2023 и после: тренды индустрии хедж-фондов. Часть III

Третья часть из серии материалов, в которых мы рассказываем про наиболее значимые тренды индустрии хедж-фондов в будущем, и на то, как они могут повлиять на инвестиционные решения. 

Часть I
Часть II

🌎Растущий интерес к инвесторам из Северной Америки

Ожидается, что значительные и постоянные изменения в 2023 году и далее будут связаны с Brexit. В Европейском союзе свободная торговля между странами-членами ставит государства, не входящие в ЕС, в крайне невыгодное положение, поскольку им приходится бороться за соблюдение правил Европейского союза. Рынок хедж-фондов Великобритании - второй по величине в мире, поэтому некоторые утверждают, что после завершения Brexit акцент сместится на североамериканских инвесторов, а не на европейских.

📉Снижение комиссионных и аутсорсинг

Индустрия хедж-фондов в настоящее время находится в процессе трансформации из-за роста расходов на содержание компании хедж-фонда при одновременном снижении комиссионных. В результате все больше и больше малых и средних предприятий будут стремиться передать на аутсорсинг многие виды деятельности для сокращения расходов, включая технологические, бухгалтерские, нормативно-правовые, маркетинговые и другие виды деятельности, связанные с исследованиями и инвестициями.

Аутсорсинг этих аспектов деятельности хедж-фондов обеспечит более низкие комиссионные, более высокую эффективность и более высокую компетентность. Крупные компании хедж-фондов с собственной инфраструктурой могут искать стратегии диверсификации доходов, например, приобретая конкурирующие компании.

📊Растущее значение частных кредитных стратегий на рынках

Институциональные инвесторы увеличили свое внимание к рынкам частных кредитных стратегий, и ожидается, что эта тенденция сохранится в течение 2023 года и после. Прошлый год изменил методы ведения бизнеса и даже поставил под сомнение жизнеспособность многих компаний, несмотря на то, что правительства предложили обширную поддержку в виде ликвидности. Многие компании не сумели получить доступ к этим средствам, поэтому частным кредитным менеджерам пришлось удовлетворить эту потребность.

Для инвесторов частные кредиты помогли получить новый вид дохода, хеджирования и даже диверсификации в связи с растущей волатильностью их инвестиций и снижением доходности фиксированного дохода в результате пандемии.

Источник "Финансы на пальцах" @finance_forkid #investopedia_forkid