Обзоры рынков

Обзор рынка за 5 марта

Среда прошла довольно спокойно, так как в геополитическом плане ситуация не изменилась, а экономические события немного порадовали. В итоге, EUR/USD к закрытию среды подошла к отметке 1,3740, а GBP/USD – к 1,6730.

EUR/USD вела себя очень сдержанно, несмотря на то, что опубликованные отчеты подтвердили рост индексов деловой активности в сфере услуг выше прогнозов. Все страны кроме Франции перешли в зону роста и продолжают демонстрировать позитивную динамику. Кроме того, отдельный отчет по розничным продажам также порадовал увеличением объемов выше прогнозных значений (1,6% против 0,9%). Тем не менее, пара провела день в рамках узкого диапазона 1,3707-1,3749 в ожидании заседания ЕЦБ.

GBP/USD получила долгожданный катализатор для укрепления. Несмотря на то, что индекс деловой активности в сфере услуг немного откатился от уровней предыдущего месяца, показатель превысил прогнозные значения, и этого было достаточно, чтобы вернуть спрос на британскую валюту. Индекс PMI вырос до 58,2 против прогноза 58,0. Такие данные говорят о том, что темпы роста британской экономики в 1 квартале могут составить 0,7% кв/кв, т.е. одни из самых высоких среди стран G-10. На этом пара смогла от уровня открытия 1,6662 добраться до максимума 1,6741, завершив торги неподалеку.

USD/JPY продолжила ралли, которому немало способствовало затишье в русско-украинском конфликте. Кроме того, серия позитивных отчетов из Австралии, еврозоны и Великобритании вернуло внимание рынка к экономическим, а не политическим вопросам. В итоге, пара от уровня открытия 102,21 доросла до максимума 102,54, однако вынуждена была развернуться в связи с выходом слабоватого отчета по деловой активности в сфере услуг США.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 6 марта

В четверг рынки все внимание сосредоточили на решении ЕЦБ по монетарной политике, и не прогадали – сюрпризы помогли европейским валютам продемонстрировать хороший рост. В итоге, EUR/USD к закрытию четверга подошла к отметке 1,3860, а GBP/USD – к 1,6740.

EUR/USD полдня провела в ожиданиях, однако от заседания получила все сполна, сумев укрепиться почти на 150 пунктов. Драги оказался не таким пессимистичным, как ждал того рынок. ЕЦБ оставил все на прежних местах, а глава центробанка в рамках пресс-конференции подтвердил готовность стимулировать экономику и далее. Правда, рынок проигнорировал такие угрозы и целиком сосредоточился на повышении прогноза по ВВП на 2014 год, комментариях по нормализации условий на денежном рынке, а также известиях о том, что данные за последний месяц, в большинстве своем, носили позитивный характер. Это помогло паре от уровня открытия 1,3732 дорасти до максимума 1,3872, и завершить торговые сутки неподалеку.

GBP/USD большую часть дня вела себя довольно сдержанно, однако всеобщий позитивный настрой рынков помог «британцу» закрыть четверг в плюсе. От уровня открытия 1,6719 пара доросла до максимума 1,6776, однако откатилась в район 1.6740 на закрытии. Заседание Банка Англии, как и ожидалось, прошло без эмоций.

USD/JPY еще с самого утра получила поддержку со стороны Nikkei, а также сообщений о том, что Банк Японии рассматривает покупку иностранных облигаций в рамках своей программы количественного смягчения. Опубликованные в американскую сессию данные по числу заявок на пособия по безработице оказались позитивнее, чем ожидалось, что только усилило спрос на доллар США. От уровня открытия 102,28 пара доросла до максимума 103,16, завершив торги неподалеку.

По материалам Fxclub.org

В начале торговой недели резких колебаний на мировых финансовых рынках не следует ожидать. Вероятнее всего инвесторы продолжат отыгрывать результаты пятничной статистики по США. Несмотря на то, что она носила смешанный характер, все же слабые данные по коэффициенту безработицы не способствовали укреплению американской валюты. Таким образом, основные конкуренты сегодня могут возобновить рост по отношению к доллару, тем более факторов препятствующих такой тенденции сегодня не предвидится. Важной статистики, которая могла бы задать вектор торгам также опубликовано не будет. Некоторое влияние на котировки евро могут оказать промышленное производство в Испании, Италии и Франции, а также индекс доверия инвесторов Sentix Еврозоны, по которому ожидается незначительный рост. Единственное, что может оказать влияние на курс доллара в понедельник – это старт долговых аукционов в США. Так, сегодня инвесторам будут предложены 3-месячные и 6-месячные долговые бумаги, ставка доходности и объем размещений по которым и определят вектор движения.

