Валютный рынок обхор 14.12.2022: EURUSD, GBPUSD, USDJPY, AUDUSD, XAUUSD

EUR/USD

Европейская валюта показывает смешанную динамику торгов, консолидируясь вблизи отметки 1.0630 после довольно активного роста накануне, когда единая валюта обновила локальные максимумы от 9 июня на фоне резкого усиления коррекционных настроений по доллару США. Поводом к усилению «медвежьего» импульса стали данные по инфляции из США. Так, индекс потребительских цен замедлился в годовом выражении с 7,7% до 7,1%, что оказалось лучше ожиданий аналитиков о снижении до 7,3%, а в месячном выражении зафиксирован рост показателя только на 0,1% после повышения на 0,4% в октябре, тогда как прогнозы предполагали 0,3%. Базовая инфляция опустилась с 6,3% до 6,0%, также оказавшись лучше прогнозов аналитиков на уровне 6,1%. Вышедшие данные укрепили уверенность участников рынка в то, что ФРС США решится на повышение процентной ставки лишь на 50 базисных пунктов. Инвесторы также находятся в ожидании решения Европейского центрального банка (ЕЦБ), заседание которого состоится завтра, и, как и в случае с американским регулятором, может ознаменоваться увеличением процентной ставки на 50 базисных пунктов до 2,5%.

GBP/USD

Британский фунт торгуется с разнонаправленной динамикой, удерживаясь вблизи отметки 1.2345. Активность на рынке остаётся достаточно низкой, поскольку большинство участников торгов предпочитает дождаться итоговых протоколов двухдневного заседания ФРС США. От регулятора ожидают замедления темпов ужесточения монетарной политики на фоне снижения инфляции и растущих рисков рецессии. Вышедшие накануне в США ноябрьские данные по индексу потребительских цен подтвердили тренд на снижение: годовой показатель замедлился с 7,7% до 7,1% при прогнозе о падении до 7,3%. Данные из Великобритании, в свою очередь, вновь оказались неоднозначными. Так, средняя заработная плата за исключением премий по итогам октября выросла на 6,1% после увеличения на 5,8% в сентябре, тогда как прогнозы аналитиков предполагали 5,9%, а с учётом премий показатель скорректировался с 6,0% до 6,1%, что немного не дотянуло до ожидаемого роста на 6,2%. При этом число заявок на получение пособия по безработице в ноябре выросло на 30,5 тыс после снижения на 6,4 тыс месяцем ранее, в то время как аналитики ожидали сохранения негативной динамики на уровне –13,3 тыс. Уровень безработицы в Великобритании, рассчитанный по стандартам Международной организации труда (ILO), в октябре повысился с 3,6% до 3,7%, что совпало с прогнозами рынка.

AUD/USD

Австралийский доллар показывает умеренное снижение, отступая от локальных максимумов, обновлённых накануне. Пара AUD/USD заметно укрепилась, отреагировав на публикацию блока макроэкономической статистики по инфляции в США. По итогам ноября индекс потребительских цен замедлился с 7,7% до 7,1%, что укрепило надежды инвесторов на то, что ФРС США замедлит темпы повышения процентной ставки. Итоги последнего заседания регулятора в текущем году станут известны сегодня. Более 70% аналитиков ожидает, что значение будет скорректировано лишь на 50 базисных пунктов после четырёхкратного увеличения на 75 базисных пунктов. Вышедшая накануне макроэкономическая статистика из Австралии не оказала заметного влияния на динамику инструмента. Тем не менее, индекс потребительской уверенности от Westpac показал рост на 3,0% в декабре после снижения на 6,9% в предыдущем месяце, индекс условий в деловой среде от Национального банка Австралии в ноябре скорректировался с 22,0 пункта до 20,0 пункта, что совпало с прогнозами рынка, а показатель уверенности в деловой среде — с 0,0 пункта до –4,0 пункта, вопреки прогнозам в 5,0 пункта.

USD/JPY

Доллар США показывает разнонаправленную динамику, тестируя отметку 135.50 на пробой вниз. Пара USD/JPY сохраняет «медвежий» импульс, сформированный накануне, когда американская валюта продемонстрировала активное снижение по всему спектру рынка в ответ на публикацию оптимистичных данных по инфляции. По итогам ноября индекс потребительских цен в США скорректировался с 7,7% до 7,1%, что оказалось лучше ожиданий рынка на уровне 7,3% и укрепило веру инвесторов в то, что ФРС США начнёт замедление темпов увеличения процентной ставки. В частности, на заседании регулятора 14 декабря ожидается корректировка значения лишь на 50 базисных пунктов, после чего, при сохранении нисходящего тренда по инфляции, возможны дополнительные послабления. Опубликованная сегодня макроэкономическая статистика из Японии не оказывает какой-либо заметной дополнительной поддержки иене. Так, объёмы промышленного производства по итогам октября снизились на 3,2% после падения на 2,6% в предыдущем месяце, а в годовом выражении — с 3,7% до 3,0%. При этом базовые заказы в машиностроении в октябре прибавили 5,4% после снижения на 4,6% месяцем ранее, тогда как аналитики рассчитывали на увеличение на 2,6%. В свою очередь, индекс крупных производителей Tankan в четвёртом квартале скорректировался с 8,0 пункта до 7,0 пункта, что оказалось лучше прогнозов.

XAU/USD

Цены на золото консолидируются после активного роста накануне, который был спровоцирован публикацией ноябрьской статистики из США по динамике инфляции. Данные указали на замедление индекса потребительских цен с 7,7% до 7,1%, что оказалось ниже ожидаемого значения в 7,3%, и укрепили уверенность инвесторов в том, что ФРС США пойдёт на снижение темпов увеличения процентной ставки с прежних 75 базисных пунктов до 50 базисных пунктов. Вместе с тем, рынок ожидает публикации обновлённых прогнозов и комментариев от регулятора, поэтому активность торгов до открытия американской сессии может оставаться низкой. Кроме того, завтра инвесторы будут оценивать решения Национального банка Швейцарии, Банка Англии и Европейского центрального банка (ЕЦБ). Во всех случаях аналитики ожидают повышения ключевой процентной ставки на 50 базисных пунктов. Статистика по динамике потребительской инфляции в еврозоне будет опубликована в пятницу, 16 декабря.

NPBFX аналитика