Технический анализ по рынкам форекс, нефти и золота.

ЕВРО - Евро существенно не изменил позиций в ходе выступления главы ЕЦБ Марио Драги, который воздержался от комментариев по поводу монетарной политики, которые вероятней всего станут основным моментом завтрашнего выступления главы центрального банка..
EUR/USD стабилизировался немногим выше $1.0700. Ниже пятничных минимумов поддержка находится на $1.0660 (минимумы 21 апреля). Ближайшее сопротивление теперь находится на $1.0820, выше - в зоне $1.0880/90 (максимумы 6 ноября).


ИЕНА Спрос на доллар несколько снизился на фоне выходных в США.
Утром доллар вырос без особых фундаментальных причин. Статистика Китая привлекла мало внимания у азиатских валют, включая иену.

Обзор Reuters показал, что индекс уверенности среди японских промышленников упал в ноябре третий месяц подряд до 2,5-летних минимумов. Это говорит о том, что опасения относительно спроса со стороны Китая сохраняются.

Представитель Банка Японии Харада в среду заявил, что нет необходимости сейчас продолжать смягчать политику:

-однако в случае необходимости ограничений не будет;

-мой прогноз немного слабее, чем прогноз Банка Японии;

-экономика восстанавливается умеренными темпами;

-рост цен без роста занятости будет провалом политики регулятора;

-падение объема производства в Китай продолжит влиять на занятость;

-отсрочка с достижением цели по инфляции сама по себе не вредит авторитету Банку Японии;

-Банк Японии не нуждается в смягчении политики, если отсрочка с достижением инфляционных целей связана с падением цен на нефть;

-без сомнения Банк Японии должен смягчать политику, если отсрочка с достижением инфляционных целей связана будет связана со слабостью потребления и доходами домохозяйств.
USD/JPY снизился под Y123.00. Сопротивление теперь отмечается на Y124.45 (максимумы 21 июля) и Y125.25 (максимумы августа). Поддержка расположена на Y122.70 (сессионные минимумы), ниже - в области Y122.00.


ФРАНК Швейцарский франк остается в диапазоне на фоне отсутствия катализатора, который смог бы сдвинуть курс.

Вероятность повышения ставки поддерживает доллар США, который растет после пятничного отчета по занятости, который превысил прогнозы, поддержав ожидания по ставкам. Однако сильный доллар делает сырье более дорогим и менее привлекательным для инвесторов.
USD/CHF торгуется в районе Chf1.0040. Выше серьезное сопротивление находится на Chf1.0087 (максимум 10 ноября), затем на Chf1.0130 (максимумы 12 марта). Поддержка остается на Chf0.9980, затем - в области Chf0.9840 (минимумы 2 ноября).



СТЕРЛИНГ Фунт восстановился после комментариев представителя Банка Англии Хелдейна, который сказал, что рост зарплат в Великобритании остается слабым, а грядущее повышение ставки будет постепенным.

Фунт утратил импульс роста после данных, показавших, что рынок труда Британии не оправдал надежд экспертов.

Между тем, фунт сейчас очень точно отображает ожидания по ставкам. Если экономика Великобритании утратит импульс роста, окно для возможного повышения ставок Банком Англии еще больше сузится. Кроме того, вероятность выхода Британии из ЕС также добавит стерлингу волатильности.

Временное давление на фунт в среду оказала британская статистика, которая показала, что в октябре количество заявок на трудоустройство выросло на 3.3K против прогноза в +1.5K и предыдущего значения в 0.5K. Отдельный отчет засвидетельствовал снижение уровня безработицы до 5.3% в сентябре, в то время как средние зарплаты оказались ниже ожиданий.
GBP/USD стабилизировался в непосредственной близости от $1.5200. Ближайшее сопротивление находится на $1.5220 (пятничный максимум). Поддержка располагается в районе $1.4940 (минимум 23 января).