Внутридневные торговые идеи

EUR/USD (Н1) торгуется у локального сопротивления в районе отметки 1.3885, в рамках широкого восходящего тренда. Осцилляторы находятся на позициях выше среднего и направлены вниз, что свидетельствует о временной перекупленности валютной пары. В данном контексте вероятно формирование краткосрочной коррекционной волны, после чего снова следует ожидать возобновление роста. Можно открывать позиции по call-опционам, в случае повторного достижения сопротивления 1.3885, с целью роста к уровню 1.3915. В случае пробоя поддержки 1.3855 вниз, следует открывать позиции по put-опционам с целью достижения уровня 1.3815 и возможно ниже.

Аналитическая служба uTrader

Обзор рынка за 10 марта

Несмотря на практически пустой экономический календарь понедельника, рынок подготовил нам интересные сюрпризы. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3870, а GBP/USD – к 1,6640.

EUR/USD вела себя довольно сдержанно, несмотря на довольно активные торги по кроссу EUR/GBP. Вероятнее всего, сработали разнонаправленные потоки: евро мог бы подрасти значительнее на динамике кросс-курса с фунтом, если бы не слабые экономические данные из еврозоны. Промышленное производство Франции вновь не дотянуло до прогнозов, также как индекс доверия инвесторов в еврозоне. В итоге, пара от уровня открытия 1,3871 до максимума 1,3897, но к закрытию откатилась обратно.

Несмотря на то, что Великобритания не публиковала вчера интересных отчетов, однако GBP/USD продемонстрировала довольно внушительное падение на пустом календаре. Инвесторы некоторое время недоумевали, в чем причина такой динамики, а потом подключились к распродажам. Вероятнее всего, за всем этим вновь стояли потоки слияний и поглощений. И все похоже на то, что дело опять в британской Vodafone, которая официально заявила о покупке испанского кабельного оператора Ono. Это покупка, а, значит, фунт стерлингов будут продавать, причем, приблизительно на 7 млрд евро: достаточные основания для падения британской валюты от уровня 1,6726 до минимума 1,6620, завершив торговые сутки в районе 1,6640.

USD/JPY неделю начала «гэпом» вниз в ответ на неожиданно слабые данные по торговому балансу Китая, который подтвердил переориентацию второй по размерам экономической системы мира на внутреннее потребление. Тем не менее, спрос на рискованные активы быстро восстановился, и пара смогла к завершению торгов вернуть потери: от уровня открытия 103,02 цены добрались до максимума 103,40, однако откатились в район 103,20 на закрытии.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 11 марта

Спокойные торги вторника только подтвердили настрой рынка - инвесторы предпочитают пересидеть сложившуюся ситуацию «на заборе», а пустой экономический календарь создает для этого благоприятные условия. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3870, а GBP/USD – к 1,6640.

EUR/USD провела день довольно спокойно, хотя и продемонстрировала ослабление до локального минимума 1,3833 от уровня открытия 1,3868. Опубликованные днем данные по торговому балансу Германии разочаровали, показав профицит в размере 17,2 млрд вместо прогнозных 17,7 млрд, однако это не привлекло особого внимания рынка, так как такая динамика объяснялась резким ростом импорта при довольно хороших уровнях экспорта. Пара закрыла спокойный день в районе 1,3865.

GBP/USD также пыталась держать марку, однако разочарование со стороны данных по объемам промышленного производства немного подпортила общую довольно нейтральную картину. Показатель вырос всего лишь на 0,1% м/м и 2,9% г/г вместо прогнозных 0,3% м/м и 3,0% г/г. Выступление Марка Карни не вызвало особого интереса рынков, поэтому пара от уровня открытия 1,6638 скатилась к минимуму 1,6595, однако откатилась обратно, завершив торговые сутки вблизи 1,6630.

Банк Японии, как мы и предполагали, воздержался от каких-либо изменений в монетарной политике, что помогло иене немного укрепиться сразу на решении, а потом возобновить укрепление к закрытию торговых суток. В итоге, USD/JPY открыла день на отметке 103,19, скатилась к минимуму 102,85 и завершила торги неподалеку.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 12 марта

С самого утра смуту на рынок внесла динамика меди, котировки которой падают уже второй день подряд. Опасения по поводу дефолта китайского рынка облигаций подорвали веру в стабильность цен металла, который использовался для финансирования сделок в качестве залогового актива. Негативная динамика азиатских рынков перекинулась и на Европу. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3905, а GBP/USD – к 1,6610.

EUR/USD провела первую половину дня довольно спокойно в рамках еще более узкого 40-пунктового диапазона 1,3840-1,3880. Данные по промышленному производству в еврозоне не дотянули до прогнозов, однако это не произвело на пару большого впечатления. Показатель в месячном исчислении снизился на 0,2% вместо прогнозируемого роста на 0,6%, а вот годовые уровни оказались выше ожиданий (2,1% против 1,9%). Однако, к завершению торговых суток пара смогла укрепиться: от уровня открытия 1,3870 цены доросли до максимума 1,3914, завершив торги неподалеку.

