Прогноз и рекомендация трейдерам 22.05.2024: EURUSD - Хорошие показатели торгового баланса поддерживают евро, GBPUSD - Фунт пытается закрепить свои позиции, USDJPY - Увеличение дефицита торгового баланса иены

Событие, на которое следует обратить внимание сегодня:

21:00 GMT+3. USD - Публикация протокола заседания ФРС

EURUSD:

Пара EUR и USD остается стабильной в преддверии публикации протокола заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC), состоявшегося 1 мая, которая запланирована на среду. Пара держится около отметки 1.0850 в ходе азиатской торговой сессии.

Федеральная резервная система (ФРС) сохраняет осторожную позицию в отношении инфляции и возможности снижения ставки в 2024 году. Президент Федерального резервного банка Бостона Сьюзан Коллинз, выступая в среду на мероприятии "Центральное банковское дело в постпандемической финансовой системе", подчеркнула, что прогресс в корректировке процентных ставок займет больше времени, и отметила важность терпения как правильной политики для ФРС.

Финансовые рынки ожидают, что первое снижение процентной ставки произойдет не раньше сентября, а до конца года ожидается еще два снижения на четверть процентного пункта каждое. По данным CME FedWatch Tool, вероятность того, что ФРС снизит ставку на 25 базисных пунктов в сентябре, немного выросла - до 50.3% по сравнению с 49.6% днем ранее.

Что касается евро, то Евростат опубликовал данные по торговому балансу в марте в размере 24.1 млрд евро, что больше, чем 22.8 млрд евро в предыдущем месяце, и превзошло прогнозы рынка в 19.9 млрд евро. Это самый большой профицит торгового баланса с декабря 2020 года.

Неопределенность вокруг продления Европейским центральным банком (ЕЦБ) цикла снижения ставок после июня усилилась, что оказало поддержку евро. Хотя политики ЕЦБ спокойно относятся к идее, что центральный банк начнет снижать три ключевые процентные ставки, начиная с июньского заседания, они не решаются взять на себя обязательства по дальнейшей траектории снижения ставок. Вместо этого они предпочитают придерживаться подхода, зависящего от данных.

Торговая рекомендация: Торговля преимущественно ордерами Buy от текущего уровня цен

GBPUSD:

Пара GBP и USD остается вблизи отметки 1.2710 на ранней азиатской сессии в среду. Глава Банка Англии (BoE) Эндрю Бейли заявил, что "следующим шагом в отношении ставок будет их снижение", добавив, что он ожидает падения апрельских данных по инфляции. Окончательное значение базового индекса потребительских цен в Великобритании, по оценкам, покажет рост на 2.1% г/г в апреле по сравнению с 3.2% на предыдущем заседании. Прогнозируется, что базовый индекс потребительских цен снизится до 3.6% г/г в апреле с 4.2% в марте. Эти отчеты могут иметь большее значение для определения времени первого снижения ставки в рамках цикла. Более жаркие цифры могут отложить сроки снижения ставки и оказать некоторую поддержку фунту стерлингов (GBP).

С другой стороны, глава Федеральной резервной системы (ФРС) Кристофер Уоллер, который в последнее время придерживается "ястребиных" взглядов, заявил во вторник, что не считает необходимым дальнейшее повышение ставок, добавив, что ему понадобятся убедительные данные, прежде чем он поддержит снижение ставок в ближайшее время. Между тем, президент ФРС Атланты Рафаэль Бостик отметил, что центральный банк США должен быть осторожен в отношении первого повышения ставки. Бостик также заявил, что он "предпочел бы подождать со снижением ставки подольше, чтобы быть уверенным, что инфляция не начнет скакать".

Чиновники ФРС по-прежнему осторожны в выборе времени снижения процентных ставок, поскольку более высокие, чем ожидалось, данные по инфляции ослабляют надежды на смягчение политики. Финансовые рынки ожидают, что первое снижение ставки произойдет не раньше сентября, а до конца года будет еще два снижения на четверть процентного пункта, согласно инструменту FedWatch от CME Group. Это, в свою очередь, может привести к росту курса доллара США и ограничить рост пары в ближайшей перспективе.

Торговая рекомендация: Торговля преимущественно ордерами Buy от текущего уровня цен

USDJPY:

Японская иена (JPY) ослабла после публикации данных по торговому балансу Японии в среду. Отчет показал, что дефицит торгового баланса в апреле увеличился до 462.5 млрд. японских иен в месячном исчислении по сравнению с предыдущим профицитом в 387.0 млрд. японских иен. Этот результат превзошел ожидания рынка, ожидавшего дефицита в 339.5 млрд японских иен. Снижение курса японской иены привело к увеличению стоимости импорта, что перевесило положительные результаты от роста экспорта.

Экспорт Японии (г/г) вырос на 8.3% до 8 980.75 млрд. японских иен, что стало пятым месяцем роста подряд, но не оправдало прогнозов о повышении на 11.1%. Импорт также увеличился на 8.3%, что стало самым сильным ростом за последние 14 месяцев, достигнув четырехмесячного максимума в 9 443.26 млрд. японских иен. Этот рост изменил тенденцию после пересмотренного падения на 5.1% в марте.

Доллар США (USD) вырос в преддверии публикации протокола заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC), состоявшегося 1 мая, которая запланирована на среду. Повышение доходности казначейских облигаций США оказало поддержку доллару.

Торговая рекомендация: Торговля преимущественно ордерами Buy от текущего уровня цен

Аналитика FreshForex