Обзоры рынков

На продаже евры от 1.3080 лось -50 пп. Сейчас активны две продажи от 1.3110 (б/у) и 1.3080 (восстановленная отложка). Продажа фунта от 1.5870 закрыта +30 пп и открыта вновь от 1.5870. Уровень около 1.58 так и манит фунта. Фунт сегодня занимался "разминированием территории". Жаль будет, если усилия потрачены в пустую ... Если фунт закроет день ниже 1.5819 (верхняя граница облака Ишимоку на днях), то быкам это сулит ничего хорошего.

Бегство от рисков вновь вернулось.
-Доходность 10-летних облигаций Испании выросла выше 6%
-Лидеры Испании предлагают ввести меры экономии на региональном уровне
-США: февраль, оптовые запасы на складах +0,9% против +0,5% по прогнозам, январские показатели пересм. на повышение
-США: индекс экономического оптимизма IBD/TIPP 49,3 против 48,5 по прогнозам
-Число вакансий JOLTs аналогично январскому значению
-США: продажи Redbook +4,1% г/г
-ФРС, Фишер: по-прежнему против QE3
-ФРС, Кочерлакота: нет нужды в дальнейшем смягчении политики
-ФРС, Тарулло: стресс-тесты изменят
-США предостерегают Северную Корею от запуска ракеты
-Итальянский фондовый рынок упал на 5% на фоне падения акций банковской системы
-ЕЦБ, Новотны: не вижу необходимость в новой LTRO, хотя она и не исключена
-Минфин Канады прогнозирует «умеренный рост»
-Доходность 2-летних трежерис упала ниже 2%
- S&P 500 закрылся с понижением на 1,7% до 1358

Евро был неожиданно устойчивым на фоне волны продаж акций и периферийных облигаций. Крупный бид, по слухам выставленный американским банком до отметки 1.3137, поддерживал пару, однако европейский максимум 1.3145 ограничивал рост. Далее продажи возобновились, и пара опустилась к 1.3054.

EUR/JPY обвалилась под 200-дневную скользящую среднюю, достигнув отметки 105.55.
Иена в целом укрепилась на фоне падения доходности в США до месячных минимумов. USD/JPY открыла нью-йоркскую сессию вблизи 81.20, позже обвалившись к 80.65.

Сырьевые валюты пострадали больше других. USD/CAD вырос к 1.0043, а AUD/USD опустился к 1.0248.

По материалам Dow Jones Newswires.

Активны покупки по отложкам евра от 1.3120 (стоп в б/у), фунт от 1.5910. По евре следим за уровнем 1.3170 (у меня здесь пробитая линия поддержки от минимума января) и 200-часовая МА.
Фунт прорвал-таки 1.5910, на 1.5940 часовая линия сопротивления, 1.5976- нижняя граница облака Ишимоку на неделях, чуть выше 200-недельная МА. Тяжело ему буде снова приблизиться к 1.60- ИМХО. Ну а вокруг 1.59 теперь формируется поддержка.

Уровень занятости в Австралии вырос сильнее прогнозов

В марте число платёжных ведомостей в Австралии выросло сильнее, чем прогнозировали аналитики, а результате чего текущий квартал продемонстрировал лучшую динамику с 2010.
Число новых рабочих мест увеличилось на 44 тыс., тогда как экономисты, опрошенные Bloomberg News, прогнозировали прирост на 6,5 тыс. Что касается ставки б/р, то она составила 5,2% против ожиданий 5,3%. Данные были предоставлены бюро статистики в Сиднее.
На прошлой неделе глава РБА Глен Стивенс намекнул на то, что после 3-месячной паузы в отношении монетарной политики могут быть предприняты определённые действия, а именно: если экономический рост окажется слабее прогнозов и спровоцирует замедление темпов инфляции, ставки могут быть понижены, даже несмотря на позитивные прогнозы по занятости.
"Такие данные как сегодня служат чем-то вроде проверки рыночных ожиданий, а именно того, насколько возрастёт число прогнозов понижения ставки в этом году", - пишет Су-Лин Онг из RBC Capital Markets в Сиднее.