GBP/USD оставался под давлением в течение всего дня, даже на некоторое время скатившись ниже отметки 1,66 и достигнув минимума 1,6567. Однако пробой поддержки не удался, и цены вернулись в район 1,6610 на закрытии. Запланированные к публикации данные по торговому балансу были перенесены на 14 марта, таким образом, за динамикой пары стояли исключительно технические факторы.

USD/JPY попала под влияние динамики фондовых рынков. Падение азиатских, европейских и американских индексов в связи с опасениями по поводу дальнейшего охлаждения китайской экономики вызвало спрос на безрисковую иену, и привело пару к недельному минимуму 102,54, однако в завершению торговых суток пара откатилась в район 102,70.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 13 марта

Несмотря на первоначально позитивный настрой рынков и небольшое укрепление европейских валют, к вечеру ситуация изменилась не в пользу рискованных валют. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3840, а GBP/USD – к 1,6610.

EUR/USD с самого утра получила поддержку со стороны инвесторов, которые помогли паре добраться до новых максимумов, невиданных с октября 2011 года. От уровня открытия 1,3902 пара добралась до максимума 1,3966 на более сильных данных по инфляции во Франции и восстанавливающихся объемах розничных продаж в Испании. Тем не менее, к вечеру напряжение на геополитической арене заставило инвесторов сократить объемы рискованных активов, а выступление Драги только подлило масло в огонь, отправив пару в район 1,3840 на закрытии.

GBP/USD практически дублировала поведение EUR/USD, поначалу укрепившись до 3-дневного максимума 1,6717, однако к завершению торговых суток скатилась к уровням открытия вблизи 1,6610. Отсутствие экономических данных нисколько не препятствовало паре в ее движениях.

USD/JPY большую часть дня провела в узких диапазонах, практически не отреагировав на данные розничных продаж, которые чуть превысили прогнозы в феврале, однако были пересмотрены на понижение в январе. Тем не менее, известия о наращивании российских войск на границе с Украиной вызвали широкомасштабные распродажи пары: от уровня открытия 102,67 пара добралась до дневного максимума 102,79 на выходе американского отчета, однако обвалилась в область 101,60 на закрытии.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка валют с 10 по 14 марта

За истекшую неделю валюты продемонстрировали разнонаправленную динамику по отношению к доллару. Евро и иена смогли укрепиться на 0,29% и 1,87%, соответственно. А вот фунт подошел к завершению пятидневки с потерями. Валюта ослабла на 0,46%. При этом на динамику влияли и макроэкономические данные (которых, надо сказать, было немного), и геополитические факторы.

EUR/USD, несмотря на скудный экономический календарь, достигла уровня 1,3966, что стало максимальным значением с октября 2011 года. Но удержаться на высоте не смогла, скатившись к закрытию недели к 1,3910 на фоне роста геополитической напряженности и комментариев Драги о том, что высокий курс евро негативно сказывается на ценах, повышая риск дефляции . Экономика региона подает противоречивые сигналы. Разочарование вызвали данные по промышленному производству Франции, которое не дотянуло до прогнозов, равно как и опубликованный позднее аналогичный отчет по еврозоне в целом. Слабоватым оказался отчет по торговому балансу Германии. Профицит зафиксирован в размере 17,2 млрд вместо ожидаемых 17,7 млрд. Поддержали евро довольно сильные данные по инфляции во Франции и рост объема розничных продаж в Испании. Кроме того, общеевропейская валюта не замедлила воспользоваться недостаточно сильной статистикой из США.

GBP/USD большую часть недели оставалась под давлением и даже отметила локальный минимум на уровне 1,6567, но к завершению пятидневки смогла восстановить часть потерь, что в большей степени было обусловлено рыночными настроениями. Собственные данные поводов для оптимизма не дали. Объем промышленного производства не дотянул до прогноза, продемонстрировав рост всего на 0,1% м/м и 2,9% г/г против ожидаемых 0,3% м/м и 3,0% г/г. Данные по торговому балансу отразили увеличение его отрицательного сальдо. Негатива добавили и комментарии представителя Банка Англии Чарли Бина о том, что ставка будет удерживаться на низком уровне в течение длительного времени, если фунт продолжит укрепление, поскольку такая его динамика сдержит рост инфляции. Выступление Марка Карни после публикации инфляционного отчета было фактически проигнорировано, несмотря на то, что глава Центробанка отметил более быстрое по сравнению с другими странами восстановление британской экономики.

USD/JPY практически в течение всей недели двигалась на юг. Укрепление японской валюты было вызвано поначалу слабыми данными из Китая, которые усилили опасения относительно дальнейшего охлаждения экономики Поднебесной. В дальнейшем спрос только усилился, поскольку появилась информация о наращивании численности российских войск на границе с Украиной. Кроме того, поддержку иена получила на фоне слабоватой статистики из США. Показатель розничных продаж практически совпал с прогнозами, данные по индексу цен производителей отразили их снижение на 0,1% м/м, в годовом соотношении показатель вырос всего на 0,9% против прогноза 1,2%, падение продемонстрировал и индекс потребительских настроений от Университета Мичигана: 79,9 против 81,6 в феврале. Если говорить о японских событиях, то решение Центробанка не вносить изменений в монетарную политику также пошло на пользу иене.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 17 марта

Все с трепетом ожидали утра понедельника, когда появились результаты референдума Крыма и первая реакция официальных лиц. Промедление в озвучивании санкций против России, а также довольно мирная обстановка в самом Крыму вернули интерес к рискованным активам. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3920, а GBP/USD – к 1,6630.

