Обзоры рынков

Мнение RBS по паре USD/JPY

В RBS ожидают рост пары USD/JPY в диапазоне 106,60-107,40 в ходе текущей сессии. "Доллар остается сильным независимо от того, растет или падает фондовый рынок, - отмечает в банке. - Нет сомнений в том, что пара USD/JPY испытает на прочность уровень 107". Хотя пара может столкнуться с некоторым понижательным давлением, поскольку инвесторы начинают фиксировать прибыль, у нее по-прежнему есть пространство для роста после ослабления фиксации прибыли.

По материалам teletrade.ru

Обзор азиатской сессии: Иена торговалась вблизи шестилетнего минимума

Были опубликованы следующие данные:

01:00 Австралия Инфляционные ожидания потребителей Сентябрь +3.1% +3.5%

01:30 Австралия Уровень безработицы Август 6.4% 6.3% 6.1%

01:30 Австралия Изменение числа занятых Август -0.3 +15.2 +121.0

01:30 Китай Индекс цен производителей, г/г Август -0.9% -1.1% -1.2%

01:30 Китай Индекс потребительских цен, г/г Август +2.3% +2.2% +2.0%

Иена торговалась вблизи шестилетнего минимума на фоне разговоров о очередном повышение налога с продаж в Японии. Советник главы центрального банка Харухико Куроды заявил: страна должна продолжить повышать налог с продаж, как и планировалось, чтобы доказать свое желание избавиться от крупнейшего долгового бремени в мире. Стоит отметить, что на сегодня запланированы переговоры между главами ЦБ и правительства. Оба эти института управления государством дали понять о своей готовности увеличивать стимулирующие программы, дабы компенсировать любой экономический спад, вызванный увеличением налога с продаж.

Австралийский доллар вырос против всех основных валют после публикации правительственного отчета по занятости. Данные за август существенно превзошли прогнозные оценки, вызвав укрепление национальной валюты. В последнем месяце лета занятость увеличилась на +121,0 тыс новых рабочих мест, в то время как экономисты в среднем прогнозировали увеличение показателя на +15,2 тыс рабочих мест. Стоит отметить, что столь резкое увеличение произошло в большей степени за счет увеличения частичной занятости. Полная занятость выросла в августе на 14 300 рабочих мест, что на 200 рабочих мест меньше, нежели в предыдущем месяце. За счет резкого увеличения частичной занятости уровень безработицы сократился до 6.1%, хотя аналитики в среднем ожидали, что данный показатель составит 6.3%.

Новозеландский доллар упал к семимесячному минимуму после того, как Центральный банк страны принял решение оставить ключевую процентную ставку без изменений на уровне 3.5%. Курс новозеландского доллара снизился после того, как РБНЗ повторил свое описание силы национальной валюты, назвав ее курс неоправданным и неустойчивым. «Для того, чтобы оценить влияние последнего повышения ставки и повлиять на экспортные цены, будет разумно провести период мониторинга и оценки, прежде чем рассматривать дальнейшую корректировку политики», - сказал глава Резервного банка Грэм Уилер.

EUR/USD: в ходе азиатской сессии пара упала к $1.2905

GBP/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.6285-15

USD/JPY: в ходе азиатской сессии пара упала к Y106.65

В 08:00 GMT будет опубликован ежемесячный отчет ЕЦБ. В 12:30 GMT Канада выпустит индекс цен на жилье на первичном рынке за июль. В это же время в США выйдет число первичных обращений за пособием по безработице и число повторных заявок на получение пособия по безработице. В завершение дня Япония выпустит в 22:30 GMT индекс деловой активности в производственном секторе от Business NZ за август.

По материалам teletrade.ru

Forex: Торговые стратегии от UBS

Ниже приведены последнее краткосрочное торговые стратегии для пар EUR / USD, USD / JPY, AUD / USD и USD / CAD от аналитиков UBS (в основном внутридневные).

EUR / USD: Мы не готовы отказаться от медвежьего взгляда на пару и будем добавлять при достижении EURUSD пятничного максимума в 1,2990.

USD / JPY: Провалы в районе 106,00 хороши для покупки с поддержкой первоначально на 105,70 и 105,50.

AUD / USD: Уровень 0,9200 теперь сломан - это было основа с апреля, мы будет продолжать играть на понижение. Стоп-ордер ставьте на 0.9265, целью является тест 0,9000 / 0,8995.

USD / CAD: Ценовое движение здесь немного менее обнадеживающе, но покупайте при провалах вблизи 1,0940 со стопом ниже недавней линии восходящего тренда около 1,0850

По материалам ДЦ FX Euroclub

Обзор европейской сессии: евро вырос

Были опубликованы следующие данные:

06:00 Германия Индекс потребительских цен, м/м (окончательные данные) Август 0.0% 0.0% 0.0%

06:00 Германия Индекс потребительских цен, г/г (окончательные данные) Август +0.8% +0.8% +0.8%

06:45 Франция Индекс потребительских цен, м/м Август -0.3% +0.4% +0.5%

06:45 Франция Индекс потребительских цен, г/г Август +0.5% +0.5% +0.5%

08:00 Еврозона Ежемесячный экономический отчет ЕЦБ

Курс евро вырос по отношению к доллару США на фоне данных по инфляции в Германии и Франции. Потребительские цены во Франции выросли по сравнению с июлем, так как сезон регулируемых распродаж завершился, а пошлины на услуги, связанные с туризмом, увеличились. Об этом в четверг сообщило агентство статистики Insee. Согласно представленным данным, индекс потребительских цен во Франции в августе вырос на 0,4% по сравнению с июлем и на 0,4% по сравнению с тем же периодом предыдущего года.