НЕФТЬ - Нефтяные фьючерсы оставались во вторник в рамках диапазона без определенной тенденции после того, как ведущая организация на рынке нефти заявила, что решение ОПЕК сохранить объемы добычи могут привести к дальнейшему падению цен до конца текущего десятилетия.

В обзоре мирового рынка энергоносителей Международное Энергетическое Агентство (МЭА) заявило, что “производственная стратегия ОПЕК заключается в завоевании большей доли рынка”, что продолжит сдерживать цены на нефть марки Brent в районе $50 за баррель до конца десятилетия. Самый оптимистический сценарий предусматривает восстановление цен в область $80 за баррель к 2020 году, поскольку рынок останется перенасыщенным.

Аналитики ожидают, что ОПЕК продолжит удерживать объемы добычи на текущих уровнях на очередном заседании 4 декабря в Вене.

Между тем, есть признаки того, что Саудовская Аравия (основная нефтяная страна ОПЕК) вступает в борьбу за европейский рынок. Аравия недавно понизила цены для европейских стран и начала поставлять нефть в Швецию и Польшу в обход России, которая считает европейский рынок заявила своим основным рынком сбыта.

Во вторник участники рынка также будут ожидать статистику по запасам. американский Институт Нефти во вторник вечером опубликует свои данные, в то время как министерство топлива США обнародует официальную статистику в среду.
Нефтяная компания BP PLC прогнозирует, что цены на нефть останутся в диапазоне $60 за баррель еще как минимум три года, поскольку предложение продолжает опережать спрос. Об этом заявил Майкл Таунхенд, глава подразделения компании на Ближнем Востоке.
Нефть марки WTI торгуется в районе $44.25 и преодоление $45.81 откроет дорогу на $47.44 (даунтренд с $50.92) и затем - на $48.36 (максимум 3 ноября). Между тем, поддержка находится на $42.58 (минимум 27 октября). Ниже поддержка расположена на $40.85 (23.6% Фибо движения с $37.75 до $50.92) ив итоге $37.75 (минимум 24 августа 2015 года).

ЗОЛОТО - Фьючерсы на золото остаются под давлением во вторник после того, как накануне драгоценный металл прервал 7-дневный период снижения. В понедельник золото смогло завершить торговую сессию выше 5-летнего минимума на $1,085.50 за унцию.

Однако сильный доллар продолжает оказывать давление на золото, делая его дороже в долларовом выражении, что негативно сказывается на спросе. Инвесторы ожидают, что в декабре ФРС повысит ставку, что и поддерживает доллар.

Под занавес торгов вторника золото протестировало 3-месячный минимум, снизившись к $1,085 за унцию.
Золото смогло слегка восстановиться, однако в целом остается под давлением. Ниже поддержка находится на $1,079.50 и $1,071.00, в то время как сопротивление отмечается в области $1,094.50 и $1,100/$1,098.20 (минимум 11 сентября).

ЕВРО - Евро остается под давлением и торгуется в районе 1.0700, поскольку возобновившиеся покупки доллара способствуют укреплению настроений на продажу курса.

Евро находится под давлением на фоне спекуляций, что на декабрьском заседании ЕЦБ пример решение о дальнейшем стимулировании экономики региона, причем не исключено снижение депозитной ставки.

По мнению экспертов, существует большая вероятность, что ЕЦБ снизит ставку по депозитам на 10 б.п., тогда как сейчас она уже является отрицательной и составляет -20 б.п.

Представитель ЕЦБ Лииканен в своем выступлении сказал, что по ставкам еще ничего не решено, а только монетарной политики недостаточно для обеспечения устойчивого роста экономики.
EUR/USD стабилизировался в области $1.0700. Ниже пятничных минимумов поддержка находится на $1.0660 (минимумы 21 апреля). Ближайшее сопротивление теперь находится на $1.0820, выше - в зоне $1.0880/90 (максимумы 6 ноября).