EUR/USD, несмотря на некоторые сомнения в начале торгов, и на слабоватые данные по инфляции, подтвердившие обоснованность опасений главы ЕЦБ Марио Драги, все же смогла закрыть торги в плюсе. Озвученные санкции против 11 российских и украинских политиков со стороны США и 21 – со стороны ЕС не произвели на рынок особого впечатления. В итоге, пара от уровня открытия 1,3903 поначалу упала к минимуму 1,3878, откатилась к максимуму 1,3947 и завершила торги в районе 1,3920.

GBP/USD двигалась по стопам EUR/USD, однако движение пары, отчасти, могло быть затруднено негативными потоками корпоративных сделок на британском рынке. Вчера появились подтверждения о сделке Vodafone по покупке испанской компании, что может удерживать фунт стерлингов под давлением в течение нескольких дней, пока будет осуществляться транзакция. Тем не менее, вчера пара смогла от уровня открытия 1,6626 дорасти до максимума 1,6665, откатившись в район 1,6630 на закрытии.

USD/JPY также немного воспряла духом на восстановлении спроса на рискованные активы, коим в паре является доллар США. Американские экономические отчеты не произвели особого впечатления на рынок, продемонстрировав противоречивые данные: промышленное производство превысило прогнозные значения, а вот индекс с рынка жилья не дотянул до ожиданий. В итоге, пара от уровня открытия 101,27 доросла до максимума 101,86, завершив торги в районе 101,70.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 18 марта

На фоне все еще присутствующего геополитического напряжения валютный рынок становится особенно чувствительным к любым всплескам волатильности. Именно этот фактор оказывал влияние на торги европейских валют во вторник. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к отметке 1,3920, а GBP/USD – к 1,6580.

EUR/USD начала день на подъеме, подбадриваемая сдержанной реакцией Запада на официальное признание Россией республики Крым. Тем не менее, если юго-восточные регионы Украины тоже захотят последовать примеру жителей полуострова, бегство из рискованных активов ускорится с удвоенной силой. Однако в середине дня пара попала под давление, поначалу в связи с резким падением британской валюты, а затем на разочаровании от данных из Германии. Завершение выступления Владимира Путина вернула интерес к евро, так как никаких опасных комментариев, которых боялся рынок, инвесторы не увидели. В итоге, пара от уровня открытия 1,3920 пара скатилась к 1,3879, но смогла восстановиться в район 1,3920 на закрытии.

GBP/USD попала под давление с открытием Европы, по слухам, вызванное крупным интересом продаж со стороны банка-кастоди, реализующего определенную долгосрочную стратегию. Пара попала под распродажи, скатившись к локальному минимуму 1,6544 от уровня открытия 1,6634. И даже нейтральное завершение пресс-конференции Владимира Путина не вернуло интереса к паре.

USD/JPY исчерпала свой потенциал роста, демонстрировав коррекционный откат в течение всего дня. От уровня открытия 101,72 пара скатилась к минимуму 101,27, и завершив торги в районе 101ю60.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 19 марта

Итак долгожданное заседание FOMC не разочаровало: Джанет Йеллен придерживается прежнего курса, даже несмотря на слабоватые данные по рынку труда. Это оказало широкомасштабную поддержку доллару США. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3840, а GBP/USD – к 1,6550.

EUR/USD весь день провела в сдержанных колебаниях, не реагируя на события в Великобритании и оставаясь в рамках 30-пунктового диапазона 1,3900-1,3930. Однако заседание FOMC кардинально изменило ситуацию, спровоцировав пробой сопротивления 1,3880, которое с 14 марта оставалось нетронутым. Достигнув 8-дневного минимума 1,3839, пара немного откатилась, завершив торги в районе 1,3840.

GBP/USD приободрилась во время вчерашних торгов, однако пробой сопротивления 1,6650 в Европе так и не состоялся, даже несмотря на позитивные данные из Великобритании. Рынок труда порадовал внушительным сокращением числа безработных (34,6 тыс против прогнозных 25 тыс), причем предыдущий показатель также был пересмотрен на повышение. Кроме того, приятный сюрприз преподнесли данные по среднему уровню заработка, подтвердившие рост на 1,4% против прогноза 1,3%. Несмотря на то, что показатель пока отстает от уровня инфляции, оба они движутся в нужном направлении. Однако FOMC развернул движение британского фунта. В итоге, пара от уровня открытия 1,6585 доросла до максимума 1,6653, но к завершению торговых суток спустилась в район 1,6550.