Завершение летнего сезона распродаж вызвало рост цен на промышленные товары на 1,9% в августе по сравнению с июлем. По сравнению с тем же периодом предыдущего года, цены на промышленные товары снизились на 0,5%.

Пошлины в сфере туризма Франции также выросли, что привело к повышению цен в секторе услуг на 0,3% в августе по сравнению с июлем. Цены на услуги в августе выросли на 1,9% по сравнению с тем же периодом предыдущего года.

Инфляция в Германии в августе, измеряемая с помощью индекса потребительских цен, осталась стабильной, как и первоначально предполагалось, на самом низком уровне с февраля 2010 года, окончательные данные Destatis показали в четверг.

Индекс потребительских цен вырос на 0,8 процента в годовом исчислении в августе, так же, как в июле. Это был самый низкий показатель с февраля 2010 года, когда цены поднялись на 0,5 процента. В месячном исчислении потребительские цены остались без изменений.

Статистическое бюро подтвердило предварительную оценку, опубликованную 28 августа. Низкая инфляция отражает уменьшением цен на энергоносители. Без учета энергии потребительские цены поднялись на 1,2 процента.

Британский фунт несколько укрепился после публикации результатов последнего опроса мнений относительно референдума о независимости Шотландии, который должен состояться на следующей неделе. В данный момент перевес голосов на стороне тех респондентов, которые желают остаться в составе Соединенного Королевства.

Британская валюта упала ранее на этой неделе после выхода опроса, согласно которому незначительный перевес был на стороне тех, кто желает отделения Шотландии от Великобритании.

Мрачные настроения несколько развеялись на фоне результатов опроса Survation, свидетельствовавших о том, что лидируют те, кто поставят галочку около слова "против".

Британский фунт немного вырос, хотя аналитики предупреждают, что его рост, вероятно, останется незначительным до тех пор, пока на рынках сохраняется неопределенность относительно исхода референдума 18 сентября.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара поднялась до $1.2939 и отступила

GBP/USD: в течение европейской сессии пара выросла до $1.6263

USD/JPY: в течение европейской сессии пара выросла до Y107.15

В 12:30 GMT Канада выпустит индекс цен на жилье на первичном рынке за июль. В это же время в США выйдет число первичных обращений за пособием по безработице, число повторных заявок на получение пособия по безработице. В завершение дня Япония выпустит в 22:30 GMT индекс деловой активности в производственном секторе от Business NZ за август.

По материалам teletrade.ru

Четверг: итоги дня на валютном рынке

В течение вчерашней торговой сессии торги на валютном рынке проходили достаточно вяло. Выделялся динамикой канадский доллар, который под влиянием более слабых, чем ожидалось, данных по рынку жилья обновил пятимесячный минимум против доллара США. Согласно обнародованным данным, индекс цен на новое жилье в Канаде по итогам июля не изменился. Средние прогнозы подразумевали рост показателя на 0,2%, как и в июне.

Доллар США оставался поддержанным против основных валют на фоне спекуляций относительно перспектив более раннего начала процесса повышения ставок федрезервом США. Данные по количеству обращений за пособиями по безработице, которые оказались хуже ожиданий (315 тыс. против среднего прогноза 306 тыс.), спровоцировали незначительно ослабление американской валюты, но данная тенденция продолжения не получила. Индекс доллара удерживается в области максимальных значений за более чем один год.

Фунт торговался выше отметки $1,6200 против доллара США. Стерлинг остается поддержанным на фоне ослабления опасений инвесторов относительно возможного выхода Шотландии из состава Великобритании. Опубликованный накануне опрос общественного мнения показал, что доля приверженцев независимости оказалась меньше тех, кто выступает за сохранение текущего статуса. Согласно данным Survation, 47.6% опрошенных не поддерживают выход Шотландии из состава Великобритании, поддерживают 42.4% и не определились 10%. Без учета неопределившихся респондентов независимость Великобритании поддерживает 47% опрошенных, 53% выступают против. Референдум пройдет 18 сентября.

Курс евро вырос по отношению к доллару США на фоне данных по инфляции в Германии и Франции. Потребительские цены во Франции выросли по сравнению с июлем, так как сезон регулируемых распродаж завершился, а пошлины на услуги, связанные с туризмом, увеличились. Об этом сообщило агентство статистики Insee. Согласно представленным данным, индекс потребительских цен во Франции в августе вырос на 0,4% по сравнению с июлем и на 0,4% по сравнению с тем же периодом предыдущего года.

Завершение летнего сезона распродаж вызвало рост цен на промышленные товары на 1,9% в августе по сравнению с июлем. По сравнению с тем же периодом предыдущего года, цены на промышленные товары снизились на 0,5%.

Пошлины в сфере туризма Франции также выросли, что привело к повышению цен в секторе услуг на 0,3% в августе по сравнению с июлем. Цены на услуги в августе выросли на 1,9% по сравнению с тем же периодом предыдущего года.

Инфляция в Германии в августе, измеряемая с помощью индекса потребительских цен, осталась стабильной, как и первоначально предполагалось, на самом низком уровне с февраля 2010 года, показали окончательные данные Destatis.

