Влияние фундаментальных данных на рынок

Если только не настанет пора выйти теперь с нисходящего канала, ведь смотря еще какие новости. Если глобального плана то могут и всколыхнутьи развернуть ранее намеченное движение, ну как было вчера по этой паре.

Именно фундамент предопределяет тренды , а не технические картины. Техника это только отображение фундаментальных данных, а не наоборот. И здесь не спор о яйце и курицы. Другой вопрос какие релизы являются ключевыми, а какие вызывают краткосрочные колебания актива. Но из маленьких данных формируется значения которые дают рывок рынку и переламывают тренды.

Это положительно скаженся на американской валюте, и негативно на японской. У Америки большой внутренний рынок, чего не сказать о Японии. Я пония живёт за счёт экспорта своей продукции и потеря внешних рынков это удар по экономики. Японцы далгое время уже не могут выйти из состояния дефляции.

Это что значит? Что у них все плохо? Ведь Япония считается развитой страной и соответственно сильной экономикой.
Посмотрела что такое дефляция, это противоположность инфляции. В России инфляция , считается каким-то бичом экономики. Чем же плоха дефляция?

Да, вы правы что дефляция это противоположность инфляции. Но это не всегда хорошо. И инфляция и дифляция это две крайности, т.е. отклонение от нормы. Для растущей экономики должна присутствовать небольшая инфляция и это норма. В мировой практике это значение равно 2 %. При таких темпах плавно растёт и уровень производства и потребления.

Дефляция это тот случай когда цены не растут, и даже снижаются. От этого производители не получают дополнительных прибылей и как следствие появляется застой в экономике в целом.

Доллар против основных валют закончил день с минусом или значением близким к нулю. Несколько неожиданный результат т.к. последние американские экономические показатели были высокими, акции ставят новые рекорды, а доходность американских гособлигаций растет.

Базовый индекс розничных продаж вырос на 0.8 при прогнозе 0.4,
% м/м. Потребительские расходы, инфляция и индекс активности Федерального резервного банка Нью-Йорка оказались лучше, чем ожидалось, а доллар отреагировал соответствующим образом, усилившись относительно большинства валют после появления данных. Пара USDJPY практически достигла 115.00

Разворотным сигналом на японской йене послужил индекс промышленного производства , который показал значение -0.3 при прогнозе 0.1 и предыдущем значении 0.6%. Продлила масла в огонь и Дженат Йеллен , которая обранила фразу о " разочаровавших показателях" рынок воспринял это как действие к продаже доллара.

При всех этих событиях доходности американских бумаг продолжают расти и вероятность повышения процентной ставки через фьючерсы также увеличилось после выступления главы Фрс. Это говорит о том, что доллар стоит ещё при купить.

Трамп уже высказывался о том, что доллар слишком высок. К тому же быстро экономика слишком не растет о чем сказала Иеллен. А значит повышения ставки не будет в марте.

Сегодня по английской валюте вышел ряд релизов касательно розничных продаж за январь в годовом выражении показатель снизился с 4.1 % до 1.5% при прогнозе 3.4% Это стало причиной распродажи фунта. При этом пара GBPUSD потеряла порядка 100 пунктов.

Наблюдая за динамикой индекса S&P500 поражаюсь его росту. Что этакое происходит, что цена растет и растет? Невольно задумываешься " деревья до небес не дорастают. При прямой зависимости доллара и индексов, что- то одно должно уступить.

На рисунках представлены графики индекса S&P500 и индекс доллара. Легко проследить восходящую динамику. Но проблема в том, что эти два индекса противоположно зависимы.

Индекс доллара это средне взвешенный показатель торговли США с разными странами, а S&P500 показывает доходности американских компаний входящих в этот индекс. Причём компании периодически меняются если их доходность не удовлетворяет требованиям. Так , что это несколько неправильное сравнение.

Именно поэтому индекс всегда имеет растущую динамику. Посмотрите исторические данные он всегда рос. И снижение, вернее его падение , было вызвано глобальными кризисами. Я про S&P500.

Это не повод, чтобы отказываться от данных индикаторов настроения рынков. Как вы помните американский доллар состоит во всех основных валютных мажорах, потому как он с..ка, главный критерий мировой экономики. А S&P500 главный критерий фондового рынка в мировом масштабе. И если доллар растет, то это от того что инвесторы ждут повышения% ставок фед. резервом. А повышение ставок это удар по фондовому рынку.

Стабилизация цен на нефть
После соглашения ОПЕК цены на нефть кажется стабилизировалась. Но что это значит? Типа в узком диапазоне будут долго и верно?
На самом деле рынок чего ждет. И то что мы видим на графике это режим ожидания.

С одной стороны снижению препятствуют договорённости ОПЕК и их подтверждение в понедельник. Саудовская Аравия и Россия даже перевыполнили условия соглашения . С другой стороны краткосрочные броски в низ вызваны данными из США о росте буровых установок и роста запасов чёрного золота.

На прошлой недели число буровых установок увеличилось на 8 до 581 шт. , а рост запросов составил 13.8 млн баррелей . Это вызволо падение актива с 56.80 до 55.60 $