USD/JPY практически не отреагировал на выступление Куроды, в котором глава Банка Японии не сказал ничего интересного, что могло бы изменить восприятие рынка. Таким образом, все внимание инвесторов сконцентрировалось на заседании FOMC, из которого мы узнали, что сворачивание продолжается теми же темпами, ориентир в виде уровня безработицы на 6,5% упразднен, и теперь внимание будет направлено на широкий спектр данных, включая рынок труда, инфляцию и ситуацию на финансовых рынках. Прогноз ВВП на 2014 год понижен, но на 2015 и 2016 повышен. Кроме того, повышены прогнозы по инфляции, а по безработице понижены. Что касается роста процентной ставки, 13 из 16 представителей Комитета считают, что он произойдет в 2015 году. Все это помогло паре от уровня открытия 101,51 дорасти до максимума 102,46 и завершить торговые сутки неподалеку.

По материалам Fxclub.org

Сегодня, вероятнее всего, основные конкуренты американского доллара осуществят попытку частичного восстановления понесенных серьезных потерь накануне. Так, в ходе европейской сессии не ожидается публикации статистических данных, которые могли бы задать вектор торгам, в связи, с чем инвесторы будут руководствоваться лишь техническими сигналами. Некоторое влияние на котировки валютных пар связанных с британским фунтом могут оказать данные по индексу промышленных заказов CBI Великобритании, где ожидается незначительный рост показателя. Основной же взор игроков в четверг будет направлен на традиционные недельные заявки на пособие по безработице в США, а также доверие потребителей Bloomberg, индекс производственной активности ФРС Филадельфии и продажи на вторичном рынке жилья. Эксперты пессимистичны в своих прогнозах, что может оказать давление на американскую валюту и сформировать коррекционную волну доллара по отношению к основным конкурентам.

Внутридневные торговые идеи

EUR/USD (Н1) сформировала технический отскок вверх от локальной поддержки на уровне 1.3815, после значительного снижения накануне. Ключевые уровни переформатировались на несколько позиций вниз, а восходящая динамика ограничена локальным сопротивлением. Осцилляторы находятся на достаточно низких позициях и сохраняют потенциал к росту. Можно открывать позиции по call-опционам, в случае преодоления сопротивления 1.3844, с целью роста к уровню 1.3880. В случае пробоя поддержки 1.3815 вниз, следует открывать позиции по put-опционам с целью достижения уровня 1.3790.

Аналитическая служба uTrader

Обзор рынка за 20 марта

Несмотря на небольшое число экономических событий, европейские валюты нашли поводы для дальнейшего падения. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3780, а GBP/USD – к 1,6510.

EUR/USD во время азиатской сессии демонстрировала сдержанное желание скорректироваться вверх, однако с открытием Европы вновь начала распродажи, отчасти в связи с ростом напряжения на финансовых рынках. Заявления канцлера Германии Ангелы Меркель по поводу новых санкций против России, которые будут обсуждаться в Брюсселе, вызвали бегство из рискованных активов, надавив на пару. Кроме того, свою лепту внесли и инфляционные данные на производственном уровне. PPI Германии не дотянул до прогнозов, продемонстрировав неизменные уровни вместо ожидаемого роста на 0,2%. В результате, пара от уровня открытия 1,3827 скатилась к минимуму 1,3748, завершив торги в районе 1,3785.

GBP/USD понесла вчера более сдержанные потери, ослабнув лишь на 50 пунктов. В первый час падения EUR/USD пара даже пыталась расти благодаря резкому снижению кросса EUR/GBP. Однако затем спрос на американскую валюту приобрел масштабный характер, а данные из США только подкрепили распродажи «британца». В итоге, пара от уровня открытия 1,6531 доросла до максимума 1,6567 и скатилась к минимуму 1,6479, завершив торги чуть выше 1,65.

USD/JPY, несмотря на интерес к доллару в парах с европейскими валютами, держалась довольно стабильно. И даже позитивные американские отчеты не смогли вырвать пару с довольно узкого диапазона. В итоге, от уровня открытия 102,48 цены добрались до минимума 102,20, но откатились к максимуму 102,54, неподалеку от которого и завершили торги.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка валют с 17 по 21 марта

На прошедшей неделе валюты были на редкость единодушны. Основная тройка понесла потери около 1% по отношению к доллару США. Евро «полегчал» на 0,84%, иена ослабла на 0,87%. Лидером падения стал британский фунт, потеряв по итогам рабочей пятидневки 0,94%. Ситуация в Украине остается напряженной, а США и ЕС объявили о санкциях по отношению к России (причем Обама подписал указ, позволяющий применять санкции к ключевым секторам экономики), что не способствует спросу на рискованные активы. К тому же, ощутимую поддержку доллар получил со стороны объявленного в среду решения ФРС по монетарной политике.