Индекс потребительских цен вырос на 0,8% в годовом исчислении в августе так же, как в июле. Это был самый низкий показатель с февраля 2010 года, когда цены поднялись на 0,5%. В месячном исчислении потребительские цены остались без изменений.

Статистическое бюро подтвердило предварительную оценку, опубликованную 28 августа. Низкая инфляция отражает уменьшением цен на энергоносители. Без учета энергии потребительские цены поднялись на 1,2%.

По материалам teletrade.ru

Мнение Nomura Securities по паре USD/JPY

В Nomura Securities считают, валютным трейдерам стоит фиксировать прибыль по паре USD/JPY перед заседанием Банка Японии 7 октября. Озвученные вчера комментарии управляющего центрального банка Харухико Куроды усилили ожидания того, что Банк Японии объявит о новых мерах смягчения денежно-кредитной политики на заседании 31 октября. Ранее почти не ожидалось смягчения политики. Тем не менее, слабые данные по ВВП в апреле-июне с тех пор сделали это весьма вероятным. Если Курода не намекнет на смягчение 7 октября, это может привести к "покупкам иены на фоне разочарования" позицией Банка Японии. Пара USD/JPY, вероятно, будет получать поддержку со стороны событий перед 7 октября, включая заседание ФРС США на следующей неделе и внесение изменений в портфель Государственного пенсионного инвестиционного фонда Японии в период с конца сентября по начало октября.

По материалам teletrade.ru

Обзор азиатской сессии: Доллар закрывает неделю крупнейшим недельным ростом за последние 10 месяцев

Были опубликованы следующие данные:

02:00 Китай Объем выданных займов, млрд юанев Август 385 710 702.5

04:30 Япония Промышленное производство, м/м (окончательные данные) Июль +0.2% +0.2% +0.4%

04:30 Япония Промышленное производство, г/г (окончательные данные) Июль -0.9% -0.9% -0.7%

Доллар закрывает неделю крупнейшим недельным ростом за последние 10 месяцев против большинства основных валют на фоне роста доходности Казначейских облигаций. Ожидая выхода позитивной статистики сегодня, инвесторы предполагают скорое повышение процентной ставки Федеральной резервной системы. Согласно среднему прогнозу экономистов, объем розничных продаж, вероятно, вырастит в августе на 0,3%, после стагнации в предыдущем месяце. Напомним, следующее заседание комитета по открытым рынкам ФРС состоится 16-17 сентября. На данный момент политика федрезерва направлена на завершение программы покупок облигаций. Анализ ожиданий инвесторов на фьючерсном рынке показал 60-процентную вероятность повышения ставки по крайней мере до 0,5% к июлю 2015 года и 52-процентую вероятность повышения в конце августа. Напомним, чтобы поддержать экономику, ФРС опустила ставку в диапазоне от нуля до 0,25% с 2008 года.

Вчера фунт вырос против доллара США. Стерлинг остается поддержанным на фоне ослабления опасений инвесторов относительно возможного выхода Шотландии из состава Великобритании. Опубликованный накануне опрос общественного мнения показал, что доля приверженцев независимости оказалась меньше тех, кто выступает за сохранение текущего статуса. Согласно данным Survation, 47.6% опрошенных не поддерживают выход Шотландии из состава Великобритании, поддерживают 42.4% и не определились 10%. Без учета неопределившихся респондентов независимость Великобритании поддерживает 47% опрошенных, 53% выступают против. Референдум пройдет 18 сентября.

Иена закрывает неделю крупнейшим снижением в этом году в преддверии сегодняшнего выступления главы Банка Японии Харухико Курода. Напомним, вчера состоялись переговоры между управляющим Банком Японии Куродой и премьером Абэ. Политики обсуждали экономическую ситуацию в стране. В ходе встречи Курода заявил Абэ, что готов без колебаний пойти на дальнейшее смягчение политики, если целевой уровень инфляции будет выглядеть труднодостижимым.

EUR/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.2915-30

GBP/USD: в ходе азиатской сессии пара упала к $1.6225

USD/JPY: в ходе азиатской сессии пара выросла к Y107.40

В 09:00 GMT еврозона опубликует изменение объема промышленного производства за июль. В США в 12:30 GMT выйдет изменение объема розничной торговли, изменение объема розничной торговли без учета продаж автомобилей, изменение объема оборота розничной торговли без учёта продаж автомобилей и топлива, индекс цен на импорт за август, в 13:55 GMT - индекс настроения потребителей от университета Мичигана за сентябрь, в 14:00 GMT - изменение объема запасов на коммерческих складах за июль.

По материалам teletrade.ru

Мнение Bank of America Merrill Lynch по парам EUR/USD и GBP/USD

Согласно прогнозам американского банка Bank of America Merrill Lynch, в cреднесрочной и долгосрочной перспективах доллар США продолжит рост. Однако в краткосрочной перспективе эксперты ждут коррекции против евро и фунта. Аналитики заявляют, что подобные откаты являются отличной возможностью для совершения новых продаж по парам EUR/USD и GBP/USD. "По EUR/USD среднесрочная целью находится в области $1.2700-85. В конечном счете, единая валюта должна упасть в диапазон $1.18-$1.22. Фунт в среднесрочном горизонте должен упасть до $1.5722, а затем в область фигуры $1.5000" - заявляют аналитики Bank of America Merrill Lynch.

