Фундаментальный анализ рынков

Несмотря оптимизм экспертов Уолл-стрит в отношении золота, ему вряд ли удастся повторить прошлогодний успех. Старые драйвера изрядно поистрепались, а политика Дональда Трампа заставляет ломать голову. Поговорим на эти темы и составим торговый план.

Ключевые факты

Консенсус-прогноз по золоту на 2025 составляет $2795 за унцию.

Торговая политика Трампа держит драгметалл в напряжении.

Замедление цикла монетарной экспансии ФРС – негатив для XAUUSD.

Сильные данные по рынку труда США позволят нарастить шорты

Одним из главных драйвером пике EURUSD в четвертом квартале стали страхи по поводу торговых войн. Как только на рынке возникли слухи, что тарифы не так опасны, пара резко взлетела. Поговорим на эту тему и составим торговый план.

Ключевые факты

Инсайд о тарифах на критический импорт взбудоражил рынки.

Дональд Трамп назвал пост Washington Post фейком.

Слова избранного президента могут быть опаснее, чем его дела.

EURUSD рискует возобновить пике в случае возвращения ниже 1,0375.

Прогноз курса доллара: паритет в 2025 году

Направление движения EURUSD определено, вопрос лишь в том, когда основная валютная пара окажется в нужной точке? И продолжит ли падать дальше? Поговорим на эти темы и составим торговый план.

Ключевые факты

• Рост спроса на активы-убежища подтолкнул евро ниже $1,03.
• ЕЦБ действовал в 2024 слишком медленно.
• Отчёт о рынке труда США определит длительность паузы ФРС.
• Отбой EURUSD от 1,0335 или 1,0365 — повод для продаж.

Прогноз USDJPY на месяц: почему иена не оправдала надежд?

Японская иена вступила в 2024 год как фаворит валютного рынка, но закончила его как один из главных аутсайдеров. Несмотря на повышение ставок BoJ и валютные интервенции Токио на $100 млрд, котировки USDJPY взлетели почти на 12%. В чём причина такого развития событий и что ждёт иену дальше? Давайте разберёмся.

Ключевые факты

• За три года иена потеряла около 37% своей стоимости по отношению к доллару США. Ослабление валюты приводит к росту цен на импорт и инфляции, которая с апреля 2022 превышает таргет центробанка в 2%.
• На последнем заседании Банка Японии обсуждалась необходимость паузы в цикле нормализации монетарной политики. Регулятор продолжает медлить с активными действиями.
• Пауза в циклах монетарной политики ФРС и Банка Японии позволяет инвесторам возвращаться к стратегии carry trade, что повышает котировки USDJPY.

Доллар не догонишь! Прогноз EURUSD на месяц от 30.12.2024

В этой статье мы разберём ключевые факты, фундаментальный прогноз по доллару на месяц и торговый план по EURUSD.

Ключевые факты

• Центробанки бегут за ФРС.
• Пауза ЕЦБ по примеру Федрезерва создаст проблемы еврозоне.
• Индекс USD направляется к лучшему результату с 2015 года.
• Путь EURUSD к 1,3 и паритету продолжается.

Серебро возьмёт реванш: прогноз от 27.12.2024

Долгое время в 2024 году серебро опережало золото, однако «трамп-торговля» ударила по XAGUSD больнее, чем по XAUUSD. В итоге белый металл проиграл золоту. Изменится ли что-то в следующем году? Поговорим на эту тему и составим торговый план.

Доллар выручил искусственный интеллект: перспективы валюты до конца 2024 года

В современном мире технологии искусственного интеллекта становятся всё более важными для развития экономики. Они помогают увеличивать производительность, создавать новые рабочие места и стимулировать экономический рост. В этой статье мы рассмотрим, как эти технологии помогли экономике США в 2024 году и как это повлияло на укрепление доллара.

Ключевые факты

• Разрыв в экономическом росте стал причиной падения курса EURUSD.
• Доллар США укрепляется благодаря росту производительности в экономике.
• Дивергенция может усилиться в 2025 году из-за политических событий.
• Отбой EURUSD от сопротивлений на 1,0425, 1,047 и 1,051 — повод для продаж.