ИЕНА - Доллар вырос против японской иены во вторник, поскольку снижение на фондовом рынке США не смогло поддержать спрос на японскую валюту. Участники рынка уже закладывают в цен декабрьское повышение ключевой ставки ФРС, что и поддерживает доллар США. Между тем, на данный момент курс слегка отошел от сессионных максимумов.
USD/JPY закрепился выше Y123.00. Сопротивление теперь отмечается на Y124.45 (максимумы 21 июля) и Y125.25 (максимумы августа). Поддержка расположена на Y122.60 (часовые минимумы пятницы), ниже - в области Y122.00.

ФРАНК - Доллар продолжает укрепляться, поскольку участники рынка уже закладывают в цены декабрьское повышение ключевой ставки ФРС, что и поддерживает доллар США. Между тем, на данный момент курс слегка отошел от сессионных максимумов.

Опрос Reuters относительно ставок ФРС показал:

-70% ожидают повышение в декабре против 55% в октябре;

-ставка ФРС ожидается на уровне 0.375% к концу декабря;

-прогнозы по экономике США не изменились: 2.7% на 4 кв. и 2.6% на 2016 год.
USD/CHF торгуется в районе Chf1.0074. Выше серьезное сопротивление находится на Chf1.0130 (максимумы 12 марта). Поддержка остается на Chf0.9980, затем - в области Chf0.9840 (минимумы 2 ноября).

СТЕРЛИНГ - Британский фунт стерлингов продолжил консолидироваться во вторник, при этом стерлинг держится неплохо, учитывая укрепление доллара.

После резкого падения на прошлой неделе на фоне пессимистических намеков Банка Англии в четверг и сильного отчета по занятости в США, GBP/USD смог восстановиться в последние сессии, хотя рост был сдержан.
GBP/USD стабилизировался в районе $1.5100. Поддержка располагается в районе $1.4940 (минимум 23 января). Ближайшее сопротивление находится на $1.5140/50 (пятничный часовой максимум), выше - на $1.5220 (пятничный максимум).

НЕФТЬ - снижалась в пятницу, увеличивая недельные потери после публикации более сильного, по сравнению с прогнозами, отчета по занятости в США, который усилил вероятность повышения ключевой процентной ставки ФРС на декабрьском заседании.

Более того, недавние сообщения о том, что ОПЕК не планирует сокращать объемы добычи нефти также усиливают спекуляции относительно дальнейшего перенасыщении рынка, что также не поддерживает цены.

На геополитическом фронте стоит отметить, что в Ливии продолжается политическая забастовка, которая привела к сокращению объемов добычи нефти в стране примерно на 70,000 баррелей до 400,000 баррелей в сутки.

За неделю нефть подешевела примерно на 4.8%.
С технической точки зрения, поддержка сейчас расположена на $41.78 (минимум 28 августа), далее - на $40.85 (23.6% Фибо движения $37.75-$50.92) и на $37.75 (минимумы 24 августа 2015 года). С другой стороны, преодоление $48.00 откроет дорогу на $48.36 (максимум 3 ноября).

ЗОЛОТО - направляется к минимумам июля на $1070 за унцию, поскольку ралли доллара может продолжиться и на следующей неделе на спекуляциях роста ставок в декабре. Металл снижается восемь дней подряд и заканчивает третью неделю снижением.

Цены на золото в пятницу продолжили падать и показали минимумы в районе $1087.00 за унцию (минимум с 10 августа) на фоне роста вероятности повышения ключевой ставки ФРС в декабре после публикации октябрьского отчета по занятости.
С технической точки зрения, ближайшая поддержка находится на $1085.29 (минимум 20 июля), ниже вероятно тестирование июльских минимумов на $1070 за унцию. Ниже потери могут увеличиться до $1032.30 (максимум марта 2008 года). С другой стороны, коррекционное ралли может столкнуться с сопротивлением на $1100, выше - в области $1120.68 (61.8% движения с минимума июля до максимума октября).