EUR/USD в начале недели даже смогла укрепиться, добравшись до уровня 1,3947, получив порцию оптимизма на фоне достаточно сдержанной реакции Запада на признание Россией республики Крым. А вот со стороны макроэкономической статистики, особых поводов для оптимизма у евро не было. Индекс экономических настроений ZEW снизился к 51,3, что стало четвертым месяцем падения. Индикатор ожиданий обвалился к 46,6 вместо прогнозных 52. Свою лепту в такую динамику показателя внесла неопределенность торговых перспектив на фоне русско-украинского конфликта. Данные по инфляции подтвердили, что опасения главы ЕЦБ относительно высокого курса евро вполне обоснованы.

GBP/USD с самого начала недели демонстрировала негативную динамику. Помимо общих факторов, которые давили на рискованные активы, были и собственные поводы для разочарований. В начале недели падение фунта было обусловлено корпоративными сделками (появились подтверждения о сделке Vodafone по покупке испанской компании). Добавили негатива и сообщения о том, что банк-кастоди осуществляет продажи, реализуя определенную долгосрочную стратегию. Кроме того, стало известно, что дефицит бюджета Великобритании расширился. И тут даже неплохие данные по рынку труда, отразившие сокращение числа безработных, не смогли переломить ситуацию.

USD/JPY первые два рабочих дня удерживалась в нешироком диапазоне, и лишь под влиянием решения ФРС смогла из него вырваться, поднявшись в район уровня 102,67. На заседании FOMC было решено сохранить темпы сворачивания количественного смягчения. Также американский регулятор упразднил ориентир в виде уровня безработицы, приняв решение концентрировать внимание на широком спектре данных, включая рынок труда, инфляцию и ситуацию на финансовых рынках. Также было отмечено, что 13 из 16 представителей Комитета считают, что повышение ставки произойдет в 2015 году. В отличие от ФРС, глава Банка Японии не сказал ничего интересного. То, что к окончанию недели пара все же откатилась в район уровня 102,30, объясняется близящимся завершением финансового года, которое традиционно характеризуется спросом на иену со стороны национальных компаний.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 24 марта

Понедельник прошел довольно насыщенно не только благодаря экономическим отчетом из еврозоны, но и благодаря политическим высказываниям Великобритании, а также очередной волне диверсификации в ущерб доллару США. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3840, а GBP/USD – к 1,6490.

EUR/USD начала день довольно спокойно, затем данные PMI из Франции, как в обрабатывающей промышленности, так и в сфере услуг преподнесли приятный сюрприз, наконец-то, вернувшись выше 50-пунктовой отметки, подтвердив возобновившийся рост в обоих секторах. Пара на известиях достигла сессионного максимума 1,3827, однако вышедшие спустя полчаса показатели Германии обрубили ралли. PMI не дотянул до прогнозов, надавив и на сводный индекс активности по всей еврозоне. В итоге, пара откатилась к дневному минимуму 1,3760, затем к вечеру на неожиданном спросе инвесторов доросла до 1,3875, завершив торги в районе 1,3840.

GBP/USD открыла день гэпом вниз, однако быстро перекрыла все потери, понесенные в начале дня. Дело в том, что на выходных министр иностранных дел Великобритании Уильям Хейг выступил с довольно агрессивными комментариями в отношении России, что, возможно, вызвало небольшое бегство из рисков на открытии. Тем не менее, к завершению торгов пара попала под влияние слабости доллара США и смогла отметить дневной максимум: от уровня 1,6462 доросла до максимума 1,6534, завершив торги в районе 1,6490.

Вышедший ниже прогнозов PMI Китая не оказал особого влияния на пару USD/JPY, которая продолжила демонстрировать умеренное укрепление, вопреки репатриационным потокам и осторожности рыночных игроков. Пара открыла день на отметке 102,14, доросла до максимума 102,64, но к закрытию дня откатилась в район 102,20, не сумев пробиться выше.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 25 марта

Во вторник валюты вели себя гораздо сдержаннее, хотя несколько интересных отчетов все же сумели вывести их из равновесия. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3830, а GBP/USD – к 1,6530.

EUR/USD стойко держалась в первой половине дня, вопреки выходу слабых данных из Германии в рамках исследования IFO. Тем не менее, выступление представителя ЕЦБ Вайдмана все же смогло вывести пару из равновесия, отправив ее к минимуму 1,3749 от уровня открытия 1,3838. Дело в том, что глава Бундесбанка продолжил тему, недавно затронутую Марио Драги о том, что сильный евро может угрожать ценовой стабильности в регионе. Однако в своих комментариях он сделал акцент именно на способах борьбы с данным процессом, намекнув на вероятность использования отрицательных ставок. Тем не менее, вечернее выступление Драги нейтрализовало весь негатив, так как глава ЕЦБ был сдержан в своих комментариях. Это помогло паре вернуться выше 1,38.