Возникнут ли у нового президента США трудности с воплощением в жизнь предвыборных обещаний? Если нет, EURUSD рухнет ниже паритета. Если да, большая часть негатива уже учтена в ее котировках. Откат неизбежен. Поговорим на эту тему и составим торговый план.

Ключевые факты

В первый срок Трампа разрыв в ставках ФРС и ЕЦБ доходил до 250 б.п.

Дифференциал составляет 150 б.п. и, вероятнее всего, продолжит расти.

Трудности с реализацией планов президента США подорвут веру в доллар США.

EURUSD может рухнуть к 0,95 или откатится к 1,072.

Угрозы Дональда Трампа в адрес Канады, Мексики, Китая и ЕС отнюдь не случайны. В их основе лежит профицит внешней торговли этих стран и регионов с США. Поговорим на эту тему и составим торговый план по USDCAD, USDMXN и USDCNH.

Ключевые факты

Канада уязвима перед тарифами Трампа из-за 80%-го экспорта.

Рост глобального аппетита к риску поддерживает мексиканский песо.

Китай сталкивается с потерянным десятилетием.

USDCAD, USDMXN и USDCNH продолжат ралли в направлении 1,47, 22,4 и 7,4.

Прогноз EURUSD на месяц

Слабая экономика еврозоны и готовность ЕЦБ снижать ставки — не единственные проблемы EURUSD. Политика вновь мешает евро, а призраки торговых войн и энергетического кризиса усугубляют ситуацию.

Ключевые факты

• Новое правительство Франции рискует пойти по пути предыдущего. Политические кризисы давят на экономику еврозоны.
• ЕЦБ снизит ставки быстрее, чем ФРС.
• EURUSD направляется к 1,03, а затем к паритету.

Золото держат в чёрном теле: прогноз от 24.12.2024

Лучшая квартальная динамика доллара США с 2022 года и рост доходности трежерис серьёзно ударили по курсу золота. Сумеет ли оно вернуть расположение инвесторов и достигнуть отметки $3000 за унцию? Порассуждаем и составим торговый план.

Ключевые факты

• Политика Дональда Трампа негативно влияет на котировки золота.
• Пауза ФРС не даёт XAUUSD прийти в себя.
• Драгметалл ожидает тяжёлое начало года.
• Золото рискует рухнуть к $2565 и $2525 за унцию.

Прогноз по доллару США: ключевые факты и анализ

В начале года инвесторы были пессимистично настроены относительно перспектив экономики США и её валюты. Однако стремительное ралли индекса USD показало, что эти опасения были напрасными. Экономика США в 2024 году приятно удивила, а ФРС начала снижать ставки позже, чем предполагалось. Намерение центробанка сделать паузу и политика Трампа поддержат доллар в 2025 году. Прорыв поддержки на уровне 1,0385 может привести к падению пары EURUSD.

«Канадец» идёт по чёрной полосе: прогноз по канадскому доллару на месяц

Канада столкнулась с политическим кризисом, который подталкивает котировки USDCAD вверх. Вкупе с агрессивным циклом монетарной экспансии, слабостью экономики и угрозами США о 25%-м тарифе на весь экспорт это привело к стремительному ралли USDCAD.

В этой статье мы рассмотрим:

• Ключевые факты, влияющие на канадский доллар;
• Фундаментальный прогноз по валюте на ближайший месяц;
• Торговый план по паре USDCAD.

Прогноз по доллару от 20.12.2024

В декабре 2024 года мы наблюдаем интересную ситуацию на валютном рынке. ФРС начинает учитывать политику Дональда Трампа, а декабрьское снижение ставки может стать последним. Закрытие правительства США усиливает спрос на активы-убежища. Всё это влияет на курс пары EURUSD.

Ключевые факты

• ФРС учитывает политику Дональда Трампа.
• Декабрьское снижение ставки Федрезерва может быть последним.
• Закрытие правительства США увеличивает спрос на активы-убежища.
• Пара EURUSD уверенно движется к уровню 1,03.

Прогноз по фунту на неделю: перспективы GBPUSD

В то время как Федеральная резервная система США снизила процентную ставку, Банк Англии намерен сохранить её на прежнем уровне. Это делает стоимость заимствований в Британии выше, чем в других странах G10. Но стоит ли ожидать роста фунта? Давайте разберёмся и составим торговый план по GBPUSD.