По материалам teletrade.ru

Обзор европейской сессии: евро слегка вырос

Были опубликованы следующие данные:

09:00 Еврозона Промышленное производство, м/м Июль -0.3% +0.6% +1.0%

09:00 Еврозона Промышленное производство, г/г Июль 0.0% +1.3% +2.2%

09:00 Еврозона Изменение числа занятых, кв/кв II кв +0.1% +0.1% +0.2%

09:00 Еврозона Встреча совета министров финансов стран Евросоюза

Курс евро слегка вырос по отношению к доллару США на фоне данных по промышленному производству в еврозоне. В еврозоне промышленное производство восстановилось более сильными, чем ожидалось, темпами в июле, показали в пятницу данные Евростата.

Объем промышленного производства вырос на 1 процент за месяц в июле, обратив 0,3 процента падения в июне. Экономисты прогнозировали месячный рост на 0,7 процента.

В годовом исчислении рост промышленного производства улучшился до 2,2 процента с 0,2 процента в июне.

Выпуск промежуточных товаров вырос на 1,6 процента и производство капитальных товаров увеличилось на 4,6 процента. Выпуск потребительских товаров краткосрочного пользования расширился на 4 процента. Между тем, выпуск энергии сократился на 4,4 процента и производство потребительских товаров длительного пользования упало на 0,2 процента.

Промышленное производство в 28 странах ЕС поднялось на 0,7 процента с июня, достигнув ежегодного роста в 2 процента в июле.

Кроме того, создание рабочих мест в еврозоне продолжило увеличиваться во втором квартале, показали данные Евростата, опубликованные в пятницу.

Занятость поднялась на 0,2 процента по сравнению с предыдущим кварталом, когда она выросла на 0,1 процента. В годовом выражении занятость выросла на 0,4 процента - более быстро, чем рост на 0,1 процента в первом квартале.

В 27 странах ЕС занятость увеличилась на 0,3 процента по сравнению с первым кварталом и на 0,7 процента по сравнению с предыдущим годом.

Около 224,9 млн. мужчин и женщин были заняты в 28 странах ЕС, из которых 146,5 млн. были в зоне евро.

Среди государств-членов еврозоны Эстония, Португалия и Испания сообщили о самых высоких квартальных увеличениях занятости, в то время как Литва и Кипр разместили самые большие уменьшения.

Британский фунт снизился против доллара после небольшого роста в начале сессии. Индекс опережающих индикаторов в Великобритании увеличился более медленными темпами в июле, показали результаты опроса, проведенного Conference Board, опубликованные в пятницу.

Ведущий экономический индекс от Conference Board вырос на 0,1 процента за месяц в июле после повышения на 0,6 процента в июне. Индекс составил 111,8 в июле.

Четыре из семи субкомпонентов внесли позитивный вклад в общий индекс.

Индекс совпадающих индикаторов от Conference Board, измеряющий текущую экономическую активность, остался неизменным за месяц в июле после роста на 0,1 процента в июне.

"Индекс опережающих индикаторов в Великобритании увеличился незначительно в июле на фоне ослабления производственных ожиданий, доверия потребителей и фондовых рынков", сказал Атаман Озиилдирим, директор по бизнес-циклам в Conference Board.

"Хотя темпы роста за шесть месяцев индекса опережающих индикаторов по-прежнему указывают на экономическую экспансию, которая будет сильнее, чем в континентальной Европе, растущая напряженность в Восточной Европе, постоянная дефляция в зоне евро, и теперь перспектива независимости Шотландии повышают неопределенность и риски в экономике Великобритании".

В свою очередь, объемы строительства в Великобритании были неизменными в течение месяца в июле, вопреки ожиданиям увеличения, показал отчет Управления национальной статистики, опубликованный в пятницу.

Объемы строительства не изменились в июле после роста на 1,2 процента в июне. Экономисты ожидали, что объем строительства вырастет на 0,6 процента.

Среди подкатегорий, выпуск инфраструктуры вырос на 3,3 процента, а объемы частного коммерческого строительства поднялись на 1 процент. Выпуск общего жилищного строительства увеличился на 0,8 процента.

Тем не менее, выпуск нежилого ремонта и обслуживания снизился на 4,1 процента.

Новая работа в строительном секторе выросла на 1 процент в июле после роста на 0,9 процента в июне.

На годовой основе объемы строительства увеличились на 2,6 процента, после повышения на 5,3 процента в июне. Экономисты ожидали, что выпуск увеличится на 3,2 процента. Последний ежегодный темп роста был самым слабым с ноября 2013.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара поднялась до $1.2940

GBP/USD: в течение европейской сессии пара снизилась до $1.6204

USD/JPY: в течение европейской сессии пара снизилась до Y107.08

В США в 12:30 GMT выйдет изменение объема розничной торговли, изменение объема розничной торговли без учета продаж автомобилей, изменение объема оборота розничной торговли без учёта продаж автомобилей и топлива, индекс цен на импорт за август, в 13:55 GMT - индекс настроения потребителей от университета Мичигана за сентябрь, в 14:00 GMT - изменение объема запасов на коммерческих складах за июль.

По материалам teletrade.ru

Обзор валютного рынка за неделю

В течение недели наблюдалось продолжение укрепления доллара против основных валют, в результате чего основные валютные пары показали следующую динамику: GBP/USD -0,3%, USD/JPY +2,2%, AUD/USD -3,6%. Пара EUR/USD завершила неделю без изменения.