Тем временем, британские данные даже чуть порадовали, во-первых, совпав с прогнозами по основному показателю, а, во-вторых, превысив их по базовому. Тем не менее, попытки GBP/USD возобновить рост носили сдержанный характер, так как в любом случае CPI на уроне 1,7% - это минимальный уровень в октября 2009 года. Некоторую поддержку паре оказала и динамика кросса EUR/GBP, что, в итоге, вылилось в рост GBP/USD к отметке 1,6541 от уровня открытия 1,6496.

USD/JPY практически не реагировала на все, происходящее в Европе, консолидируясь в районе 102,20, однако с приходом американской сессии пара все же смогла возобновить укрепление, достигнув максимума 102,48, после чего все же обвалился на выходе слабых данных по продажам на первичном рынке жилья США. Показатель в феврале сократился на 3,3% м/м, однако, учитывая плохие погодные условия, такая динамика не удивительна. В итоге, пара на новостях вернулась в район 102,30, где и завершила торговые сутки.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 26 марта

Среда прошла для валютного рынка в разнонаправленных движениях: одни европейские валюты росли, другие – падали, а австралийский и новозеландский доллар тем временем приблизились к многомесячным максимумам. Свою лепту внес и президент США Обама. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3790, а GBP/USD – к 1,6570.

EUR/USD колебалась из стороны в сторону, все еще оставаясь под впечатлением от недавно высказанных «гипотетических предположений» Вайдмана по поводу эффективности отрицательных ставок в отношении сдерживания курса евро. Понимание того, что единая валюта, похоже, достигла своих пиковых уровней, давило на пару в течение всего дня. В итоге, от уровня открытия 1,3825 пара скатилась к минимуму 1,3781, завершив торги неподалеку.

Тем временем, GBP/USD также получила толчок со стороны комментариев официального лица, однако здесь они носили позитивный характер. Представитель Банка Англии Мартин Уил отметил, что темпы роста заработной платы начинают восстанавливаться, что является хорошим стимулом для стабильного роста экономики. Кроме того, он подчеркнул, что если экономика восстанавливается, процентная ставка не может стоять на месте. Это помогло паре от уровня открытия 1,6527 дорасти до максимума 1,6581 и завершить торги неподалеку.

USD/JPY даже смогла немного укрепиться в течение первой половины дня, благодаря сильному отчету из США. Опубликованные данные по заказам на товары длительного пользования подтвердили укрепление спроса на 2,2% против прогнозов роста на 1,1%, что, в основном, произошло благодаря росту заказов на гражданские самолеты. Чистый показатель не дотянул до прогнозов, показав прирост всего лишь на 0,2% против ожиданий роста на 0,3%. Однако этот фактор рынок фактически проигнорировал, а вот продавать пару начал на резких комментариях Обамы о том, что не за горами новая серия санкций против России. В итоге, пара открыла день на отметке 102,24 и доросла до максимума 102,46, однако под конец дня откатилась к минимуму 101,91, завершив торги неподалеку.

По материалам Fxclub.org

Обзор рынка за 27 марта

Европейские валюты в четверг демонстрировали разрозненность: в то время как британский фунт укреплялся, евро продолжил нести потери. Иена, тем временем, так и не смогла определиться с направлением. В итоге, EUR/USD к закрытию суток подошла к области 1,3750, а GBP/USD – к 1,6620.

EUR/USD провела день с умеренных распродажах, все еще находясь под впечатлением от изменившейся риторики официальных представителей ЕЦБ. Свою лепту вносят и опасения по поводу стабильности роста экономики Германии, которая уже начала замедлять темпы восстановления под давлением слишком дорогой национальной валюты. Пара открыла день на отметке 1,3783, скатилась к минимуму 1,3740, завершив торговые сутки вблизи 1,3750.

GBP/USD, как мы и предполагали, смогла, наконец, восстановиться выше отметки 1,66 на выходе сильных даннных по розничным продажам. Показатель более чем в три раза превысил прогнозные значения, продемонстрировав укрепление на 1,7% вместо ожидаемых 0,5%. По большей части, рост вызвал спрос населения на продукты питания, что объясняется хорошей погодой, и вызывает опасения, что мартовские данные будут не настолько позитивны. Тем не менее, показатели все же предполагают здоровый рост потребительских расходов, который и далее будет поддерживать восстановление британской экономики. В итоге, пара открыла день на отметке 1,6581, доросла до максимума 1,6646, откатившись в район 1,6620 на закрытии.

С самого утра USD/JPY удалось восстановить понесенные в четверг потери, однако экономические отчеты, опубликованные во время американской сессии вновь ограничили движение вверх, так как носили противоречивый характер. Число заявок на пособия по безработице в США скатилось к минимальной отметке с ноября прошлого года, а вот темпы роста ВВП не дотянули до прогноза укрепившись до 2.6% против ожидаемых 2,7%. В итоге, пара от уровня открытия 102,03 поначалу скатилась к минимуму 101,71, но возобновила рост, укрепившись до 102,42 и завершив торги на 20 пунктов ниже.

