Новости от компании IFC Markets

Мы хотим представить вашему вниманию четырёхчасовой график кукурузы CORN. В предыдущем обзоре мы отмечали равновероятную возможность его движения как наверх, так и вниз. В итоге кукуруза подешевела на фоне укрепления доллара США, а сейчас она снова дорожает и мы рассматриваем возможность покупки. Этому способствует не только дешевеющий доллар, но и угроза засухи в США. Наиболее существенный рост зерновых в будущем может произойти в случае развития природного феномена «Эль Ниньо» в нынешнем году.

Рассмотрим непрерывный фьючерс на соевый шрот SOYBM на четырехчасовом графике. Цена подошла в верхней границе медвежьего канала, сформировав бычью фигуру тройное дно (отмечена желтым цветом). В этот момент произошел разворот трендового индикатора ParabolicSAR в сторону зеленой зоны.

Рассмотрим непрерывный фьючерс на пшеницу WHEAT на четырехчасовом графике. Цена вошла в пределы бычьей тенденции. Этому способствовало ослабление американской валюты относительно товаров на фоне заявления Джанет Йеллен: предварительный прогноз роста ВВП был понижен до 2.3% в этом году и до 2.7% в следующем. Обновление фрактальных максимумов сопровождается ростом наклона канала Дончиана. Исторические значения трендового индикатора Parabolic также подтверждают линию тренда, укрепляя нашу уверенность в бычьих настроениях.

Вчера по итогам очередного заседания ФРС США состоялось выступление её руководителя Джанет Йеллен, в котором были высказаны опасения ухудшения американской экономики. Участники рынка решили, что это означает возможный перенос повышения учётной ставки на более отдалённое время. Ранее они были уверены, что это произойдёт в июле. Кроме того, ФРС намекнула, что даже если ставка вырастет, то не более чем на 0,6% к концу текущего года. Тогда как большинство инвесторов рассчитывали на повышение ставки до 1,1%. В общем несовпадение реальных заявлений ФРС с ожиданиями рынка вызвало максимальный за полтора года дневной обвал курса доллара США. Сейчас мы наблюдаем противоположное движение, направленное на его укрепление, но пока расцениваем его как коррекцию.

Мы хотим предложить вашему вниманию график валютной пары EUR/USD. С мая прошлого года курс евро обвалился почти на 25% без существенных коррекций. Этому способствовало два основных фактора. Ожидаемая эмиссия евро и запуск программы «количественного смягчения» ЕЦБ, а также планируемое повышение учётной ставки ФРС США. Первое событие уже произошло. ЕЦБ объявил о начале выкупа облигаций в марте этого года на сумму 60 млрд. евро в месяц за счёт денежной эмиссии. Эта программа продлится до сентября 2016 года. Старая трейдерская поговорка «продавай на слухах и покупай на фактах» частично сработала и сейчас наблюдается небольшой рост курса евро. Мы не исключаем, что он продолжится, если по итогам завтрашнего очередного заседания ФРС намекнёт о том, что нет особой необходимости в скором повышении американской ставки.

Сегодня индекс доллара США корректируется вниз. Американские макроэкономические показатели выглядят настолько устойчивыми, что ряд участников рынка стали сомневаться в скором повышении ставки ФРС. Теоретически, в расчёте на продолжение ослабления доллара, можно открыть позицию по любой валютной паре. Однако мы предлагаем рассмотреть швейцарский франк. В сравнении с ЕС, экономика Швейцарии выглядит лучше. Рост её ВВП в четвёртом квартале год к году составил 1,9% против 0,9%. При этом безработица в Швейцарии 3,2%, в Еврозоне — 11,2%. Отметим также, что ЕЦБ приступил к денежной эмиссии в размере 60 млрд. евро в месяц, а в Швейцарии она не проводится. В ближайшие дни, скорее всего динамика франка к доллару будет определяться статистикой США. Ближайшие макроэкономические данные в Швейцарии выйдут 16 марта.

Вчера мы анализировали график кукурузы. Как и ожидалось, доклад Министерства сельского хозяйства США (USDA) спровоцировал хорошее ценовое движение наверх. Сегодня мы хотим представить вашему вниманию четырёхчасовой график персонального композитного инструмента &Grain_4. Он отражает ценовую динамику портфеля из 4-х популярных зерновых биржевых товаров: кукурузы, сои, пшеницы и овса.

Сегодня весь день проходит заседание еврогруппы. Обсуждаются перспективы развития экономики еврозоны, а также меры поддержки инфляции. Мы считаем, что сегодня будет наблюдаться повышенная волатильность европейский валют и их ближайших "партнеров".

Сегодня в 14:30 CET ожидается публикация ряда макроэкономических показателей Канады и США. В первую очередь, следует выделить изменение числа рабочих мест в несельскохозяйственном секторе США. Показатель выпускается Департаментом Труда. Изменение индикатора оказывает значительное влияние на потребительские расходы и инвестиционную привлекательность США. К тому же важно отметить, что индикатор выпускается одним из первых и имеет долгосрочное влияние на рынок (до недели). В это же время будут опубликованы разрешения на строительство в Канаде.

Сегодня мы опять предлагаем рассмотреть поведение валютной пары USD/JPY на дневном графике. Формирование треугольника или стадия консолидации продолжается уже почти три месяца и мы не исключаем роста в случае пробоя линии сопротивления наверх. Следует отметить, что за время консолидации иены, индекс доллара США вырос почти на 8%. Конечно, в основном это произошло за счёт ослабления евро, но мы не исключаем, что к нему могут присоединиться и другие валюты, включая иену. По нашему мнению, её стабильность обеспечивали явные успехи «абеномики», подтверждающиеся неплохими макроэкономическими данными, а также замедление темпов роста денежной базы в Японии в октябре — феврале до 37% год к году по сравнению со средним ростом на 48% в предыдущие 12 месяцев.