ЕВРО - упал после выхода отчета по рынку труда США. Курс оказался под давление после того, как опубликованный отчет показал, что в октябре экономика США смогла создать 271K новых рабочих мест против сентябрьского роста в 137K (пересмотр с 142K). Вдобавок ко всему уровень безработицы снизился до 5.0%.

Евро является наиболее уязвимой валютой перед данным отчетом. Поскольку отчет превысил прогнозы, это привело к автоматическому выводу, что ставки ФРС в декабре будут повышены. Напомним, что в то же время ЕЦБ уже неоднократно намекал о возможности дальнейшего смягчения монетарной политики в декабре.
С технической точки зрения, EUR/USD показал минимумы в районе $1.0700, пройдя ряд поддержек на $1.0830 и $1.0800 (минимумы 20 июля). Ниже дневных минимумов поддержка находится на $1.0660 (минимумы 21 апреля). Ближайшее сопротивление теперь находится на $1.0820, выше - в зоне $1.0880/90 (максимумы 6 ноября).


ИЕНА - подешевела на фоне сильного отчета по занятости в США. Курс достиг новых 2 ½-месячных максимумов. После фазы консолидации ниже Y123.00, USD/JPY обновил максимумы последних 11 недель в районе Y123.26.

Управляющий Банка Японии, Курода в пятницу заявил, что фундаментальные показатели состояния японской экономики остаются солидными, а премьер-министр страны Абэ отметил, что избыточная сила иены скорректирована.
С технической точки зрения, USD/JPY стремительно вырос к Y123.25 на фоне укрепления доллара. Сопротивление теперь отмечается на Y124.45 (максимумы 21 июля) и Y125.25 (максимумы августа). Поддержка расположена на Y122.60 (часовые минимумы), ниже - в области Y122.00.


ФРАНК - резко упал в пятницу, обновив многонедельные минимумы против доллара после того, как опубликованный отчет показал, что в октябре экономика США смогла создать 271K новых рабочих мест против сентябрьского роста в 137K (пересмотр с 142K). Вдобавок ко всему уровень безработицы снизился до 5.0%.

Ранее позитивный тон американской валюте задала глава ФРС Джанет Йеллен, которая дала понять, что в случае сохранения позитивной динамики американской экономики, процентная ставка в США может быть повышена в декабре.

По словам Йеллен экономика США работает хорошо, ситуация на рынке труда в значительной мере улучшилась, хотя темпы роста новых рабочих мест в последнее время снизились

Представитель ФРС Эванс, что пятничные данные по занятости поддерживают прогноз по ставкам, с чем согласился и его коллега Буллард.

Согласно показаниям фьючерсов на федеральные фонды, вероятность повышения ключевой процентной ставки ФРС в декабре заметно выросла после сегодняшнего отчета по занятости.

На данный момент вероятность повышения в декабре составляет 71.7% против 58% до публикации отчета. Вероятность повышения в январе составляет 75.8%, а в марте - 85.2%.
С технической точки зрения, USD/CHF ускорил свой рост в пятницу, установиd 8-месячный максимум в районе Chf1.0070. Выше серьезное сопротивление находится на Chf1.0130 (максимумы 12 марта). Поддержка остается на Chf0.9980, затем - в области Chf0.9840 (минимумы 2 ноября).


СТЕРЛИНГ - продолжил снижение. Давление на стерлинг с одной стороны оказывали смешанные результаты по промышленному производству в Великобритании, а с другой - растущий спрос на доллар.

Ранее фунт оказался под давлением после выступления главы Банка Англии Марка Карни, который уклонился от комментариев о возможности повышения ставки в этом году. В целом, его выступление было расценено, как более мягкое, чем прошлые. Кроме того, свою лепту внесли пересмотры в сторону понижения прогнозов по инфляции и ВВП.

Пятничные данные по занятости в США лишь подлили масла в огонь, укрепив позиции доллара против остальных валют.
С технической точки зрения, GBP/USD в ходе обвала, спровоцированного стремительным ростом доллара, показал минимумы на $1.5030 прежде, чем восстановиться к $1.5060. Ниже поддержка располагается в районе $1.4940 (минимум 23 января). Ближайшее сопротивление находится на $1.5140/50 (часовой максимум), выше - на $1.5220 (дневной максимум).