Лондон FX: евро помешали оффера

- Ежемесячный бюллетень ЕЦБ повторил заявления Драги от 4 апреля
- Глава Банка Норвегии: основная проблема Европы - слабый рост
- ЕЦБ, Асмуссен: если Ирландия проявит стремление достичь поставленных целей, у нее есть шанс вернуться на рынки до конца спасения
- Итоги аукциона в Италии: продано бумаг с погашением в 2015 г. на Е2,88 млрд.
- Правительство Японии: в апрельском отчете экономическая оценка осталась без изменений
- ЕЦБ, Лииканен: Испания может привести госфинансы в порядок, несмотря на текущее недоверие рынков
- Франция: март, CPI +0,8% м/м, +2,3% г/г против прогноза +0,6% м/м,+2,1% г/г
- Великобритания: февраль, торговый баланс -8,772 млрд. ф. ст. против прогноза -7,7 млрд. ф.ст.
- Е-17: февраль, промпроизводство +0,5% м/м, -1,8% г/г против прогноза -0,3% м/м, -1,8% г/г
Греция: январь, ставка б/р 21,8% против 21,2% в декабре
Оффера, расставленные в районе $1.3150, помешали попыткам евро/доллара продолжить восстановление, после чего пара обосновалась в довольно тесном диапазоне $1.3100/50. Сильные данные по промпроизводству ограничили снижение, вызванное не оправдавшими ожидания результатами аукциона в Италии.
В начале торгов валюта восстановилась до уровня $1.3150, где появились полуофициальные продажи, отправившие цены к отметке $1.3102. Восстановившись до $1.3125, пара вновь откатилась в зону $1.3118. Сильные показатели европейского промпроизводства помогли евро/доллару восстановиться до $1.3135, в то время как неутешительные результаты аукциона в Италии заставили единую валюту повторно протестировать минимумы. Позже пара обосновалась выше $1.3120.
Доллар/иена начала торги на отметке Y80.95, укрепившись на покупках кросса до Y81.05 и затем до внутридневных максимумов на Y81.13, после чего пара откатилась на фиксации прибыли к уровню открытия. Спрос на понижении помог цене восстановиться до Y81.05. Кросс отметился на максимумах Y106.60, после чего ослаб до Y106.10.
Британец, тем временем, продолжил восстановление до максимумов на $1.5955, а кросс ушел к отметке stg0.8227. Данные по торговому балансу не вызвали заметной реакции фунта.
По материалам Dow Jones Newswires.

Если пара chf jpy сегодня удастся закрепится выше уровень 88.76 то рост продолжится к уровню 89.36 / 89.89 и может 90.34
Если не сумеет то пара chf jpy немного откатится к уровню 88.36 далее попытка еще раз пробить уровень 88.76
Удачных торгов на рынке форекс )))

Китайские отчеты отбили у рынка интерес к риску
После того, как ВВП Китая не оправдал не только смелые слухи, появившиеся вечером, но и официальный консенсус-прогноз, оззи моментально обвалился из области $1.0450 и протестировал уровень $1.0400, отметив минимумы в районе $1.0392. Сейчас пара явно нацелилась на поддержку $1.0381, совпадающую с 200-дневной MA.
Тем временем кроссы с участием иены также валятся, отражая повсеместное бегство от рисков. Евро/иена, только что торговавшаяся вблизи отметки 107, теперь вернулась в районе утреннего минимума Y106.62. Больше всех пострадал кросс оззи/иена, ушедший от внутридневного максимума Y84.77 ниже утреннего азиатского минимума Y84.40, в район Y84.28.
Национальное бюро статистики Китая - о светлых сторонах отчета по ВВП
В ходе пресс-конференции, последовавшей за релизом блока экономической отчетности Китая, спикер Национального бюро статистики заявил, что последовательность показателей свидетельствует о стабилизации темпов экономического роста в 1-м квартале и устойчивом росте экономики, фундаментальные показатели которой не претерпели никаких изменений.
Данные за март выглядят сильнее, чем за январь-февраль, и это добрый знак для экономики, отметил спикер.
Также бюро статистики сообщило, что показатели экономического роста за 1-й квартал по-прежнему находятся в "разумном диапазоне", хотя и признало наличие в экономике определенных проблем, требующих решения, отметив, в частности, что стабилизация экспорта стала более сложным процессом, а инфляционное давление сохраняется, а прибыль производителей падает.