В течение недели на рынке Forex имели место две ярко выраженные тенденции. Первая - это укрепление доллара США против основных валют, вторая - движения фунта под влиянием ожиданий референдума по вопросу независимости Шотландии.

Доллар укреплялся под влиянием ожиданий скорого завершения федрезервом программы количественного смягчения и спекуляций относительно перспектив более раннего начала процесса повышения ставок на фоне дальнейшего улучшения ситуации в экономике США, на что в последний день недели указали опубликованные данные по розничным продажам и настроениям потребителей. Согласно обнародованным данным, розничные продажи в США выросли на 0,6% в августе и достигли с учетом сезонных колебаний $444,4 млрд.. Без учета автомобилей продажи увеличились на 0,3% в августе по сравнению с предыдущим месяцем. Экономисты прогнозировали, что рост розничных продаж в августе будет равен 0,3%. Согласно их ожиданиям, без учета автомобилей розничные продажи должны были увеличиться на 0,2%. Другой отчет показал зафиксировал улучшение настроений потребителей. Согласно данным агентства Thomson-Reuters и Мичиганского института, в сентябре предварительный индекс потребительских настроений вырос до уровня 84,6 по сравнению с окончательным чтением за август на уровне 82,5. Стоит отметить, что, согласно средним оценкам экспертов, данный индекс должен был вырасти по сравнению с августовским значением до отметки 83,2.

В течение недели ожидания относительно более раннего повышения ставок ФРС были подогреты докладом ФРБ Сан-Франциско, в котором отмечалось, что рынки недооценивают вероятность повышения ставок федрезервом.

В итоге, индекс доллара большую часть недели проторговался в рамках 84,00-84,50 пунктов, удерживаясь в области 14-месячных максимумов. С начала июля рост индекса превысил 5%.

Что касается референдума в Шотландии, то эта тема в течении недели была основной на рынке. В течение недели было опубликовано много опросов общественного мнения, которые вначале указывали на то, что количество приверженцев независимости впервые за период проведения опросов превысило количество противников. На этом фоне фунт начал неделю гепом вниз. Однако, к концу недели ситуация несколько нормализировалась и стали поступать данные по результатам опросов, указывающих, что большинство все же выступает за то, чтобы Шотландия осталась в составе Великобритании. Но перевес голосов был незначительный, поэтому неопределенность и, соответственно, риски оставались повышенными, что сдерживало восстановление стерлинга.

Евородоллар в течение недели хоть и обновил минимумы 2014 года и приблизился вплотную к минимумам 2013, где отмечается сильная поддержка, неделю завершил без изменений. Пара корректировалась после того, как в предыдущую неделю было зафиксировано резкое снижение под влиянием неожиданного сокращения ЕЦБ ставок и комментариев Марио Драги о скором запуске покупок ценных бумаг, обеспеченных активами (ABS). Инвесторы ожидали запуска первого этапа программы целевого долгосрочного кредитования (TLTRO) ЕЦБ, намеченного на 18 сентября.

Снижение доллара против основных валют были настолько сильным, что пара AUD/USD потеряла 3,6% за неделю даже не смотря на данные по рынку труда Австралии, которые оказались существенно лучше средних прогнозов (количество занятых увеличилось на 121 тыс. при среднем прогнозе +15,2 тыс., уровень безработицы упал с 6,4% до 6,1% при ожиданиях сокращения до 6,3%).

Сильный рост показала пара USD/JPY, которая достигла в течение недели максимальных значений за последние шесть лет. Под влиянием укрепления доллара пара завершила неделю выше отметки Y107,00.

По материалам teletrade.ru

Мнение Barclays Capital по паре EUR / USD

В банке Barclays Capital продолжают продавать пару EUR / USD в ожидании заседания FOMC в среду и объявления ЕЦБ первой серии результатов TLTRO в четверг. "Мы, вероятно, увидим скромный сдвиг тона в сторону ястребов на заседании FOMC в среду и ожидаем, что это обеспечит дополнительную поддержку доллару США"- говорят в банке. В экономических прогнозах ФРС прогноз уровня безработицы, скорее всего, будет пересмотрен в сторону понижения, а прогноз инфляции, вероятно, будет пересмотрен в сторону повышения, отражая улучшение экономических условий с июньского заседания FOMC. По мнению Barclays Capital, эти изменения в прогнозе должны привести к смещению вверх прогноза курса ставки ФРС и такой шаг подтвердит прогноз о среднесрочной силе доллара США. Евро, вероятно, останется под негативным давлением на этой неделе, так как ЕЦБ объявляет первый ряд результатов TLTRO в четверг. В банке считают, ЕЦБ продолжит принимать меры в стиле " все, что потребуется ", что должно держать процентные ставки еврозоны низким в течение длительного времени; в конечном счете - к росту инфляции и смещению дифференциала реальной процентной ставки против евро.

По материалам teletrade.ru

Мнение Morgan Stanley во паре USD/JPY

В Morgan Stanley считают, что рынок не учитывает в цене дальнейшее ослабление от Банка Японии - так что, если они делают его, это может привести к дальнейшей слабости иены. В банке ожидают, дальнейшее смягчение будет объявлено в октябре на заседании Банка Японии. Инфляционные ожидания остаются низкими и данные продолжают выходить в слабом виде. Пара USD/JPY достигла уровня Y107, благодаря факторам как со стороны США, так и с японской стороны. По мнению Morgan Stanley ралли будет продолжаться, особенно в условиях роста доходности облигаций США.

