Статьи

Совет директоров Банка России определяет уровень ключевой ставки восемь раз в год: на четырех опорных заседаниях, которые проводятся один раз в квартал, и на четырех промежуточных. По итогам каждого заседания Банк России публикует пресс-релиз, а Председатель Банка России выступает на пресс-конференции, комментируя принятое решение и отвечая на вопросы. На 6-й рабочий день после опорного заседания Банк России публикует Доклад о денежно-кредитной политике.

Каждому заседанию Совета директоров по ключевой ставке предшествует длительный процесс подготовки материалов к нему.

Глава ФРБ Нью-Йорка выкатил большое интервью, в котором очень много воды, а сам Дж.Уильямс вилял во все стороны, лишь бы ничего не сказать, кроме того, что ФРС будет опираться на данные и он считает, что цели по ставке в декабрьском прогнозе вполне актуальны. Это не новость, но просто еще одно напоминание рынку. 

Много разговоров о ценах на нефть, новостные агентства все время вбрасывают $35...45...50 за баррель. Но есть статистика Китая по декабрь включительно и Индии по ноябрь...

Крупные эмитенты биржевых фондов отчитались о снижении активов. На прошлой неделе компания Charles Schwab сообщила, что активы ETF упали на 6%, в то время как общий объем активов клиентов упал на 13%. Компания BlackRock, чье подразделение iShares является крупнейшим эмитентом биржевых фондов, сообщила о снижении общих активов под управлением на 16%. 

Наиболее прибыльной на прошлой неделе оказалась сделка на продажу натурального газа NGAS. Трейдер заработал 7,95% за один торговый день или $4536, открыв короткую позицию объемом 0,7 лота и определив продолжение нисходящего движения инструмента.

Будучи второй по стоимости компанией в США после Apple Inc., движение акций Microsoft оказывает огромное влияние на многие ETF. Вес акций в SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) составляет более 5%, а в Invesco QQQ Trust (QQQ) - почти 12%.

Согласно ежемесячному обзору рынка компании Cerulli Edge-European, метавселенные, похоже, станут наиболее стремительно развивающейся тенденцией в европейском секторе.

Goldman Sachs Asset Management преобразовал свою защитную фондовую стратегию в Goldman Sachs Defensive Equity ETF (GDEF) в рамках первого преобразования взаимного фонда в ETF. Инвестиционная стратегия и управление портфелем ETF будут соответствовать стратегии взаимного фонда.

Исследование HANetf показало, что 42% розничных инвесторов, использующих ETF, вкладывают деньги в биржевые фонды определенной тематики. Популярные тематики - чистая энергия, медицинская марихуана, космос и блокчейн.

Самой прибыльной сделкой на прошлой неделе оказалась покупка золота. Трейдер открыл длинную позицию, верно определив начало восходящего тренда, в результате чего всего за несколько дней смог заработать $21 720 с позиции объемом 10 лотов.

Акции технологических компаний уверенно стартовали после неудачного 2022 года. Даже после декабрьских распродаж на долю пяти крупнейших компаний США — Apple Inc., Microsoft Corp., Alphabet Inc., Amazon и Berkshire Hathaway Inc. — приходится 18,9% индекса S&P 500. Это намного выше исторического значения. В среднем около 15%, по данным S&P Dow Jones Indices. 

Экономист, президент Королевского колледжа в Кембридже Мохамед Эль-Эриан в колонке для FT рассуждает о смене парадигмы в традиционном инвестировании и переходе к активному управлению. 

НеQE 

Сегодня опять спросили по QE от Банка России: является ли РЕПО от ЦБ количественным смягчением? Нет конечно. Количественное смягчение предполагает, что центральный банк покупает на рынке какой-либо рисковый актив (не важно зашит в этот актив процентный, кредитный, или иной риск) за соответствующий объем  валюты. Одной из особенностей QE является то, что ЦБ в этом случае мало интересует наличие спроса на ликвидность – он ее вливает в систему скорее насильно на неопределенный срок.  

"Монетка на триллион" стала уже традиционным развлечением в периоды кризиса потолка госдолга, вот и в этот раз про нее вспомнили, но Дж.Йеллен против: 

Девять из десяти управляющих хедж-фондами будут использовать ИИ для обеспечения доходности портфеля в 2023 году, согласно новому опросу 50-ти крупнейших управляющих хедж-фондами, проведенному лондонскими аналитиками Market Makers.