Лондон FX: все по схеме - покупай на слухах, продавай на фактах
Коррективный откат евро/доллара от уровней $1.3213, достигнутых вчера вечером, продолжился в европейскую сессию. Пара встретила поддержку на уровне 61.8% от вчерашнего роста от $1.3102 дo $1.3213 - $1.3144.
Слухи о том, что отчет по ВВП Китая отразит существенный рост, не оправдались. Показатель вышел ниже прогнозов, а тем более ниже уровней, фигурировавших в рыночных слухах, что вызвало закрытие рисковых позиций в европейскую сессию. Евро/доллар остается под давлением перед открытием нью-йоркской сессии. Некоторые трейдеры предлагают отслеживать уровень Y106.30 по евро/иене, ниже которого нас ждет дальнейшее падение.
Обзор торгов по евро
Пара открылась под давлением в Европе, передвинув минимумы до $1.3161. Однако неспособность продолжить снижение вызвала покупки и «короткое сжатие». Пара восстановилась выше $1.3180, где встретила оффера полуофициальных инвесторов. Далее она вновь снизилась на фоне новостей из Испании и неподтвержденных слухов о том, что агентство Moody's планирует понизить рейтинги нескольких европейских банков в начале мая. Прорыв $1.3160 вызвал падение к $1.3144 (61.8% $1.3102/1.3213), но затем пара поднялась выше $1.3150.
Обзор торгов по иене
Доллар/иена торговалась в пределах узкого диапазона Y80.84 - Y81.02 в начале европейской сессии. На открытии она снизилась к Y80.90 и далее до Y80.84 на фоне падения евро/иены. Далее доллар встретил покупки на снижении и вернулся к Y80.95, но остался под давлением. Евро/иена снизилась к Y106.50 на открытии перед тем, как столкнуться со спросом ближневосточных инвесторов. Однако попытки продолжить рост провалились, и кросс снизился в тандеме с евро/долларом до минимумов Y106.32, расположенных перед поддержкой в виде вершины облака Исимоку. Позже паре удалось восстановиться к Y106.50.
По материалам Dow Jones Newswires.

На 4-х часовом графике индекса Доу, надо полагать будет движение цены вниз, в область «зоны поддержки» 12833 – 12787, затем вероятно движение вверх, в область «зоны сопротивления» 12954 и 13011.

Большинство аналитиков придерживаются медвежьего взгляда на EUR/USD. Европейская валюта продолжает торговаться в рамках нисходящего тренда, несмотря на позитивные новости, такие как масштабный аукцион ЕЦБ по предоставлению европейским банкам 3-летних кредитов.
Скорее всего, в 2012 году единой валюте не удастся повторить подъем, который она совершила в начале 2011 года, прибавив несколько тысяч пипсов. Ожидается, что Европейский Центробанк снизит процентные ставки до исторического минимума в 0.50% или даже еще ниже. Кроме того, ЕЦБ может начать проводить прямое количественное смягчение. В первом квартале пара EUR/USD может опуститься до $1.2550, а затем упасть к $1.2000. Удачным решением может стать продажа евро против австралийца, который будет оставаться на плаву благодаря торговым связям Австралии и Китая, выразившего намерение поддерживать национальные рынки с помощью более мягкой монетарной политики.
Спрэд доходности 2-летних американских и немецких облигаций держится вблизи отметки -12, что является положительным фактором для доллара. Последний раз отрицательное значение было отмечено в марте 2010 года и сохранялось вплоть до июля 2010 года – период соответствует стремительному падению EUR/USD с уровней в районе $1.3300 до минимума за несколько лет в $1.1875.