По материалам teletrade.ru

Обзор азиатской сессии: Курс австралийского доллара упал к самому низкому уровню с марта

Были опубликованы следующие данные:

00:00 Япония Официальный выходной день

01:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, м/м Август -1.3% -1.8%

01:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, г/г Август -0.4% -3.5%

Курс австралийского доллара упал к самому низкому уровню с марта по отношению к доллару США, после публикации негативных данных по промышленному производстве в Китая. При этом снижение за месяц составило уже 3,5%. Согласно опубликованной сегодня статистики Государственного статистического управления КНР, промышленное производство в Китае выросло в августе текущего года на 6,9% в годовом выражении. Данный показатель стал наименьшим с 2008 года. Темпы роста промышленности замедлились на 2,1% пункта по сравнению с июлем. По итогам августа увеличение объема производства отмечено в 37 из 41 отраслей промышленности.

Шведская крона обвалилась после того, как на парламентских выборах в Швеции, по предварительным данным, победила оппозиция. Фредрик Рейнфельдт, занимающий в настоящее время пост премьер-министра, признал поражение и объявил своей отставке. Оппозиционные партии (Социал-демократическая рабочая партия Швеции (СДРПШ), Левая партия и Партия охраны окружающей среды) выигрывают у правящего альянса (Умеренная коалиционная партия, Народная партия - либералы, Христианско-демократическая партия, Партия центра) с результатом 43,8% против 39,3%. В голосовании приняли участие 83,3% населения страны.

Рынки Японии сегодня были закрыты.

EUR/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.2950-70

GBP/USD: в ходе азиатской сессии пара упала к $1.6230

USD/JPY: в ходе азиатской сессии пара снизилась к Y107.15

События первого дня недели будут представлены отчетом по индексу цен производителей и импорта в Швейцарии (07:15 GMT), статистикой по торговому балансу еврозоны (09:00 GMT ) и двумя американскими релизами: индекс активности в производственном секторе от ФРБ Нью-Йорка (12:30 GMT) и данные по промышленному производству (13:15 GMT). Последний отчет будет наиболее важным. Согласно средним прогнозам ожидается рост показателя на 0.3% после повышения на 0.4% в июне. В конце дня будет опубликован ежеквартальный бюллетень Банка Англии за третий квартал (23:01 GMT).

По материалам teletrade.ru

Мнение Morgan Stanley по паре GBP/USD

По мнению аналитиков Morgan Stanley, основное внимание на этой неделе будет приковано к протоколам Банка Англии, данным по рынку труда и розничным продажам, шотландскому референдуму. Конечно же, основное внимание по паре GBP/USD будет связано с предстоящим шотландским референдумом, где опросы общественного мнения показывают очень плотную гонку между сторонниками и противниками независимости Шотландии. Поддержка независимости приведет к дальнейшему снижению пары, так как экономическая и политическая неопределенность будут расти. Голосование против независимости, скорее всего, приведет к краткосрочному ралли. Фокус затем вернется к денежно-кредитной политике, выходящим данным по ИПЦ и занятости, а также к протоколам заседания Банка Англии.

По материалам teletrade.ru

Мнение ASB по паре NZD/USD

Пара NZD/USD снизилась на фоне слабости против остальных валют, говорит Тим Келлехер из ASB. По его словам, в основном внимание инвесторов будет сосредоточено на аукционе GlobalDairyTrade во вторник, на заседании ФРС, а также на данных по ВВП за II квартал в Новой Зеландии и на данных по текущему счету платежного баланса позднее на этой неделе. После этого внимание сместится на выборы в стране в субботу. На момент написания статьи пара торговалась по $0,8129, и Келлехер говорит, что она найдет хорошую поддержку на $0,8100, а первое сопротивление - на $0,8150.

По материалам teletrade.ru

Обзор европейской сессии: доллар существенно укрепился против евро

Были опубликованы следующие данные:

00:00 Япония Официальный выходной день

01:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, м/м Август -1.3% -1.8%

01:30 Австралия Продажи новых транспортных средств, г/г Август -0.4% -3.5%

07:15 Швейцария Индекс цен производителей и импорта, м/м Август 0.0% -0.2%

07:15 Швейцария Индекс цен производителей и импорта,г/г Август -0.8% -1.2%

09:00 Еврозона Сальдо торгового баланса с сезонными поправками Июль 13.8 12.2

Курс евро заметно снизился против американской валюты, так слабые экономические данные по Китаю вызвали обеспокоенность по поводу замедления крупнейшей экономики в мире. Как стало известно, темпы роста промпроизводства в Китае в августе замедлились до 6,9% в годовом выражении после подъема на 9% в июле. Такой рост показателя является минимальным с декабря 2008 года, Аналитики в среднем прогнозировали рост промпроизводства в августе на 8,8%. Увеличение промпроизводства относительно июля 2014 года составило 8,5% при ожидавшемся повышении на 8,8%.

Между тем, еще одни данные показали: розничные продажи в Китае в августе выросли на 11,9% по сравнению с тем же месяцем прошлого года, тогда как эксперты в среднем прогнозировали подъем на 12,1%. Также стало известно, что объем прямых иностранных инвестиций в экономику КНР в августе подскочил на 16,5% (17% в июле), однако темпы роста не оправдали ожиданий экономистов, оценивавших повышение в среднем на уровне 16,9%.

