Главная → АНАЛИТИКА → Технический анализ

Торговые стратегии по японской иене 03.07.2023 USD/JPY: инфляция в Японии замедлила темпы роста в июне

3 июля 2023 - Администрация социальной сети OSOBYE RU

Пара USD/JPY развивает смешанную динамику, консолидируясь вблизи отметки 144.40 и рекордных максимумов ноября, обновлённых в конце прошлой недели. Давление на инструмент оказывают технические факторы, тогда как американская валюта продолжает пользоваться спросом на фоне ожиданий в отношении июльского увеличения стоимости заимствований со стороны ФРС США. В свою очередь, рынки опасаются, что чрезмерное ослабление иены может привести к новым валютным интервенциям, как уже было в прошлом году. Тем не менее, пока Банк Японии сохраняет выжидательную позицию, а статистика по инфляции не предполагает каких-либо поводов к резкому изменению вектора денежно-кредитной политики.

Так, индекс потребительских цен в регионе Токио в июне скорректировался с 3,2% до 3,1%, в то время как аналитики ожидали 3,8%, а показатель без учёта цен на продукты питания и энергоносители — с 3,9% до 3,8%, что также оказалось ниже прогнозов рынка на уровне 4,4%. Цены на продукты питания выросли на 8,9%, до максимума за 47 лет, в то время как счета на электроэнергию по сравнению с прошлым годом снизились на 10,9%, а на газ — на 2,8%, что стало ответом на введённые властями субсидии на оптовую закупку нефтепродуктов, а также на компенсацию потребительских счетов за электроэнергию и газ. Действующая политика предполагает также выдачу краткосрочных кредитов под отрицательный процент и досрочный выкуп государственных облигаций с номинальным сроком погашение в 10 лет. Во второй половине 2022 года на фоне резкого роста цен на энергоносители и падения курса национальной валюты инфляция по всей стране превысила отметку в 4,0%.

Сегодня покупательскую активность по иене поддержали данные из Японии по деловой активности: индекс активности крупных производителей Tankan, согласно предварительной информации за второй квартал, укрепился с 1,0 пункта до 5,0 пункта, что оказалось лучше прогнозов на уровне 3,0 пункта, а показатель в секторе услуг — с 20,0 пункта до 23,0 пункта, тогда как аналитики ожидали 22,0 пункта.

Уровни поддержки и сопротивления

Полосы Боллинджера на дневном графике демонстрируют уверенный рост: ценовой диапазон сужается, отражая появление смешанной динамики торгов в сверхкраткосрочной перспективе. MACD разворачивается вниз, формируя новый сигнал на продажу (гистограмма стремится расположиться ниже сигнальной линии). Стохастик показывает схожую динамику, стремительно отступая от своих максимальных значений, сигнализирующих о рисках перекупленности доллара США в сверхкраткосрочной перспективе.

Уровни сопротивления: 145.00, 146.00, 147.00, 148.27.

Уровни поддержки: 144.00, 143.28, 142.54, 141.50.

Торговые сценарии

Короткие позиции можно открывать после уверенного пробоя уровня 144.00 вниз с целью 142.00. Стоп-лосс — 145.00. Срок реализации: 2-3 дня.

Отскок от уровня 144.00 как от поддержки с последующим пробоем отметки 145.00 вверх может стать сигналом к открытию новых длинных позиций с целью 147.00. Стоп-лосс — 144.00.

Сценарий

Таймфрейм	Внутридневной
Рекомендации	SELL STOP
Точка входа	144.00
Take Profit	142.00
Stop Loss	145.00
Ключевые уровни	141.50, 142.54, 143.28, 144.00, 145.00, 146.00, 147.00, 148.27

Альтернативный сценарий

Рекомендации	BUY STOP
Точка входа	145.00
Take Profit	147.00
Stop Loss	144.00
Ключевые уровни	141.50, 142.54, 143.28, 144.00, 145.00, 146.00, 147.00, 148.27