По данным Bloomberg Correlation-Weighted Indexes, в прошлом году британская валюта прибавила 0.7% по отношению к корзине валют развитых стран (подъем доллара США составил 1.1%, тогда как взвешенный курс евро упал на 1.4%). Стерлинг вырос на 2.3% против евро и снизился на 0.7% по отношению к доллару США. Положительных влияние на курс фунта в 2012 году окажет факт, что эффект от повышения НДС сходит на нет, что будет способствовать снижению инфляционного давления. Кроме того, Олимпийские игры 2012 на некоторое время поспособствуют увеличению туристической активности и потребительских расходов. Негативных моментов для стерлинга определенно больше. Речь идет и о последствиях мер жесткой экономии, и о спаде деловой активности во всем мире, и о негативном влиянии европейского кризиса на экономику Великобритании.

Темпы роста заработной платы британского населения отстают от темпов роста цен в стране, следовательно, располагаемый доход британцев будет снижаться, что, в свою очередь, вызовет спад розничных продаж и общее ослабление экономики Соединенного Королевства.

В 2011 году пара EUR/GBP стабильно снижалась под влиянием долговых проблем в Европе. Европейская валюта упала с годовых максимумов в зоне 0.9080 до недавно побитых уровней в районе 0.8300. Пока укрепление фунта не беспокоит монетарные власти Великобритании. Скорее всего, Банк Англии задумается о том, чтобы предпринять какие-то меры по сдерживанию стерлинга, только если пара опустится к 3-летнему минимуму в 0.8000.

Пара GBP/USD вела себя более волатильно: в течение последних 6 месяцев британская валюта достигла максимума на уровне в $1.66 и побила минимум на отметке в $1.53. Скорее всего, фунт сможет удержаться над поддержкой в $1.52. Если этот уровень будет пробит, пара, возможно, протестирует отметку в $1.50. Восстановление фунта может привести пару наверх к $1.6150. В зависимости от того, как обернется ситуация в первом квартале года, и Великобритания, и США могут запустить еще один раунд количественного смягчения. Эксперты полагают, что британский Центробанк увеличит свою программу покупки активов в феврале, когда завершится текущий этап покупок. До тех пор валютные курсы будут двигаться за счет рыночных сил.

Nomura анализирует связь CAD и нефти
Чарльз Арно из Nomura отмечает, что канадский доллар и цены на нефть крайне тесно взаимосвязаны. Согласно его расчетам, на каждые 10% роста стоимости нефти канадский доллар укрепляется на 1,6%.
Арно также отмечает, что в данный момент "спрэд цены барреля WTI и канадской Western Canada Select расширился до $35 против обычных $20, поэтому котировки пары доллар/канадец сейчас приблизительно на 3,2% выше, чем должны быть". Однако как только потоки в данном сегменте рынка нормализуются, и производители начнут направлять ряд своих доходов в канадскую валюту, пара USDCAD, скорее всего, скорректируется.

на 4-х часовом графике индекса Доу будет движение цены вниз, в область поддержки между уровнями 12928 – 12875, затем вероятно движение вверх, в область «зоны сопротивления» 12954 и 13011.

Испания разместила облигаций на сумму E2.54 млрд., что чуть выше верхней границы планируемого диапазона.
Разместили на сумму E1.12 млрд. под 3.30% со сроком погашения в октябре 2014. Покрытие составило 3,28.
Разместили на сумму E1.425 млрд. под 5.85% со сроком погашения в январе 2022. Покрытие составило 2,42.
Максимальная доходность была выше, чем на предыдущем аукционе.
Изменение доходности соответствовало ожиданием.


Источник: TeleTRADE

Сегодня на торгах в Азии падали большинство фондовых индексов в ожидании размещения госбумаг Испании и Франции, инвесторы обеспокоены резким ростом доли проблемных кредитов в испанских банках. Вместе с тем, падение сдерживается слухами о возможном смягчении денежно-кредитной политики Китая.

Nikkei 225 9,588.38 -78.88 -0.82%

Hang Seng 20,962.95 +182.22 +0.88%

S&P/ASX 200 4,362.73 +14.07 +0.32%

Shanghai Composite 2,378.63 -2.21 -0.09%

Котировки акций гонконгского производителя и ритейлера одежды Esprit Holdings Ltd., который получает 80% выручки в Европе, упали на 3,3%.

Цена бумаг Nippon Sheet Glass Co. обвалилась на 6,9%, приблизившись к минимуму с 1976 года. Гендиректор Nippon Sheet Glass, одного из крупнейших мировых производителей стекла, Крейг Нейлор подал в отставку из-за разногласий с советом директоров.