Опубликованные статданные указывают на то, что последствия спада на китайском рынке недвижимости оказывают все более глубокое влияние на экономику страны, отмечают эксперты. Спрос на доллар также поддерживается накануне предстоящей политической встречи Федеральной резервной системы, которая состоится в среду, на фоне возросших ожиданий раннего повышения процентных ставок в США. Ожидается, что в среду ФРС сократит объем программы покупки активов еще на $10 млрд. на пути к полному ее завершению уже в октябре и повышению процентных ставок в середине 2015 года.

Курс швейцарского франка снизился против доллара США, что было связано с выходом слабых данных по Швейцарии. Швейцарский индекс цен производителей и импорта снизился по итогам августа, зафиксировав при этом свое одиннадцатое ежемесячное падение подряд. Об этом было сказано в отчете, представленном ранее сегодня Федеральным статистическим управлением. Согласно данным, цены производителей и импорта снизились более быстрыми темпами в августе - на 1,2 процента в годовом исчислении после падения на 0,8 процента в июле. Добавим, падение данного индекса отмечается с октября прошлого года. На ежемесячной основе, индекс цен производителей и импорта уменьшился на 0,2 процента в августе после того, как оставался неизменным в предыдущем месяце.

Между тем, Федеральное статистическое управление сообщило, что цены производителей упали на 0,9 процента, в то время как импортные цены снизились на 1,9 процента по сравнению с августом с прошлого года. По сравнению с июлем, цены производителей и цены на импорт снизились по 0,2 процента.

Фунт торгуется в небольшом диапазоне против доллара. Участники рынка находятся в ожидании референдума о независимости Шотландии. Несмотря на то, что на минувших выходных было опубликовано 4 опроса, указавших на преобладающие голоса «против» провозглашения независимости, перспективы исхода референдума до сих пор крайне туманны. Онлайн-опрос от The Sunday Telegraph показал, что число сторонников независимости составляет 54% против 46% противников. Таким образом, это уже второй опрос, указавший на потенциальную победу националистов после результатов от YouGov, опубликованных на прошлой неделе. Впрочем, по причине нескольких факторов, включая размер онлайн-опроса (705 респондентов), а также одновременный телефонный опрос Guardian, указавший на 2%-ное преобладание голосов «против», эксперты настороженно относятся к таким видам голосования.

EUR/USD: в течение европейской сессии пара упала до $1.2908

GBP/USD: в течение европейской сессии пара торговалась в диапазоне $1.6228-$1.6266

USD/JPY: в течение европейской сессии пара торговалась в диапазоне Y107.15-Y107.35

По материалам teletrade.ru

Понедельник: итоги дня на валютном рынке

Доллар США снизился против большинства валют после выхода данных о неожиданном снижении промышленного производства в США. Американское промышленное производство сократилось по итогам августа, отметив при этом первое падение с января текущего года, что является еще одним признаком неравномерного улучшения в экономике.

Федеральная резервная система сообщила, что в августе объем промпроизводства упал на 0,1%, по сравнению с пересмотренным в сторону понижения ростом за прошлый месяц на уровне +0,2% (первоначально сообщалось о +0,4%). Экономисты прогнозировали увеличение на 0,3%.

Между тем, стало известно, что использование мощностей в августе снизилось на 0,3 процентного пункта - до 78,8%. Снижение загрузки производственных мощностей в августе является показателем более высоких запасных ресурсов в производственном секторе. Добавим, датчик еще не восстановился до докризисных уровней.

Производство в обрабатывающей промышленности - самый важный компонент общего показателя - упало на 0,4% в августе после роста на 0,7% в июле, что было связано со спадом в секторе автомагазинов. Без учета автомобилей, производство в июле и августе выросло по 0,1%. По сравнению с аналогичным периодом прошлого года в целом объем промышленного производства в августе вырос на 4,1%.

Стоит отметить, что состояние экономики в целом улучшается после заметного спада в первом квартале. В годовом исчислении ВВП в течение трех месяцев (по июнь) вырос на 4,2%. Тем не менее, последние данные указывают на более медленные, но все еще стабильные темпы роста. Эксперты прогнозируют, что по итогам третьего квартала экономика расширится на 3,4%.

В ходе вчерашней европейской сессии, курс евро упал против доллара, так как слабые экономические данные по Китаю вызвали обеспокоенность по поводу замедления крупнейшей экономики в мире. Как стало известно, темпы роста промпроизводства в Китае в августе замедлились до 6,9% в годовом выражении после подъема на 9% в июле. Такой рост показателя является минимальным с декабря 2008 года, Аналитики в среднем прогнозировали рост промпроизводства в августе на 8,8%. Увеличение промпроизводства относительно июля 2014 года составило 8,5% при ожидавшемся повышении на 8,8%.

Между тем, еще одни данные показали: розничные продажи в Китае в августе выросли на 11,9% по сравнению с тем же месяцем прошлого года, тогда как эксперты в среднем прогнозировали подъем на 12,1%. Также стало известно, что объем прямых иностранных инвестиций в экономику КНР в августе подскочил на 16,5% (17% в июле), однако темпы роста не оправдали ожиданий экономистов, оценивавших повышение в среднем на уровне 16,9%.