По материалам Fxclub.org

Торговая неделя на финансовых рынках завершиться достаточно высокой волатильностью. Значительное количество важной статистики внутри дня будет задавать вектор торгам. Так, в ходе европейской сессии евро окажется под влиянием данных по деловому климату, доверию потребителей, исследованию бизнеса и потребления, а также ожидаемой потребительской инфляции в Еврозоне. Эксперты слегка оптимистичны в своих прогнозах, что может оказать некую поддержку европейской валюте, после очередного снижения курса накануне. Существенно укрепившейся британский фунт окажется под влиянием данных по ВВП Великобритании, индексу услуг и платежному балансу страны. Прогнозы по статданным разнонаправлены, риски входа в позиции повышены. В ходе торгов американской сессии взор инвесторов будет направлен на публикацию личных расходов и доходов рядовых американцев, а также индекс настроения потребителей Мичиганского Университета, по которому ожидается рост на 0,8 базисных пункта, доесть до отметки 70,2 пункта с ранее 69,4 пункта. В случае оправдания ожиданий, американский доллар способен завершить вторую неделю уверенным ростом по отношению к основным конкурентам.

Внутридневные торговые идеи

EUR/USD (Н1) продолжает уверенное движение в нисходящем канале, при этом ключевые уровни вновь снизились на несколько позиций. Осцилляторы находятся на достаточно низких уровнях и сохраняют потенциал к формированию технического отскока вверх, но о развороте пока говорить рано. Открывать позиции следует лишь по тренду. Можно открывать позиции по call-опционам, в случае преодоления сопротивления 1.3745, с целью роста к уровню 1.3761. В случае пробоя поддержки 1.3715 вниз, следует открывать позиции по put-опционам с целью достижения уровня 1.3700 и ниже.

Аналитическая служба uTrader

Обзор рынка валют с 24 по 28 марта

Завершившаяся неделя прошла достаточно противоречиво. Евро и иена понесли потери против доллара, в то время как британский фунт смог укрепиться. По итогам недели общеевропейская валюта ослабла на 0,29%, иена «полегчала» на 0,56%, фунт вырос на 0,92%. В основном, динамику обуславливали макроэкономические отчеты и у каждой из валют для подобной динамики были свои причины.

EUR/USD начала неделю довольно оптимистично и даже достигла максимума на уровне 1,3875, причем причин для такой динамики, в общем-то не было. Но впоследствии евро начал падение отчасти на фоне подтверждения тому, что сильный евро может угрожать ценовой стабильности в еврозоне (и это оказывало умеренное давление на валюту в течение всей недели), отчасти на фоне разочаровывающей макростатистики. Индекс экономических ожиданий IFO и индекс делового оптимизма Германии оказались хуже прогноза, снизившись, соответственно, до 106,4 и 110,7, соответственно. Разочарований добавили и данные по индексу потребительских цен Германии, которые снизились до 0,3% м/м, 1,0% г/г, усиливая ожидания вмешательства ЕЦБ.

GBP/USD незначительную поддержку получила со стороны данных по инфляции. Индекс потребительских цен вышел на уровне 1,7%, совпав с прогнозами. Но ключевым фактором роста валюты это назвать нельзя, поскольку показатель находится на минимальном уровне с октября 2009 года. Поддержку фунту оказали и комментарии представителя Банка Англии Мартина Уила о том, что неплохим стимулом для стабильного роста экономики может стать восстановление темпов роста заработной платы. Очень приятным сюрпризом стали данные по розничным продажам, которые существенно превысили прогноз (1,7% против 0,5%), сигнализируя о росте потребительских расходов, что будет поддерживать экономику. Не разочаровали и окончательные данные по ВВП за 4 квартал, которые совпали с прогнозами (2,7% в годовом соотношении).

Большую часть недели пара USD/JPY удерживалась в пределах узкого диапазона и лишь в пятницу предприняла попытку закрепиться выше уровня 102,73, отметив максимум на 102,97. Сдержанные движения пары отчасти были обусловлены противоречивой макроэкономической статистикой из США, а также репатриационными потоками, связанными с окончанием финансового года в Японии. Продажи на первичном рынке жилья США в феврале продемонстрировали падение на 3,3% , что неудивительно на фоне плохих погодных условий. Зато отчет по заказам на товары длительного пользования дал повод для оптимизма. Показатель вырос на 2,2%, что ровно в 2 раза превысило прогнозы. Темпы роста экономики не порадовали, продемонстрировав рост всего на 2,6% против ожиданий роста на 2,7%. Собственные данные подтвердили, что правительство Японии движется в правильном направлении. Индекс потребительских цен в феврале вырос до 1,5% от 1,4% месяцем ранее. Уровень безработицы немного снизился до 3,6% от 3,7%. Однако, разочаровывающим фактором стали данные по расходам домохозяйств, которые снизились на 2,5%, сигнализируя о падении потребительской активности.

По материалам Fxclub.org