НЕФТЬ - марки WTI восстановилась на 0.6% до 45.50, после обвала почти на 6% в ходе двух предыдущих сессий на фоне резкого укрепления доллара и спекуляций относительно сохранения тенденции роста запасов сырья на фоне слабого спроса.

Наряду с данными по рынку труда США, сегодня также следует обратить внимание на еженедельные данные компании Baker Hughes о количестве функционирующих нефтедобывающих вышек. на прошлой неделе, напомним, показатель снизился на 16 до 578.

С технической точки зрения ближайшее сопротивление располагается на $46.85 (38.2% Фибо $62.58-$37.75 и максимум 29 октября), его преодоление сделает целью роста $48.40 (100-дневное SMA) и $49.60.
Ближайшая поддержка находится на $45.00, на $43.35 (23.6% Фибо $61.58-$37.75) и на $43.20 (минимум 2 сентября).

ЗОЛОТО - восстанавливается в рамках технической коррекции падения, спровоцированного выступлением председателя ФРС Йеллен, результатом которого стало увеличение вероятности повышения повышения ставки ФРС в декабре до 58% против 50% .

Теперь в центре внимания пятничный отчет по занятости, который приобретает особое значение. В настоящее время прогноз предполагает рост показателя на 180,000, по мнению наблюдателей, даже более скромные данные, чуть выше 165,000-170,00 при условии роста зарплат, могут оказаться сигналом того, что ФРС начнет процесс повышения ставки в декабре.

Золото в настоящее время на спотовом рынке торгуется на 1109.25, при этом сопротивление находится на 1113.50 (максимум 10 сентября) и 1119 (максимум 1 октября). Между тем, основная поддержка находится на 1105.80 (минимум 2 октября), ниже - на 1100/1098.20 (минимум 11 сентября).

ЕВРО - Евро смог стабилизироваться, незначительно восстановившись из области вчерашних минимумов после публикации более слабых по сравнению с ожиданиями данных по рынку труда США. Ранее евро находился под давлением после того, как данные по розничным продажам Еврозоны не оправдали надежд. Так, розничные продажи в сентябре упали на 0.1% м/м, тогда как ожидался рост на 0.2%, по отношению к прошлому году продажи выросли на 2.9% против ожидавшихся 3.0%.

Глава ЕЦБ Марио Драги заявил, что ценовая стабильность необходима для экономического процветания

- дефляция может спровоцировать усиление последствий дестабилизации;

- у ЕЦБ высокая степень независимости;

- ЕЦБ должен решить, повлияет ли слабая экономическая среда на возможность возврата к ценовой стабильности;

- ЕЦБ всегда действовал в соответствии с мандатом;

- эффективность программы количественного смягчения не вызывает сомнений;

- у ЕЦБ в распоряжении есть довольно много инструментов;

- ЕЦБ должен решить может ли программа QE противостоять глобальным рискам.

В 07:00 GMT выйдет отчет по промышленному производству в Германии.

В 13:30 GMT выйдет основной отчет недели по рынку труда США. Количество новых рабочих мест, созданных вне с/х в США в октябре ожидается на уровне 180K против 142K в сентябре. Уровень безработицы (как ожидается, останется на отметке 5,1%.

EUR/USD стабилизировался. Накануне курс снизился к $1.0830. Поддержка остается в области сессионных минимумов, ниже - в районе $1.0800 (минимумы 20 июля). Ближайшее сопротивление теперь находится на $1.1090/$1.1100 (максимумы среды).



ИЕНА - курс USD/JPY в целом сохраняет позитивный настрой на фоне вчерашнего выступления Йеллен, а также из-за снижения спроса на иену как на валюту-убежище.
Управляющий Банка Японии, Курода сегодня заявил, что фундаментальные показатели состояния японской экономики остаются солидными, а премьер-министр страны Абэ отметил, что избыточная сила иены скорректирована.

