Иена анализ и торговые сигналы USD/JPY: эксперты МВФ рекомендовали Банку Японии продолжить корректировку стоимости заимствований

Напомним, текущие прогнозы предполагают незначительное замедление годовой динамики с 3,5% до 3,4%, при этом, в месячном выражении показатель, вероятно, скорректируется на прежние 0,4%. В свою очередь, базовая инфляция без учёта продовольственных товаров и энергоносителей за аналогичный период опустится с 3,8% до 3,6% в годовом выражении и с 0,4% до 0,3% — в месячном. В случае, если предварительные оценки аналитиков оправдаются или индекс потребительских цен окажется выше предполагаемых значений, участники торгов пересмотрят свои ожидания в отношении возможного снижения процентной ставки ФРС США в текущем году. Сейчас в качестве основного сценария рассматривается вероятность двух сокращений стоимости заимствований до конца календарного года по 25 базисных пунктов каждое, первое из которых может состояться уже в ходе сентябрьского или ноябрьского заседаний. Негативную динамику доллара поддержали и опубликованные накануне апрельские данные по индексам цен производителей: в месячном выражении значение ускорилось на 0,5% после падения на 0,1% ранее, хотя аналитики рассчитывали только 0,3%.

Тем временем, Международный валютный фонд (МВФ) рекомендовал Банку Японии постепенными темпами продолжать «ястребиный» курс монетарной политики и корректировку процентной ставки, отметив при этом, что покупка государственных облигаций, вероятно, поможет смягчить чрезмерные изменения в доходности, которые могут подорвать макрофинансовую стабильность во время этого исторического переходного периода. В то же время эксперты сохранили прежние оценки относительно динамики реального валового внутреннего продукта (ВВП) страны на уровне 0,9% в 2024 году и 1,0% — в 2025 году. Помимо этого, они уверены в восстановлении потребления во второй половине 2024 и 2025 годов на фоне коррекции уровня заработной платы, договорённость о которой была достигнута с профессиональными союзами в марте.

В четверг в 01:50 (GMT+2) будут представлены данные по ВВП Японии за первый квартал, где прогнозируется негативная динамика с 0,1% до −0,3% в квартальном исчислении и с 0,4% до −1,5% — в годовом. В свою очередь, мартовская статистика по промышленному производству может зафиксировать коррекцию показателя с −0,6% до 3,8%.

Уровни поддержки и сопротивления

На дневном графике полосы Боллинджера демонстрируют попытку разворота в горизонтальную плоскость: ценовой диапазон сужается, оставаясь достаточно просторным для нынешнего уровня активности на рынке. MACD растёт, сохраняя прежний сигнал на покупку и располагаясь выше сигнальной линии. Стохастик, достигнув максимальных значений, разворачивается в нисходящую плоскость, сигнализируя в пользу развития коррекционного снижения в ближайших временных интервалах.

Уровни сопротивления: 156.50, 157.00, 157.50, 157.98.

Уровни поддержки: 156.00, 155.50, 155.00, 154.50.

Торговые сценарии

Короткие позиции стоит открывать после пробоя уровня 156.00 с целью 155.00. Стоп-лосс — 156.50. Срок реализации: 1-2 дня.

Отскок от уровня 156.00 как от поддержки с последующим пробоем отметки 156.50 может стать сигналом к открытию длинных позиций с целью 157.50. Стоп-лосс — 156.00.