Рыночная стоимость южнокорейской химкомпании OCI Co. уменьшилась на 2,2% из-за данных о сокращении операционной прибыли.


Источник: TeleTRADE

Дэвид Бланчфлауэр (David Blanchflower), в прошлом член Комитета по Монетарной Политике, начал ожесточённо критиковать текущего управляющего Банком Англии Мервина Кинга, характеризуя его политику как эру власти безумного «тирана».
Бланчфлауэр, заседавший в комиссии по монетарной политике с 2006 по 2009 годы, заявил, что Мервин Кинг управляет Центральным Банком методом «железного кулака» и что способы его правления характеризуются «низкими нравственными показателями», что стало причиной неподготовленности структуры к кризису, сокрушающему мировую экономику в наши дни. «Тиран» ищет лишь своей собственной выгоды, а не пользы для своих подданных, и осуществляет это с помощью крайних и жестоких способов и тактик», сообщил Бланчфлауэер, комментируя способы управления Банка М. Кингом.
Так же Бланчфлауэр отметил, что управляющий ЦБ стал слишком политизированной персоной и, что рассматривает его «флирт с налогово-бюджетной политикой» как «большую ошибку». Глава ЦБ должен отвечать за монетарную политику, но никак не за денежно-кредитную, подчеркнул Д,Б, и что Кинг переступил черту в этом вопросе, одобрив программу «жёсткой экономии».
Вмешавшись в обсуждение по поводу приемника Кинга в следующем году, Бланчфлауэр призвал власти назначить на его пост «чужака», указав на таких людей как министр торговли Лорд Грин (Lord Green), бывший управляющий банком HSBC и Джон Ворлей (John Varley), бывший глава Barclays Bank, а так же Гас О'Доннел (Gus O'Donnell), вышедший на пенсию секретарь правительства.
Спекуляции, начатые Бланчфлауэром, вызваны вестью, что Марк Карни (Mark Carney), глава Банка Канады заявил о поиске работы, на что последовал «ответный удар» от Джона Писа (John Peace), управляющего Standard Chartered bank который заявил, что Банку Англии нужен Британский глава.
«Я бы предпочёл, кого-нибудь из Соединённого Королевства, человека, имеющего связи с государственными институтами и способного сразу «взяться за дело»», сказал сэр Джон... и добавил, что он «вовсе не против» если лучший кандидат будет из-за границы, но всё же «в идеале лучше если бы этот человек был Британцем».
Сэр Мервин Кинг занимает должность управляющего ЦБ вот уже 10 лет и его отставка намечена на 30 июня 2013 года. Его приемник унаследует новый, укреплённый банк и будет в ответственности за большую часть мер по финансовому регулированию и денежно-кредитной политике. На данный момент самым «широко приветственным» кандидатом является Пол Такер (Paul Tucker).
Аналитическое сообщество считает, что ситуация пока не способна повлиять на курс Британской национальной валюты.

Источник: Forex Euroclub

Азия FX: китайские данные раскачали рынки в начале торгового дня
- Китай: апрель, предв. PMI HSBC 49,1 против 48,3 в марте;
- Австралия: 3 кв., PPI -0,3% кв/кв, +1,4% г/г;
Сообщение инвестиционного банка США о том, что у ЦБ Японии нет выбора, кроме как продолжать смягчение монетарной политики, спровоцировало рост иены по всем фронтам. Пара AUD/JPY на фоне бегства от рисков и в преддверии выхода данных по PPI Австралии обновила сессионные минимумы, однако публикация превзошедшего прогнозы PMI Китая помогла ценам восстановиться. Диапазоны пар были следующими: USD/JPY - 81.23/66; AUD/JPY - 83.86/84.73
Оззи оставался под давлением, поскольку игроки боятся рисковать перед завтрашним выходом данных по инфляции. Несмотря на тот факт, что обычно взаимосвязи CPI и PPI не наблюдается, наблюдаемое в последнее время снижение стоимости экспорта и обвал цен производителей повысило шансы на то, что слабые темпы роста потребительской инфляции вряд ли смогут заставить РБА понизить процентную ставку.
Евро оставался под воздействием выборов во Франции. Тот факт, что к власти может прийти придерживающийся правых взглядов кандидат, выступающий против мер экономии, является негативным фактором для единой валюты. В целом, пара EUR/USD балансировала в пределах относительно узкого диапазона 1.3175/1.3210.