Опубликованные статданные указывают на то, что последствия спада на китайском рынке недвижимости оказывают все более глубокое влияние на экономику страны, отмечают эксперты. Спрос на доллар также поддерживается накануне предстоящей политической встречи Федеральной резервной системы, которая состоится в среду, на фоне возросших ожиданий раннего повышения процентных ставок в США. Ожидается, что в среду ФРС сократит объем программы покупки активов еще на $10 млрд. на пути к полному ее завершению уже в октябре и повышению процентных ставок в середине 2015 года.

По материалам teletrade.ru

Мнение Royal Bank of Scotland по паре EUR/USD

Аналитики Royal Bank of Scotland отмечают, что объем коротких спекулятивных позиций велик, а рынок в целом учел расширение баланса ЕЦБ на 700 млрд. евро, и слабый спрос на LTRO может дать старт коррекции выше. Между тем, инфляционные ожидания в США держатся на низком уровне, и в ФРС, вероятно, не слишком рады росту ожиданий ужесточения политики уже в марте следующего года. ФРС, как ожидают в Royal Bank of Scotland, вновь обратит внимание на то, что ставки останутся низкими в течение значительного периода времени, и в банке полагают, что в текущих условиях тактические лонги с расчетом на рост к $1.3130, а потенциально и к $1.3290 выглядят привлекательными.

По материалам teletrade.ru

Мнение JPMorgan по паре USD/JPY

В JPMorgan отмечают, что ситуация по паре USD/JPY заставила скорректировать прогнозы и теперь в банке ждут более скорого развития бычьего тренда пары. В банке повысили прогноз на конец года со Y106 до Y109 и, оставив прогноз на первый квартал 2015 на уровне Y107, пересмотрели прогноз на третий со Y107 до Y109. В JPMorgan ожидают, что к концу сентября следующего года пара USD/JPY возьмет отметку в Y110, при этом сохранению восходящей направленности пары будет способствовать устойчивый сильный спрос на иностранные активы со стороны японских инвесторов, а также продолжающий расти дефицит торгового баланса, который на данный момент уже на 47% выше, чем в прошлом году. Вместе с тем в банке, признают, для таких бычьих прогнозов есть риски: Во-первых, это возможность резкого спада роста мировой экономики, проблемы в финансовом секторе Китая и геополитическая напряженность. Во-вторых, показатели инфляции дают повод ожидать не столь мягкой, как раньше, позиции Банка Японии, и новых мягких тонов в риторике руководства ФРС. С другой стороны, не стоит исключать возможности и более сильного, нежели ожидают в банке, роста USD/JPY. Пара легко может оказаться около Y115, если японские инвесторы проявят еще большую активность, инфляция в Японии превысит показатели в США и Еврозоне или же восстановление экономики США приобретет более активный характер.

По материалам teletrade.ru

Обзор азиатской сессии: Иена выросла на фоне снижения спроса на валюту убежище

Были опубликованы следующие данные:

00:00 Австралия Речь помощника главы РБА Кристофера Кента

01:30 Австралия Протокол последнего заседания РБА, посвященного по вопросам кредитно-денежной политики

05:30 Япония Глава Банка Японии Харухико Курода выступает с речью

Иена выросла второй день подряд на фоне снижения спроса на валюту убежище в преддверии заседания комитета по открытым рынкам ФРС. Сегодня начнется первый день двухневного заседания. Дополнительную поддержку японской валюте оказал сигнал технического индикатора. Так 14-дневный индекс относительной силы RSI (14) по паре USD/JPY оказался выше 70 уровня, что многими трейдерами рассматривается, как сигнал к развороту рынка.

Австралийский доллар вырос после шестидневного снижения на фоне релиза протокола последнего заседания Резервного банка Австралии. ЦБ усилил предупреждения относительно резкого роста цен на жилье, заявив, что рост инвестиционного спроса может привести к перегреву рынка, спровоцировав коррекцию. Эти комментарии усилили разговоры о том, что ставка будет повышена раньше, чем ожидается. В протоколах своего сентябрьского заседания РБА заявил, что рекордно низкие процентные ставки в настоящий момент оказывают поддержку экономике. Тем не менее, руководителям центрального банка необходимо осознавать риски для будущего экономического роста, которые могут сопровождать сильный дальнейший рост цен активов.

Помимо этого, в своем сегодняшнем выступление представитель Резервного банка Австралии Кент заявил: по-прежнему высокий австралийский доллар, возможно, оказывает давление на инвестиции компаний. Кент отметил, что для стимулирования инвестиций необходимо устойчивое падение австралийского доллара.

Фунт немного потерял в преддверии голосования о независимости Шотландии, которое состоится уже на этой неделе.

EUR/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.2935-60

GBP/USD: в ходе азиатской сессии пара торговалась в диапазоне $1.6225-50

USD/JPY: в ходе азиатской сессии пара снизилась к Y106.95

Блок британских инфляционных данных будет представлен в 08:30 GMT. Значимость данных по инфляции в Великобритании сейчас отошла на второй план, но данными будут важными и могут оказать сильное влияние на динамику фунта. В течение второй половины второго дня недели будут опубликованы данные по поставкам в обрабатывающем секторе промышленности Канады (12:30 GMT ) и в это же время данные по индексу цен производителей в США. Затем внимание привлекут данные по движению капиталов от казначейства США (13:00 GMT). Завершится день публикацие данных по платежному балансу Новой Зеландии в 22:45 GMT.

По материалам teletrade.ru