Напомним, что ранее прогнозы по USD/JPY были несколько повышены. Так в частности Danske Bank сейчас ожидает что курс USD/JPY достигнет отметки 121 в течение месяца, 122- в 3-месячной перспективе и 123 в перспективе 6-12 месяцев.

USD/JPY после коррекции пытается продолжить восстановление. Сопротивление - в области Y122.00 и Y123.00 (минимум 27 июля). Поддержка находится на Y120.80, ниже - на Y120.60 (минимумы 3 ноября).


ФРАНК- Индекс доллара достиг 3-месячного максимума против корзины валют и двухмесячного пика против иены на фоне сохранения оптимизма быков по американской валюте после вчерашнего выступления председателя ФРС Йеллен, результатом которого стало увеличение вероятности повышения процентной ставки в США до конце текущего года.

Джанетт Йеллен, в среду дала понять, что в случае сохранения позитивной динамики американской экономики, процентная ставка в США может быть повышена в декабре.

По словам Йеллен экономика США работает хорошо, ситуация на рынке труда в значительной мере улучшилась, хотя темпы роста новых рабочих мест в последнее время снизились

По ее словам, FOMC полагает, что стоило бы повысить ставку в декабре.

В результате вероятность повышения ставки ФРС в декабре выросла
накануне вероятность оценивалась в 50%, а после выступления Джанетт Йеллен выросла до 58%.

В этой связи пятничный отчет о количестве новых рабочих мест в экономике США приобретает особое значение. В настоящее время прогноз предполагает рост показателя на 180,000, по мнению наблюдателей, даже более скромные данные, чуть выше 165,000-170,00 при условии роста зарплат, могут оказаться сигналом того, что ФРС начнет процесс повышения ставки в декабре.

USD/CHF сохраняет позитивный настрой. Сопротивление остается в районе сессионных максимумов на Chf0.9980. Выше серьезное сопротивление находится на Chf1.0130 (максимумы 12 марта). Поддержка остается на Chf0.9840 (минимумы 2 ноября). более серьезная на Chf0.9730 и ниже - в области Chf0.9620.


СТЕРЛИНГ - накануне обвалился после новостей от Банка Англии. Банк Англии оставил ставку без изменений на отметке 0,5% и объемы планируемого выкупа активов на уровне £375 млрд. Однако протоколы и отчет по инфляции шокировали инвесторов.

Фунт рухнул после того, как протоколы заседания Банка Англии и отчет по инфляции откровенно разочаровали инвесторов.
Протоколы показали, что МакКафферти единственный голосовал за повышение ставки;

- перспективы мирового роста ниже, чем были в августе;

- есть риски снижения из-за замедления в Еврозоне;

- экономика Британии остается в хорошей форме;

- рост может немного ускориться во второй половине 2016 года.

Отчет по инфляции сказал, что рост фунта продолжает оказывать давление на инфляцию;

- индекс потребительских цен останется ниже 1% до второго полугодия 2016 года;

- в 2017 году индекс потребительских цен составит 2.1%.
Тем не менее, в ходе своего выступления управляющий Банка Англии Карни заявил, что “довольно разумно предполагать, что ставки будут повышены в 2016”.

В 09:30 GMT выйдет отчет по промышленному производству в Великобритании, а в 15:00 GMT ожидается оценка темпов роста ВВП Великобритании от NIESR.

GBP/USD в ходе обвала, спровоцированного спекуляциями о том, что в ближайшем будущем не стоит ожидать повышения ставки в Великобритании, пробил зону поддержки на $1.5220/00 (минимум 07/13 октября) и в настоящее время остается под давлением. Ниже поддержка располагается в районе $1.5160, а более существенная в области $1.5100. Сопротивление остается в районе максимумов 30 октября на $1.5466, преодоление которого откроет дорогу к октябрьским пикам в области $1.5500/05.