Нью-Йорк FX: к экономическим проблемам добавилась политическая неопределенность

В понедельник доллар понес незначительные потери против евро и иены по сравнению с утренними значениями сессии, что не помешало ему удержать за собой основную часть позиций, отвоеванных у единой валюты в начале этой недели.
Так, евро/доллар заканчивал торги в районе $1.3150 против утренней цены в США $1.3135, держась у верхней границы узкого нью-йоркского диапазона $1.3104/56.
Доллар/иена, тем временем, торговалась перед закрытием сессии у Y81.10 - в районе цены открытия, практически не подавая признаков жизни в диапазоне Y81.03/16.
В целом торги проходил под знаком низкой активности и вялой консолидации, последовавшей за волной бегства от рисков, прокатившейся по финансовым рынкам.
Причиной уклонения от рисков стало сочетание факторов, каждый из которых не оказал бы на игроков столь сильного влияния, но в целом смесь оказалась довольно гремучей.
Так, еще рано утром Китай опубликовал оказавшиеся слабоватыми данные по производственной активности (49,0). Однако еще более разрушительное воздействие оказала европейская сессия, когда еврозона также сообщила о слабых показателях PMI.
Эти новости поступали на фоне общей политической неопределенности в Европе (выборы во Франции, отставка правительства в Голландии). Этот новый фактор, заявивший о себе, заставил многих трейдеров задуматься о том, что недалек тот день, когда рынки осознают негативной влияние мер жесткой бюджетной дисциплины на некогда стабильные политические режимы. Кроме того, высока опасность того, что новые лидеры, которые придут к власти на плечах недовольного электората, начнут проводить экспансионистскую политику раздувания долга.
Как следствие, евро, побывавший в прошлую пятницу над отметкой $1.3200, отметил пиковый минимум на $1.3104. Пока паре удалось сформировать основание перед $1.3100 и оттолкнуться от него, однако трейдеры опасаются, что прорыв этого уровня нацелит медведей на $1.3000, а если будет пробита и эта отметка, то уже в ближайшие недели цена может скатиться к $1.2600.

Азия FX: оззи - главный лузер сессии

Звездой сегодняшней азиатской сессии стал AUD и его реакция на отчет CPI. Неожиданно слабые показатели австралийской инфляции спровоцировали стремительный обвал оззи, поскольку после недавних отчетов по PPI и ценам на экспорт подтвердили общую тенденцию к падению цен и практически зацементировали вероятность понижения ставки РБА на следующей неделе как минимум на 25 б.п. до 4,00%.
Валюта за считанные минуты рухнула от $1.0323 к пиковым минимумам на $1.0256.
Тем временем USD/JPY поначалу вернулась к своим "старым штучкам" и притаилась в Азии в 12-пунктовом диапазоне. Немногим лучше обстояли дела и у EUR/USD, торговавшегося в диапазоне $1.3145-57.
Впрочем, впоследствии USD/JPY, наконец-то ожила и скатилась под отметку 81.00 к минимуму Y80.86, а AUD/USD все-таки снес барьер на $1.0250 и передвинул сессионные минимумы к $1.0247 под мощным влиянием продаж AUD/JPY (кросс обвалился на фигуру, с Y83.82 до Y82.82).
Однако евро из своего диапазона так и не вышел, воспользовавшись всеобщим вниманием к оззи для того, чтобы перевести дух после вчерашнего давления, обусловленного усилением как экономической, так и политической неопределенности в еврозоне.
Тем не менее, в целом аналитики отмечают усиление обеспокоенности перспективами единой валюты и ее подверженность понижательным рискам в ближайшее время.
(ГК FOREX CLUB)

На 4-х часовом графике индекса Доу, надо полагать, что будет движение вверх, в область сопротивления между уровнями 13056 и 13137, затем вероятно движение цены вниз, в область между нижней границей «зоны поддержки» и уровнем 12768.