.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru

Прогноз на 9 января

Протокол прошлого заседания FOMC опубликован, в плане настроя ФРС стало очевидно, что сворачивание продолжится, теперь осталось ждать следующего заседания и собирать ключевые экономические отчеты, способные заставить регулятора ускорить процесс. В этом плане наибольшее значение будет играть близящаяся публикация уровней занятости по платежным ведомостям. Таким образом, публикуемые сегодня данные по числу заявок на пособия по безработице США могут стать недостающим звеном в наш прогноз по результатам NFP. Пока большинство опережающих индикаторов указывают на дальнейшее увеличение числа рабочих мест, и если сегодняшний отчет подтвердит это, USD/JPY может получить новый толчок к росту. Ближайшей целью в таком случае станет район 105,60.

Сегодня ЕЦБ проведет свое первое заседание по ставке в текущем году, и несмотря на то, что мы не ожидаем изменений в денежно-кредитной политике, очень интересно будет посмотреть, как власти оценивают сложившуюся ситуацию. С одной стороны, слабое инфляционное давление с каждым днем становится все опаснее, однако, с другой стороны, у нас есть более стабильные позиции Германии. Темпы роста «локомотива» еврозоны ускоряются, что, в итоге, должно вызвать рост цен. Вопрос только в том, сколько времени это займет, учитывая слабоватое состояние периферийных стран. Напомним, что в ноябре основанием для понижения процентной ставки ЕЦБ стал именно низкий CPI. И с тех пор падение только продолжилось: показатель на текущий момент составляет 0,8% вместо целевого уровня 2%. Сегодня все будет зависеть от расставленных акцентов: если власти будут утверждать, что германский рост будет достаточным, чтобы стимулировать восстановление инфляционного давления, это может поддержать EUR/USD. Ближайшей целью станет недавняя поддержка – 1,3590.

Несмотря на то, что от Банка Англии не ждут никаких изменений в плане денежно-кредитной политики в ближайшие полгода-год, само понимание того, что это может произойти раньше, чем оценивается регулятором, и что экономические показатели могут превысить официальные прогнозы, поддерживают спрос на GBP. Сегодня GBP/USD может двинуться больше на динамике EUR/GBP. Если ЕЦБ займет нейтральную позицию, спрос на единую валюту может придавить фунт стерлингов. В таком случае, в паре с долларом США он скатится в район 1,6385.

По материалам Fxclub.org

Сегодня на мировых финансовых рынках активность среди инвесторов несколько повысится ввиду важных событий и выхода значимых статистических данных. В первой половине дня вектор торгам зададут данные по Еврозоне, а именно деловой климат, доверие потребителей, индекс производственных настроений, исследования бизнеса и потребления, ожидаемая потребительская инфляция. Аналитики оптимистичны в своих прогнозах, что может поддержать евро. Во второй половине дня весь взор игроков будет обращен на выступление Президента ЕЦБ Марио Драги, заявления которого окажут существенное влияние на котировки европейской валюты. Помимо этого, будут опубликованы традиционные недельные заявки на пособие по безработице в США. Поскольку аналитики ожидают снижения заявок на 4 тыс., это может оказать некую поддержку аериканской валюте перед публикацией данных.

Аналитическая служба uTrader

Уже вышло хуже прогнозов сальдо торгового баланса Франции. На эти данные рынок практически не отреагировал. Еще сегодня в европейскую сессию в Великобритании выйдут данные по торговому балансу, будут опубликованы решения Банка Англии по процентной ставке, по объему программы покупок активов, и сопроводительное заявление Банка Англии, в Германии выйдут данные по промышленному производству, в Еврозоне выйдет индекс настроения в деловых кругах, индекс настроений в экономике, индекс делового оптимизма в промышленности. И конечно же самым важным событием дня для зоны евро будет объявление решения по процентным ставкам ЕЦБ и пресс-конференция главы ЕЦБ. Можно ожидать сохранение без изменений денежно-кредитной политики. Наибольший интерес конечно же вызовет пресс-конференция главы банка Марио Драги. Если будет заявлено о возможном развитии дефляционных процессов в будущем – это приведет к распродажам евро/бакса и его снижение к 1.3550, 1.3525, 1.3550.
В американскую сессию сегодня могут представлять интерес только данные по безработице. Выход этих показателей в зеленой зоне поможет баксу еще больше укрепить свои позиции.
Что касается пары фунт/бакс, то сегодня можно можно ожидать развития боковой тенденции, границами которой выступят отметки 1.6390 – 1.6500.

Мой анализ фундаментальных данных с использованием материалов Тeletrade.ru., Freshforex.ru